Dans la stratégie à long terme des actifs cryptographiques, les investisseurs détenant du BTCB, de l'ETH ou du BNB sont souvent confrontés au même problème : des actifs inutilisés dans leur portefeuille, ce qui représente de l'« argent mort » sans aucun flux de trésorerie visible.

Beaucoup pensent que HODL est la seule stratégie, mais ce n’est en réalité que le point de départ. Dans un écosystème DeFi mature, vos actifs peuvent tout à fait générer des revenus tout en étant en position. La clé réside dans la recherche du bon levier.

**一、寻找利差的"水位差"**

La nature de la gestion financière consiste à repérer les écarts de prix. Voici un cadre stratégique largement éprouvé :

Mettre en garantie des actifs de premier ordre (comme le BTCB) dans un protocole DeFi, puis emprunter des stablecoins décentralisés comme l’USD1. Actuellement, le coût de ce prêt est incroyablement bas — un taux annuel d’environ 1 %, ce qui en fait la liquidité la moins chère disponible sur tout le réseau.

Ensuite, transférer l’USD1 vers la section de gestion de patrimoine d’une plateforme d’échange de premier plan. Le rendement annuel attendu ici tourne généralement autour de 20 %.

**二、收益模型拆解**

Le calcul est simple :
- La gestion financière génère un rendement annuel de 20 %
- Le prêt génère un coût annuel de 1 %
- Le bénéfice net = 20 % - 1 % = 19 %

Cette marge de 19 % n’est pas une illusion, mais un rendement certain basé sur la liquidité réelle du marché. Il n’est pas nécessaire de deviner la direction du marché, ni de suivre la tendance à la hausse ou à la baisse ; il s’agit simplement d’exploiter les opportunités structurelles entre DeFi et les échanges traditionnels.

L’efficacité de la libération de la liquidité est essentielle. Dans un écosystème décentralisé, vos BTCB, ETH ou BNB ne sont plus de simples chiffres sur un compte, mais travaillent réellement. Vous maintenez une exposition à long terme tout en générant un flux de trésorerie stable grâce à une combinaison de prêt et de gestion d’actifs. C’est ainsi que l’efficacité de l’actif peut véritablement être déployée.