Les secrets pour réussir le trading de tendance : maîtriser cinq stratégies clés

Le trading de tendance, en tant que méthode d’investissement située entre l’achat et la vente à court terme, gagne de plus en plus la faveur des investisseurs. Contrairement à l’investissement en valeur qui peut prendre plusieurs années, le trading de tendance consiste à réaliser des profits en captant les fluctuations du marché à moyen terme, généralement sur une période de quelques semaines à quelques mois, avec une grande flexibilité. Beaucoup pensent qu’il faut détenir pour faire fortune, mais en réalité, maîtriser les bonnes techniques de trading de tendance permet déjà d’obtenir un rendement stable d’environ 50 %, ce qui constitue une réussite considérable.

Quatre étapes clés du trading de tendance

Première étape : Comprendre les tendances du marché et les fondamentaux

La base du trading de tendance est la connaissance des « événements à long terme en fermentation ». Ces événements peuvent inclure des changements dans la structure industrielle, une orientation différente de la politique monétaire ou des cycles économiques. Étant donné que ce type d’événements ne se termine pas en quelques jours, les investisseurs n’ont pas besoin de se battre pour chaque seconde comme dans le day trading, ni d’attendre longtemps comme dans l’investissement traditionnel. En suivant quotidiennement l’actualité, les données économiques et les ajustements politiques, on peut repérer les points d’entrée pour le trading de tendance.

Deuxième étape : Sélectionner les actifs appropriés

Tous les instruments ne conviennent pas au trading de tendance. Les meilleurs actifs doivent présenter : une tendance relativement stable, une direction claire, et un volume suffisant. En comparaison, le trading de tendance est plus adapté aux indices boursiers, aux indices sectoriels, aux taux de change ou à l’or, plutôt qu’aux actions individuelles facilement influencées par un seul facteur.

Pour faire du trading de tendance sur des actions, il faut privilégier les valeurs de grande capitalisation, comme Apple (AAPL), Microsoft (MSFT), TSMC, etc. Ces leaders représentent souvent la direction du secteur, ont une forte capacité de résistance aux risques, et conviennent mieux à une stratégie de positionnement à moyen terme.

Troisième étape : Utiliser l’analyse technique pour déterminer les moments d’achat et de vente

Dans le trading de tendance, l’analyse fondamentale pose les bases, mais l’analyse technique est la clé de la réussite. Les outils courants incluent le MACD, l’indicateur KD et les bandes de Bollinger, qui permettent d’identifier la tendance ainsi que les niveaux de support et de résistance. Grâce à ces outils, les investisseurs peuvent juger plus précisément du moment d’entrée et de sortie.

Quatrième étape : Définir des points de stop-loss et de take-profit raisonnables

Abandonner l’illusion d’acheter au plus bas et de vendre au plus haut, et établir des stratégies de stop-loss et de take-profit scientifiques, sont essentiels. Capturer de manière prudente les profits des principaux mouvements de tendance est la clé du succès dans le trading de tendance.

Cinq stratégies de trading de tendance et exemples d’application

Stratégie 1 : Cycles de hausse et de baisse des taux d’intérêt et leur impact sur la monnaie

Prenons l’exemple du dollar américain : les décisions de la Réserve fédérale se concentrent principalement sur l’inflation et l’emploi. Comme ces problématiques ne se résolvent pas en un jour, les cycles de hausse et de baisse des taux d’intérêt peuvent durer de six mois à un an, voire plus.

Lorsque la Fed amorce une hausse des taux, les investisseurs peuvent envisager de prendre des positions longues sur le dollar. Cette tendance peut durer plusieurs mois, sans besoin de prévoir précisément le sommet, il suffit de suivre si l’inflation commence à ralentir. Par exemple, lorsque l’inflation atteint un pic puis commence à diminuer, il est temps de clôturer la position longue. La réussite de ce type de trading de tendance est souvent très élevée.

Stratégie 2 : Opportunités d’investissement liées aux changements technologiques

Lorsqu’une technologie révolutionnaire apparaît, le marché investit massivement dans ce secteur pendant une période prolongée. En fin 2022, avec la sortie de CHATGPT, beaucoup pensaient qu’elle allait changer la recherche d’informations, ce qui a déclenché une vague d’investissements.

Dans ce cas, investir dans une seule action comporte un risque élevé, car de nombreuses entreprises peuvent spéculer sur cette idée. Investir dans des ETF ou des indices sectoriels liés à cette industrie est une option plus prudente. La sortie peut être envisagée lorsque le prix dépasse un sommet précédent ou avant la publication des résultats financiers, afin d’éviter la surchauffe spéculative.

Stratégie 3 : Produits à cycle long liés à l’offre et la demande déséquilibrée

Les produits avec des cycles de production longs (comme les céréales ou les semi-conducteurs) ont tendance à connaître des déséquilibres d’offre et de demande difficiles à corriger à court terme. La pénurie alimentaire due à la guerre en Ukraine ou la pénurie de semi-conducteurs en sont des exemples typiques.

Prenons le soja, le blé ou le maïs : leur cycle de production détermine la volatilité des prix. Même si la demande est forte, l’offre ne peut pas augmenter rapidement à court terme. La pénurie de semi-conducteurs pourrait durer 1 à 2 ans, ce qui convient à un trading de tendance sur plusieurs mois. En revanche, les produits dont la production peut être facilement ajustée (comme les masques) ou dont les prix sont fortement influencés par la politique (comme le pétrole) ne conviennent pas au trading de tendance, et il vaut mieux privilégier le trading à court terme.

Stratégie 4 : Politique de liquidité et actifs de conservation de la valeur

La croissance du PIB mondial est limitée par l’économie réelle, mais la quantité de monnaie créée par chaque gouvernement ne l’est pas. Pendant la pandémie de 2020, les États-Unis ont injecté 4,5 trillions de dollars de liquidités, ce qui a considérablement augmenté l’offre de dollars sur le marché, tout en entraînant une baisse du pouvoir d’achat de la monnaie. Dans ce contexte, l’or et le Bitcoin, dont la quantité est limitée ou en croissance stable, deviennent des outils de préservation de la valeur très prisés.

Ces actifs sont particulièrement adaptés aux politiques de relâchement quantitatif (QE) ou de resserrement quantitatif (QT). La sortie de ces politiques peut être planifiée sur plusieurs mois, voire un semestre, car leur changement ne se produit pas brusquement.

Stratégie 5 : Actifs présentant une configuration technique forte

L’émotion du marché influence également la réussite du trading de tendance. La majorité des investisseurs hésitent à vendre en perte, et la moyenne des coûts de détention, représentée par les moyennes mobiles, sert de support. La logique du trading de tendance consiste à poursuivre les actifs en forte tendance, surtout ceux qui, après une longue consolidation, franchissent soudainement un sommet précédent.

Par exemple, si un actif oscille entre 20 et 30, mais qu’un jour il est acheté à 35, cela indique une forte dynamique haussière. Il suffit de vérifier si cette hausse est due à un « événement long terme en fermentation » pour augmenter considérablement la probabilité de succès du trading de tendance.

Contrats pour différence : amplifier les gains du trading de tendance

Bien que les stratégies de trading de tendance ci-dessus aient un taux de réussite élevé, certains marchés présentent des fluctuations limitées. Par exemple, sur le marché des devises, la variation du taux de change peut parfois n’être que d’environ 10 %, ce qui ne satisfait pas toujours les attentes de rendement des investisseurs. Dans ce cas, les CFD (Contrats pour différence) peuvent être utiles.

Les CFD sont des instruments permettant de trader la hausse ou la baisse des prix sans détenir directement l’actif sous-jacent. Par rapport aux futures, leur avantage réside dans le fait que la perte maximale est limitée au capital investi, sans risque de dette. Ils supportent également le trading bidirectionnel avec un levier flexible (jusqu’à 200 fois), idéal pour des opérations à court ou moyen terme.

Prenons l’exemple de la hausse des taux d’intérêt aux États-Unis en 2022 : lorsque la Fed a commencé à augmenter les taux en mars, l’indice du dollar a monté, et en octobre, après la publication des données CPI, l’indice a augmenté d’environ 15 %. En utilisant un levier de 10 fois pour un trading de tendance, le rendement potentiel peut atteindre 150 %. Ce type de trading basé sur une tendance claire, avec un risque maîtrisé, est particulièrement adapté à l’utilisation de CFD.

Trois avantages principaux du trading de tendance

Comparé à d’autres méthodes, le trading de tendance présente des avantages uniques :

• Suivre la tendance, sans avoir à surveiller constamment le marché, adapté aux investisseurs particuliers • Avec un capital modeste, il est possible d’obtenir des gains intéressants en choisissant les bons outils • La flexibilité dans la position longue ou courte, pour s’adapter à tous les environnements de marché

Le trading de tendance est essentiellement une stratégie qui suit le mouvement du marché. En maîtrisant la dynamique à long terme, les investisseurs peuvent réaliser des profits réguliers dans un rythme relativement détendu. C’est pourquoi le trading de tendance devient de plus en plus populaire.