Guide pour les débutants sur l'achat de dollars américains et l'investissement en devises étrangères : maîtriser dès le début le code secret de la richesse grâce aux écarts de change et aux écarts de taux d'intérêt

Pourquoi l’investissement en devises étrangères est-il si populaire ? En résumé, à une époque où les taux d’intérêt en TWD sont longtemps restés bas, acheter des dollars américains et d’autres devises étrangères est devenu une option incontournable pour la gestion d’actifs de nombreux investisseurs. Mais le problème, c’est comment choisir ? Comment acheter ? Pour réellement gagner de l’argent ?

Cet article vous permettra de comprendre en profondeur la logique centrale de l’investissement en devises, les méthodes pratiques et le choix du marché, afin de faire passer votre niveau de débutant à investisseur averti.

Acheter des dollars américains et investir en devises, en gros, qu’est-ce qu’on gagne ?

Beaucoup pensent que l’achat de devises étrangères se limite à un simple échange de monnaie, mais en réalité, la logique derrière est bien plus complexe. Les sources de profit de l’investissement en devises proviennent principalement de deux éléments : la différence de change et la différence de taux d’intérêt.

La différence de change désigne la différence de prix générée par l’achat et la vente du même pair de devises à différents moments. Par exemple, si vous achetez 1 dollar américain à 33 TWD, puis le vendez quand le dollar s’apprécie à 35 TWD, la différence de 2 TWD constitue un gain de change. C’est la principale source de profit à court terme.

La différence de taux d’intérêt provient des écarts entre les taux directeurs des différents pays. Par exemple, actuellement, le taux d’intérêt des dépôts à terme à Taïwan est d’environ 2 %, tandis qu’aux États-Unis, il est d’environ 5 %, ce qui laisse un écart potentiel de 3 %. C’est la principale façon pour les investisseurs à long terme de réaliser des gains.

Mais il y a un piège crucial : gagner sur la différence de taux d’intérêt tout en perdant sur le change. Supposons que vous achetiez en pensant profiter du taux d’intérêt américain, mais que le dollar se déprécie, alors le gain de 5 % d’intérêts pourrait être entièrement absorbé, voire devenir une perte, à cause de la variation du taux de change. Par conséquent, avant d’entrer sur le marché, il faut clarifier si vous cherchez à obtenir un revenu de différence de taux ou à réaliser un profit à court terme sur le change.

Acheter des dollars américains : quelles sont les trois méthodes, laquelle choisir en tant que débutant ?

Pour investir en devises à Taïwan, il existe trois méthodes principales :

Dépôt en devises étrangères — La solution la plus simple et prudente

Ouvrir un compte en devises dans une banque et déposer directement des dollars ou autres devises, puis percevoir des intérêts périodiquement. C’est la méthode la moins risquée, mais aussi la moins liquide. Si vous souhaitez résilier avant la fin du terme, les intérêts seront réduits, voire vous pourriez subir une perte. Si vous voulez simplement profiter de la différence de taux en toute sécurité, le dépôt à terme est une option, mais il existe aujourd’hui des alternatives plus flexibles.

Fonds en devises — La voie médiane alliant flexibilité et rendement

Les fonds du marché monétaire ou ETF en devises vous permettent d’acheter et vendre à tout moment, sans engagement à long terme. Le rendement se situe entre celui d’un compte courant et d’un dépôt à terme, avec des frais de gestion généralement compris entre 0,5 % et 0,8 %. L’avantage est que vous pouvez investir directement en TWD, la société de gestion se charge de la conversion, ce qui évite la difficulté de faire soi-même l’échange. C’est une bonne option pour ceux qui veulent garder leur capital flexible.

Trading sur marge en devises (Forex) — La méthode avancée avec rendement élevé mais risque élevé

C’est le vrai trading de devises. Vous ne déposez pas simplement de l’argent ou n’achetez pas un fonds, mais vous faites des prévisions sur la hausse ou la baisse des monnaies et pariez en conséquence. La volatilité des devises étant relativement faible, le trading sur marge utilise souvent un levier de 50 à 200 fois, permettant à de petits capitaux de contrôler de grandes positions. Les avantages : trading 24h/24, mécanisme T+0, faibles seuils d’entrée. Les inconvénients : risque de levier très élevé. Selon les recommandations de l’autorité de régulation australienne, le levier sur les principales paires doit être inférieur à 30 pour éviter les liquidations forcées.

Quand et comment acheter des dollars américains : stratégies optimales

Étape 1 : Définir votre devise cible

Toutes les devises ne conviennent pas aux débutants. Les banques taïwanaises proposent généralement 12 devises, dont le dollar américain, l’Australian dollar, le dollar canadien, la livre sterling, le yen japonais, l’euro, etc. Ces devises peuvent être classées en quatre grandes catégories :

• Devises politiques (USD, EUR) : leur taux dépend principalement de la politique des banques centrales. La baisse des taux d’intérêt entraîne généralement une dépréciation, la hausse une appréciation.
• Devises refuges (JPY, CHF) : stables, peu risquées politiquement, souvent recherchées en période d’instabilité.
• Devises de matières premières (AUD, CAD) : fortement liées aux prix des matières premières, faciles à suivre.
• Devises des marchés émergents (RMB, ZAR) : taux d’intérêt élevés mais volatilité importante, risques plus grands.

Pour les débutants, il est conseillé de commencer par les devises refuge et celles liées aux matières premières. La première est stable, la seconde plus facile à analyser. Bien sûr, acheter du dollar américain reste la meilleure option, car il offre la liquidité la plus forte et le marché le plus profond.

Étape 2 : Comprendre les facteurs qui influencent la fluctuation des taux de change

Pour gagner en investissement en devises, il faut comprendre ce qui influence leur variation :

• Inflation : un pays avec une faible inflation voit généralement sa monnaie s’apprécier.
• Taux d’intérêt : une hausse des taux par la banque centrale attire les capitaux étrangers, faisant monter la devise.
• Dette publique : un pays avec une dette élevée tend à voir sa monnaie se déprécier.
• Conditions commerciales : un excédent commercial soutient la devise.
• Stabilité politique : un environnement stable attire les investissements étrangers.

Prenons l’exemple du dollar : la décision de la Réserve fédérale américaine (Fed) est un facteur clé. Une indication de baisse des taux entraîne souvent une dépréciation du dollar, une hausse la renforce.

Étape 3 : Élaborer un plan de trading

Quelle que soit la méthode choisie, il faut planifier à l’avance :

• Définir des points d’entrée et de sortie (ne pas acheter en haut, ne pas vendre en bas)
• Fixer des niveaux de stop-loss et de take-profit (la protection du capital est prioritaire)
• Contrôler la taille des positions (recommandé maximum 2 opérations par jour)
• Attendre une tendance claire avant d’entrer (habituellement, une tendance doit se former en plus de 5 minutes)

Analyse du marché actuel : tendances des principales paires de devises

EUR/USD(

C’est la paire la plus échangée au monde, impliquant les deux plus grandes économies. Cette année, la Fed a amorcé un cycle de baisse des taux, tandis que la BCE est restée prudente, ce qui a renforcé l’euro jusqu’à un sommet de quatre ans. Les analystes pensent que, face à l’incertitude de la politique américaine, la BCE, plus indépendante, soutiendra probablement l’euro à court terme.

USD/JPY)

Le yen est toujours la devise préférée pour le carry trade. Récemment, la Banque du Japon a suspendu la hausse des taux, tandis que la Fed a commencé à baisser ses taux, ce qui a réduit l’écart de taux entre les deux. À court terme, la paire USD/JPY pourrait osciller, avec une lutte entre acheteurs et vendeurs.

GBP/USD(

La livre a augmenté cette année principalement en raison du recul du dollar, et non d’une amélioration fondamentale du Royaume-Uni. Étant donné la faiblesse économique britannique et les attentes de baisse des taux, la livre aura peu de chances de monter de façon unilatérale, elle évoluera plutôt en range.

USD/CHF)

Le franc suisse, en tant que valeur refuge, s’apprécie souvent en période de tension géopolitique. Cette année, la perception du dollar comme valeur refuge s’est atténuée, le franc suisse est devenu une nouvelle cible pour la recherche de sécurité, continuant à s’apprécier.

Règles d’or pour investir en devises

1. Concentrez-vous sur les devises que vous connaissez

Le marché des devises est complexe, mais les principales sont le dollar, le yen, l’euro. Les débutants doivent se concentrer sur ces paires plutôt que de suivre aveuglément des devises à haut rendement mais à risque élevé, comme le rand sud-africain, dont la volatilité est importante.

2. Surveillez constamment l’actualité du marché

Les réunions des banques centrales, les données économiques, les événements géopolitiques influencent directement les taux de change. Il est conseillé de suivre régulièrement les médias financiers internationaux pour capter le pouls du marché.

3. Diversifiez votre portefeuille plutôt que de tout miser sur une seule devise

Posséder simultanément des dépôts en dollars, des fonds en dollars australiens, des devises japonaises permet de couvrir les risques liés à une seule monnaie. Ne mettez pas tous vos œufs dans le même panier.

4. Apprenez à utiliser stop-loss et take-profit

Surtout en trading sur marge, il est crucial de fixer des niveaux de stop-loss raisonnables. Placer des stops près des points hauts ou bas évite de laisser une petite perte devenir une grosse. De même, fixez des objectifs de profit pour ne pas céder à la cupidité.

5. Choisissez bien votre moment d’entrée

Ne pas acheter en haut, ne pas vendre en bas. Attendre une tendance claire est la meilleure stratégie. La méthode la plus simple consiste à observer les graphiques en 5 minutes, 30 minutes ou 2 heures pour repérer une tendance haussière ou baissière nette, puis entrer.

Investir en dollars américains : commencez dès maintenant

L’investissement en devises est essentiellement une course contre le cycle économique mondial. Une fois que vous avez compris la logique de la différence de change et de taux d’intérêt, que vous avez identifié la direction des politiques des banques centrales, et que vous maîtrisez la gestion des risques, acheter des dollars ou d’autres devises ne sera plus un pari aveugle, mais une décision d’investissement structurée.

L’essentiel est simple : choisir la méthode adaptée (dépôt, fonds ou trading sur marge), ajuster selon votre tolérance au risque et votre temps disponible, continuer à apprendre, et ajuster votre stratégie en permanence. Ne cherchez pas à devenir riche du jour au lendemain ; la croissance régulière par intérêts composés reste la clé ultime de l’investissement en devises.