Les traders parient massivement que le rendement des obligations américaines à 10 ans reviendra à 4 % dans les semaines à venir.

Le 23 décembre, les traders achètent massivement des contrats d'option sur les obligations d'État, pariant que le rendement des obligations d'État à 10 ans des États-Unis remontera à 4 % dans les prochaines semaines - un niveau jamais atteint depuis fin novembre dernier. Ce pari haussier intervient alors que les rendements des obligations d'État américaines ont récemment légèrement augmenté, le rendement à 10 ans ayant atteint plus tôt ce mois-ci un sommet autour de 4,20 %, avant de fluctuer lundi autour de 4,16 %, alors que les investisseurs pèsent les dernières données économiques et cherchent des indices sur l'ampleur et le timing des futures baisses de taux dans les discours des responsables de la La Réserve fédérale (FED). Les données des contrats non réglés de CME publiées lundi montrent qu'il y a eu un grand nombre d'achats de contrats d'options sur les obligations d'État à 10 ans arrivant à échéance en mars au cours de la semaine dernière. La prime totale payée jusqu'à présent pour cette position est exceptionnellement élevée, atteignant environ 80 millions de dollars, et le nombre de contrats non réglés a grimpé à 171 153, soit une augmentation de 300 % en une semaine. (Jin10)