Modèles de graphiques : La boule de cristal magique du trading ?

Question

J&#39;ai passé d&#39;innombrables heures à fixer des graphiques, et laissez-moi vous dire - ces soi-disant "modèles" peuvent être à la fois votre meilleur ami et votre pire ennemi dans le monde du trading. Les modèles graphiques sont essentiellement des formations visuelles créées par la variation des prix qui prétendent prédire où le marché se dirige ensuite. Mais sont-ils vraiment aussi fiables que les gourous le prétendent ?## Le Jeu de ModèleLes modèles de trading se divisent en deux grands groupes : les modèles de continuation (suggérant que la tendance va continuer) et les modèles de retournement (suggérant que les choses vont changer). Des exemples courants incluent les têtes et épaules, les triangles, les drapeaux et les doubles sommets/bas. Chacun a sa propre personnalité et ses soi-disant pouvoirs prédictifs.Le problème ? Chacun voit ce qu&#39;il veut voir. J&#39;ai vu des traders se disputer pendant des heures pour savoir si un modèle est une tasse et anse ou juste du bruit de marché aléatoire. C&#39;est comme voir des formes dans les nuages - parfois c&#39;est clairement un éléphant, d&#39;autres fois c&#39;est juste de la vapeur.## Pourquoi les motifs sont importants (Parfois)Quand j&#39;ai commencé à trader, je pensais que les modèles de graphique étaient une vérité absolue. Maintenant, je sais mieux. Ils sont utiles car ils reflètent la psychologie collective du marché - la peur, la cupidité, l&#39;hésitation et la confiance se manifestent toutes dans ces formations.Par exemple, plus tôt cette année, j&#39;ai remarqué ce qui ressemblait à un double creux classique sur une grande action technologique. J&#39;ai investi tout mon argent, convaincu d&#39;un retournement à la hausse. Le schéma a fonctionné à merveille... jusqu&#39;à ce qu&#39;il ne le fasse plus. L&#39;action a augmenté de 15 % avant de redescendre. Les schémas ne sont pas des promesses !## La prise de contrôle technologiqueLes plateformes de trading utilisent désormais des algorithmes sophistiqués pour repérer automatiquement ces motifs, ce qui m&#39;énerve franchement. Ce qui était autrefois une forme d&#39;art pratiquée par des chartistes compétents est désormais géré par des machines froides et calculatrices. Ces systèmes peuvent identifier des motifs en quelques millisecondes à travers des milliers d&#39;actifs simultanément - quelque chose qu&#39;aucun humain ne pourrait jamais faire.Mais voici le hic - plus il y a de personnes ( et de bots ) qui reconnaissent un schéma, moins il devient efficace. Quand tout le monde voit le même drapeau haussier et s&#39;engouffre, devinez ce qui se passe ? Le mouvement attendu s&#39;éteint souvent ou est devancé par de gros acteurs.## L&#39;Affaire RéelleVoici mon opinion impopulaire après des années sur le terrain : les modèles graphiques fonctionnent mieux lorsqu&#39;ils sont combinés avec d&#39;autres indicateurs et une bonne dose de scepticisme. Ils ne sont qu&#39;un outil dans votre arsenal, pas un saint graal.Le marché est fondamentalement irrationnel car il est dirigé par des humains ( et de plus en plus par leurs proxies algorithmiques ). Les modèles se décomposent constamment, en particulier lors des grands événements d&#39;actualité ou des crises de liquidité lorsque toute analyse technique est mise de côté.Les motifs de graphique existent dans tous les marchés financiers - actions, matières premières, forex, et surtout en crypto où la volatilité crée certaines des ( formations les plus belles et trompeuses ) que vous verrez jamais. Ne pariez simplement pas votre maison sur ce motif inverse de tête et épaules qui semble parfait. Croyez-moi sur ce point.