Frais de courtage influençant le rendement de l'investissement : comparaison des principales sociétés de courtage et stratégies de réduction

Pourquoi faut-il prêter attention aux frais de transaction en bourse ?

Lorsqu’on investit en bourse, la plupart des investisseurs se concentrent uniquement sur la sélection des actions et le rendement. Cependant, ce qui est souvent négligé, ce sont les frais de transaction qui leur sont facturés à chaque opération. On pourrait penser qu’ils sont faibles, entre 0,1 % et 0,2 %, mais cette petite différence peut avoir un impact considérable sur le long terme.

Par exemple, avec 1 million de won et 10 transactions, chacune avec un rendement de 10 %, le rendement final serait d’environ 2,57 millions de won avec des frais de 0,1 %, contre environ 2,54 millions de won avec 0,2 %. Plus le montant de la transaction est élevé ou plus la fréquence est importante, plus cette différence devient significative. De plus, les frais fixes imposés par certains courtiers ne doivent pas être ignorés. Pour les investisseurs effectuant fréquemment de petites transactions, ces frais fixes peuvent entraîner des pertes importantes.

Composantes des frais de transaction en bourse

Les frais chez un courtier ne se limitent pas à un seul type. En effet, le système de frais pour les actions nationales et étrangères est complètement différent.

Pour les transactions sur actions nationales :
Ils incluent les frais de courtage pour la vente ou l’achat, ainsi que les frais liés aux organismes concernés, tels que la Korea Exchange et la Korea Securities Depository. En général, les frais pour les actions nationales sont plus faibles que pour les actions étrangères.

Pour les transactions sur actions étrangères :
Outre les frais de courtage, il faut également payer des frais de change, ainsi que, dans le cas des actions américaines, des frais de la Securities and Exchange Commission (SEC) et de la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA). Sur la plateforme en ligne des principaux courtiers, les frais pour les actions étrangères tournent en moyenne autour de 0,25 %, ce qui est nettement supérieur à ceux pour le marché national.

Analyse de la situation des frais par courtier en 2025

Les frais varient selon le courtier, et même au sein d’une même société, ils diffèrent selon la plateforme de trading et le volume d’échange. Voici une comparaison des frais pour les actions nationales et étrangères chez cinq grands courtiers :

Mirae Asset Securities facture 0,136 % pour les actions nationales et 0,25 % pour les actions américaines. Les nouveaux ou clients inactifs qui ouvrent un compte direct non présentiel bénéficient d’une exonération des frais de transaction nationale et américaine pendant 90 jours.

Korea Investment & Securities applique 0,147 % pour les actions nationales et 0,25 % pour les actions américaines. Les nouveaux ou clients inactifs utilisant la plateforme Bankis pour les actions étrangères peuvent bénéficier d’une exonération des frais pour les trois premiers mois.

Samsung Securities facture 0,147216 % + 1 500 won pour les transactions inférieures à 10 millions de won. Les frais pour les actions étrangères sont de 0,25 %, avec une exonération de trois mois pour les nouveaux ou clients inactifs détenant un compte non présentiel.

Kiwoom Securities propose le taux le plus bas de 0,015 % pour les actions nationales via la plateforme HeroMoon4, et 0,25 % pour les actions américaines. Les nouveaux ou clients inactifs avec un compte non présentiel bénéficient d’une exonération de trois mois pour les frais sur les actions américaines.

Shinhan Investment Corp. facture 0,1391639 % + 2 000 won pour les transactions inférieures à 30 millions de won, et 0,25 % pour les actions américaines. Elle offre la plus longue période d’exonération d’un an pour les frais sur les actions américaines aux nouveaux ou clients inactifs avec un compte non présentiel.

Les frais pour les actions étrangères ne diffèrent pas beaucoup d’un courtier à l’autre, mais ceux pour les actions nationales varient considérablement selon le volume et la plateforme. Il est donc essentiel de choisir un courtier adapté à son profil de trading.

Stratégies concrètes pour réduire ses frais de courtier

Pour maximiser ses gains, il est essentiel de gérer efficacement ses frais de courtier.

Choisir un courtier adapté à son profil de trading

Pour les investisseurs effectuant principalement des transactions à petite échelle, un courtier sans frais fixes est avantageux. La commission de 0,015 % chez Kiwoom Securities est idéale pour les petits montants. En revanche, pour les gros volumes, il faut comparer les frais selon le montant de chaque transaction.

Profiter des promotions sur les frais

La plupart des grands courtiers proposent des exonérations de frais pour les nouveaux ou inactifs. La période d’un an chez Shinhan Investment est la plus longue, mais il est judicieux de postuler au moment où l’on prévoit de trader pour bénéficier au maximum de cette offre.

Optimiser la fréquence et le volume des transactions

Réduire le nombre de transactions permet de diminuer les frais. Évitez de diviser inutilement vos ordres et privilégiez une exécution en une seule fois. Cette stratégie est particulièrement efficace chez les courtiers avec des frais fixes.

Vérifier à l’avance le système de frais

Avant de trader, consultez le site du courtier pour connaître précisément ses frais. Certains, comme Shinhan Investment, ajoutent un montant fixe en plus des frais de base. Il est donc important de calculer à l’avance le coût total estimé pour ses transactions.

Gérer le taux de change lors des transactions à l’étranger

Lors de l’achat ou de la vente d’actions étrangères, le taux de change appliqué par le courtier est souvent moins favorable que celui des banques ou des plateformes spécialisées. Il est donc conseillé de convertir ses devises lorsque le taux est avantageux ou de vérifier les programmes de faveur sur les taux proposés par chaque courtier.

En conclusion

Les frais de courtier peuvent sembler faibles, mais ils ont un impact significatif sur le rendement à long terme. Choisir un courtier adapté à son volume et à sa fréquence de trading, tout en profitant des avantages proposés, permet d’améliorer ses performances. Consultez régulièrement les sites des courtiers pour obtenir les informations les plus à jour.