Análisis profesional de datos y previsión de tendencias del mercado cripto de hoy. El punto clave es que el mercado se encuentra en un periodo crítico de silencio previo a la decisión de tipos de interés de la Reserva Federal, con una concentración extrema de sentimientos y posible intensificación de la volatilidad de precios.

Cambio de sentimiento del Bitcoin el 8 de diciembre

Ese día, BTC retrocedió de 92.000 dólares a 89.300 dólares, con una caída aproximada del 3%. El sentimiento pasó de “cautelosamente optimista” a “neutral ligeramente bajista”. Los datos on-chain muestran que la presión vendedora de los holders a largo plazo se ha agotado, pero las salidas netas de ETF se han ampliado y los fondos a corto plazo han recogido beneficios y abandonado el mercado.

ETH encontró resistencia por encima de los 3.220 dólares y descendió hasta 3.134 dólares, etiquetando el sentimiento a corto plazo como “presionado”. La caída del TVL en DeFi y la disminución de la volatilidad implícita de las opciones están reprimiendo la demanda de compra, y el mercado espera la orientación de la Fed.

Factores técnicos y macroeconómicos

Bitcoin: fuerte concentración de operaciones en la zona de resistencia de 92k-95k, y la pérdida de 88k desencadena ventas programadas.
Ethereum: pérdida de la media móvil semanal de 50, la tasa de financiación pasa a negativa; el cierre de posiciones cortas puede provocar un rebote temporal.
Macro: repunte del dólar y aumento de los rendimientos de los bonos estadounidenses, presión general sobre los activos de riesgo.

Eventos clave y dinámica de mercado de hoy (9 de diciembre)

Periodo crítico de silencio previo a la reunión FOMC de la Fed
La Reserva Federal anunciará su decisión sobre los tipos de interés el 10 de diciembre, y el mercado espera mayoritariamente una bajada de 25 puntos básicos. Sin embargo, la falta de datos clave de inflación y empleo debido al cierre del gobierno estadounidense aumenta la incertidumbre. Los futuros de los fondos federales muestran que el mercado ya descuenta una bajada de 25 puntos básicos con una probabilidad cercana al 80%. Hasta que se anuncie la decisión final, el sentimiento del mercado será extremadamente sensible y cualquier evento inesperado podría provocar movimientos bruscos.

Publicación de datos económicos clave hoy
Hoy se publicarán varios datos económicos de EE. UU., que influirán directamente en las expectativas del mercado sobre la futura política de la Fed y serán clave para determinar la dirección del mercado.

📈
Cambio de empleo ADP
08:15 (hora del este)
📊
Encuesta de Ofertas de Empleo y Rotación Laboral (JOLTS)
10:00 (hora del este)

Análisis de flujos on-chain y ETF
Los datos on-chain muestran que tras la fuerte corrección de noviembre, la presión de venta de los holders a largo plazo (LTH) alcanzó un mínimo cíclico cuando el precio bajó a 80.000 dólares. Esto indica que, a medida que el precio volvió a la zona de los 90.000 dólares, la ola de ventas impulsada por el spot podría estar cerca de agotarse y la estructura de mercado está cambiando.

Adopción institucional y avances en la infraestructura de mercado
La adopción institucional de criptomonedas ha alcanzado un punto de inflexión clave. La tenencia de Bitcoin de BlackRock se ha disparado un 255,47% desde su aprobación, acumulando actualmente unos 776.474,65 BTC. Al mismo tiempo, el entorno regulatorio se está aclarando gradualmente, facilitando aún más la entrada institucional.

Enfoques clave para hoy (9 de diciembre)

1. Datos económicos clave de EE. UU.: El cambio de empleo ADP y el informe JOLTS son fundamentales para anticipar la futura política de la Fed y tendrán un impacto directo en el sentimiento de mercado.
2. Dinámica del precio de Bitcoin: Vigilar si puede mantenerse por encima de los 92.000 dólares, lo que sería una señal importante de cambio en el sentimiento del mercado.
3. Dinámicas institucionales y regulatorias: Aunque hoy no se esperan grandes eventos, hay que estar atentos a cualquier noticia inesperada sobre la aprobación de ETF o políticas regulatorias, ya que podrían convertirse en un nuevo catalizador para el mercado.