Palantir Technologies: Tres expertos analizan su potencial en la era Web3

Puntos clave

• Los inversores deben anticipar mayor volatilidad
• La valoración de Palantir es un factor importante a considerar
• Las acciones han experimentado varias correcciones significativas en los últimos tres años

En el último año, Palantir Technologies (NASDAQ: PLTR) se ha convertido en uno de los nombres más seguidos en el campo de la inteligencia artificial (IA). Gracias a los aumentos de productividad logrados por su Plataforma de Inteligencia Artificial (AIP), las acciones han aumentado alrededor de un 400% en el último año.

Hoy, la pregunta para los inversores es cómo abordar esta acción de software como servicio (SaaS). Tres colaboradores ofrecen sus perspectivas sobre si los inversores deberían comprar más acciones, mantener o comenzar a vender sus posiciones.

La reciente caída de Palantir recuerda que los precios de las acciones no solo suben

El aumento del 2,300% en el precio de las acciones de Palantir desde principios de 2023 ha sido impresionante. Sin embargo, Palantir está lejos de ser una acción meme. La empresa ha construido sobre sus relaciones gubernamentales iniciales, mientras que los clientes comerciales han comenzado a adoptarla para aplicaciones de IA personalizadas con posibilidades aparentemente infinitas.

No obstante, con una capitalización de mercado actual de $367 mil millones y menos de $4 mil millones en ventas en los últimos cuatro trimestres, la valoración es astronómica. Históricamente, las acciones rara vez mantienen ratios precio/ventas superiores a 75-100.

Los inversores deben esperar volatilidad, incluso si la empresa sigue siendo exitosa a largo plazo. La IA se ha convertido en la tendencia de crecimiento más candente del mercado de valores, pero los inversores deben considerar cuidadosamente los riesgos de invertir en Palantir a valoraciones tan altas.

Una acción en territorio de burbuja

Con un ratio precio/beneficios (P/E) de alrededor de 514 y un P/E futuro de 241, el precio de las acciones de Palantir parece estar muy por delante de sus fundamentos. Su ratio precio/ventas (P/S) de 114 también es extremadamente alto en comparación con el promedio de 3.2 del S&P 500.

Es natural que los inversores quieran capitalizar los aumentos de productividad impulsados por la IA de Palantir. Sin embargo, un P/E de 514 probablemente lo coloca en territorio de burbuja, y con valoraciones años por delante de sus fundamentos, los inversores deberían considerar vender.

La incertidumbre siempre rodea a las empresas en la vanguardia tecnológica

La razón principal por la que las acciones de Palantir han caído en las últimas semanas es clara: se debe a la incertidumbre. Ha habido una tremenda cantidad de incertidumbre en torno a la acción durante años.

Sin embargo, dado que Palantir opera en la vanguardia de la IA, es fácil para los escépticos afirmar que su acción, y el sector de la IA en general, es solo una gran burbuja a punto de estallar.

No obstante, Palantir ha generado $3.4 mil millones en ingresos, $1.7 mil millones en ingresos netos y casi $800 millones en flujo de caja libre en los últimos 12 meses. Por lo tanto, los inversores a largo plazo no deberían permitir que la volatilidad reciente sacuda su confianza.

Potencial impacto en el espacio Web3

Aunque Palantir no es una empresa Web3, su tecnología de IA podría tener aplicaciones significativas en este sector emergente:

• Análisis de datos blockchain: Las capacidades de Palantir podrían revolucionar el análisis de transacciones y patrones en cadenas de bloques públicas, beneficiando a proyectos DeFi y exchanges descentralizados.

• Optimización de protocolos: La IA de Palantir podría ayudar a optimizar la eficiencia y seguridad de protocolos Web3.

• Detección de fraudes: Sus algoritmos avanzados podrían mejorar la detección de actividades sospechosas en plataformas cripto.

• Predicción de mercado: La tecnología de Palantir podría proporcionar información valiosa sobre tendencias de mercado para traders e inversores cripto.

Si bien Palantir aún no ha anunciado planes específicos para el espacio Web3, su tecnología tiene el potencial de impulsar la innovación en este sector emergente. Los inversores interesados en la intersección entre IA y Web3 deberían seguir de cerca los desarrollos futuros de Palantir en esta área.