Analyse des stratégies d'investissement en Memecoins

Les memecoins, en tant que catégorie d'actifs à haut risque et à fort rendement, sont attrayants pour certains investisseurs. Cet article explorera plusieurs aspects clés de l'investissement dans les memecoins.

Beta et effet de levier

Certain memecoins have a high beta coefficient against the underlying Layer 1 (L1) assets, providing a leveraged effect without the risk of liquidation. For example, when BONK's 30-day beta exceeds the 90-day rolling beta, it often signals a significant upward opportunity.

L'explosion de BONK se produit généralement en même temps que SOL augmente de plus de 5 % en une semaine. Dans ce cas, le taux de rendement moyen de BONK est le suivant :

• Rendement hebdomadaire moyen de 26%
• Rendement moyen sur 30 jours 141%
• Retours moyens sur 60 jours de 512%

Il est important de noter que la hausse de SOL ne garantit pas entièrement les performances exceptionnelles de BONK. La corrélation entre BONK et SOL a tendance à diminuer pendant les périodes où BONK se distingue.

Analyse des données sur la chaîne

Les données on-chain peuvent nous aider à évaluer la qualité et la conviction de la base de détenteurs de memecoin. Nous pouvons nous concentrer sur les indicateurs suivants :

1. Taux de croissance des détenteurs de tokens
2. Médiane et moyenne des avoirs
3. Proportion des détenteurs détenant plus de 1000 $ et 100k $
4. Taux de conservation des baleines
5. Flux net entrant/sortant des baleines vers les échanges décentralisés

De plus, nous devrions également prêter attention à des facteurs tels que la liquidité des transactions et le volume des contrats non compensés.

Communauté et foi

Les projets de memecoin de qualité présentent généralement les caractéristiques suivantes :

• Narration engageante et slogan communautaire
• Forte croyance et sentiment d'appartenance des membres de la communauté
• Leadership et compétences de coordination efficaces
• Degré d'intégration avec la culture
• Excellentes capacités de marketing

Évaluation de la valeur

L'évaluation de la "valeur juste" d'un memecoin peut être réalisée de la manière suivante :

1. MVRV ( Ratio de la capitalisation boursière à la valeur réalisée ) : Lorsque le MVRV est inférieur à 1, cela peut indiquer un creux local.

2. Indicateurs de dynamique:

   • RSI ( indice de force relative ) : proche de 30 indique une survente, proche de 70 indique une surachat.
   • Moyenne mobile : Analyser la position du prix par rapport aux moyennes mobiles clés.

3. Tendances de recherche Google et indicateurs d'émotion sociale

Environnement macroéconomique

Les memecoins dépendent fortement des conditions de liquidité favorables et des sentiments de risque. Il est nécessaire de prendre en compte l'environnement du marché global lors de l'investissement.

Résumé du cadre d'investissement

1. Identifier les memecoins ayant de solides "fondamentaux" ( à travers les données on-chain )
2. Évaluer la "valeur juste" ( en utilisant MVRV)
3. Saisir le moment d'achat ( se concentrer sur les points de retournement, l'environnement macroéconomique et la dynamique )
4. Déterminer le moment de vendre ( surveiller le momentum et RSI )

Bien que ce cadre ne garantisse pas un succès à 100 %, il peut aider les investisseurs à prendre des décisions plus éclairées sur le marché des memecoins. N'oubliez jamais que des rendements élevés s'accompagnent de risques élevés, et qu'il est crucial de gérer les risques avec prudence.