#比特币期权交易 Récemment, j'ai observé un phénomène de marché intéressant et je souhaite en discuter avec vous. Lors de l'expiration des options Bitcoin pour 236 milliards de dollars, cela semblait à première vue un simple événement technique, mais en réalité, cela reflète un changement profond dans la structure du marché.

Auparavant, le marché était "piégé" par l'effet de compression, et de nombreuses fluctuations de prix n'étaient pas réellement dues à l'offre et à la demande, mais à des réactions mécaniques de couverture. Maintenant, cette pression se libère progressivement, et le mécanisme de découverte des prix commence à être à nouveau dominé par le marché lui-même — en clair, le marché commence à dire la vérité.

Par ailleurs, sur le plan macroéconomique, la masse monétaire M2 aux États-Unis continue de croître pendant 21 mois consécutifs, ce qui indique une amélioration continue de l'environnement de liquidité. Ce n'est pas une fluctuation à court terme, mais une tendance à long terme qui se manifeste.

Mais je tiens à souligner que, bien qu'un bon environnement de marché soit important, cela ne signifie pas que l'on peut se permettre d'augmenter aveuglément l'effet de levier ou de tout miser sur des options. Au contraire, plus le marché est favorable, plus il faut rester vigilant. Les rendements élevés des options à effet de levier important comportent également des risques élevés, la gestion de position et la conscience du risque doivent toujours passer en premier.

Ceux qui réalisent réellement des gains à long terme ne sont pas forcément les traders les plus agressifs, mais ceux qui prennent des décisions rationnelles au bon moment. Prenez votre temps, cela va plus vite qu'on ne le pense.