Crisis financiera global: ¿Se avecina un desastre?

Veo muchos signos muy preocupantes en la economía mundial actual, me tiene muy ansioso. Las cifras apuntan a una gran crisis financiera que podría ocurrir, similar a la catástrofe de 2008.

El año que termina en 7 parece supersticioso, ¡pero no lo es! La historia muestra que varias grandes crisis ocurrieron en años que terminan en 7: el colapso de Wall Street en 1987, la crisis asiática en 1997, y la mayor catástrofe económica de la era moderna comenzó en 2007 con los bancos Northern Rock y New Century Financial cerrando.

Actualmente, las "condiciones necesarias" para la crisis ya están apareciendo en su totalidad:

¡La deuda es tan alta como una montaña! El FMI informa que la deuda global alcanza el 225% del PIB, el más alto en la historia. La deuda puede ayudar al desarrollo, pero también es como una espada de doble filo, lista para cortar el cuello del deudor cuando piden prestado demasiado y no pueden pagar. El Deutsche Bank de Alemania está sufriendo enormemente, las acciones han caído un 62% desde el pico de 2015, y los líderes de este banco aún no han encontrado una salida.

En Italia, los préstamos morosos representan hasta el 25% del PIB, mientras que en EE. UU., los bancos más grandes aún tienen precios de acciones muy bajos. Mientras tanto, las tasas de interés históricamente bajas hacen que sea difícil para los bancos sobrevivir, ya que las ganancias disminuyen drásticamente.

Peor aún, las nuevas regulaciones restringen aún más a los bancos, limitando el apalancamiento que pueden utilizar. El propósito es proteger el sistema, pero en realidad los hace más débiles ante la crisis.

El FMI también informó que la deuda global alcanzó un récord de 152 billones de USD en 2015, mucho más que antes de la crisis de 2008-2009. La teoría dice que cuando la deuda disminuye, la economía se recupera, pero en la práctica, después de 2008, la deuda aumentó de 112 billones de USD en 2007 a 152 billones de USD en 2015.

La devaluación de la moneda también se está extendiendo. China devaluó el CNY un 4,6% en 2015 y un 6% más en 2016. El sudeste asiático también siguió: Malasia se devaluó un 22,1%, Indonesia un 10,9%, Tailandia un 9,3%, Vietnam un 4,7%. El EUR perdió un 10,6% en 2015 y un 2,2% más en 2016. ¡La libra esterlina perdió un 17,3% tras el Brexit!

A diferencia de antes, cuando el crecimiento era explosivo antes de la crisis, esta vez la economía está estancada, los precios de los bienes están en declive y el mercado de activos es inestable. Sin embargo, señales fundamentales como el crecimiento del crédito, los préstamos incobrables y el desbalance de las finanzas nacionales aparecen con frecuencia.

Los riesgos de las grandes economías también son aterradores. El FMI prevé que la economía mundial solo crezca un 1,6% en 2016, disminuyendo del 2,1% en 2015. Estados Unidos también crecerá solo un 1,6%, el Reino Unido disminuirá al 1,1% en 2017, y la zona euro será del 1,7%.

Entre los varios riesgos, China es la parte más "aterradora". Su crecimiento se basa en préstamos masivos, y el crédito negro es aún enorme y poco regulado. Si este sector colapsa, se propagará rápidamente a todo el sistema bancario.