Achetez maintenant, payez plus tard devient plus personnel : comment le nouveau modèle de score de crédit FICO prend désormais en compte vos prêts à tempérament

Vos achats “achetez maintenant, payez plus tard” sont sur le point de compter lorsque les prêteurs vérifient votre solvabilité. Fair Isaac Corp., l’organisation derrière le score de crédit standard de l’industrie, le score FICO, a lancé cette semaine une mise à jour importante : deux nouveaux modèles de scoring spécialement conçus pour évaluer les comptes “achetez maintenant, payez plus tard” en parallèle du comportement de crédit traditionnel. Ces nouvelles versions—FICO Score 10 BNPL et FICO Score 10 T BNPL—seront accessibles aux prêteurs sans coût supplémentaire, marquant un tournant dans la façon dont la consommation moderne est mesurée.

Les nouveaux modèles n’apparaîtront pas immédiatement sur votre rapport de crédit, cependant. La chronologie dépend du moment où les trois principales agences de crédit—Experian, Equifax et TransUnion—choisiront d’intégrer ces informations dans leurs systèmes. Cette décision reste entre leurs mains, ce qui signifie que le déploiement pourrait varier selon l’institution.

La technologie derrière le changement : pourquoi les données BNPL comptent maintenant

Ce qui rend cette mise à jour remarquable, c’est la façon dont FICO a testé la nouvelle méthodologie. La société a entraîné son algorithme sur des données provenant de plus d’un demi-million d’utilisateurs BNPL, en collaborant avec Affirm pour constituer un ensemble de données représentatif. L’approche reflète un changement fondamental : plutôt que de traiter chaque prêt échelonné comme une demande de crédit distincte qui nuit à votre score, FICO regroupe désormais plusieurs achats BNPL.

Cette distinction est très importante. Quelqu’un qui contracte cinq prêts Affirm en peu de temps ne subira pas la même pénalité sur son score qu’un modèle de crédit traditionnel qui aurait imposé l’ouverture de cinq nouvelles lignes de crédit. En fait, les premiers tests ont montré que les emprunteurs avec plusieurs comptes BNPL voyaient souvent leur score s’améliorer ou rester stable—à condition qu’ils paient leurs factures à temps.

La raison fondamentale de cette refonte est simple : les agences de crédit et les prêteurs ont réalisé qu’ils travaillaient avec des informations financières incomplètes. Un client pourrait jongler avec de nombreux prêts BNPL qui n’apparaissent jamais sur les rapports de crédit traditionnels, créant un angle mort dans leurs évaluations de crédit. Selon TransUnion, environ 130 millions d’Américains ont maintenant un historique “achetez maintenant, payez plus tard” dans les douze derniers mois seulement. Affirm a récemment commencé à transmettre des données complètes sur ses produits de prêt, y compris l’option populaire “Pay in 4”, à Experian—une démarche que l’agence a qualifiée de promotion de la transparence dans une industrie qui opère en grande partie en dehors du suivi traditionnel du crédit.

L’évolution explosive du marché : du niche au mainstream

Le secteur “achetez maintenant, payez plus tard” a explosé à partir de 2019, puis s’est consolidé durant les années de pandémie. Des plateformes comme Affirm, Klarna et PayPal ont transformé la consommation en permettant aux acheteurs de diviser leurs achats en paiements échelonnés directement lors du passage en caisse—souvent sans intérêt. Le modèle a rencontré un succès énorme car il offrait une approbation instantanée, zéro frais de pénalité pour retard de paiement, et des taux d’intérêt bien inférieurs à ceux des cartes de crédit. Pour les entreprises proposant ces services, les revenus provenaient en partie de commissions versées aux détaillants pour mettre en avant les options de paiement échelonné, plus d’éventuels intérêts facturés aux consommateurs.

L’adoption généralisée reflète une demande réelle des consommateurs pour plus de flexibilité dans leurs paiements. Pourtant, cette croissance rapide a aussi créé des complications pour les prêteurs traditionnels qui, soudain, ne pouvaient plus voir l’ensemble des obligations financières d’un client—un vide critique que le nouveau modèle de FICO vise à combler.

La réalité : qui utilise réellement le BNPL et ce que cela révèle

C’est ici que l’histoire devient plus compliquée. Une étude du Bureau de la protection financière des consommateurs (CFPB) a révélé un schéma frappant : le client moyen “achetez maintenant, payez plus tard” a déjà des difficultés avec le crédit. La majorité des utilisateurs BNPL appartiennent aux catégories “subprime” ou “deep subprime”—c’est-à-dire avec des scores de crédit compris entre 300 et 619. Ces personnes ne sont généralement pas éligibles aux prêts personnels classiques. L’enquête du CFPB a montré que les emprunteurs moyens de BNPL contractent plus de neuf prêts par an, avec environ 63 % ayant plusieurs prêts actifs en même temps. La taille moyenne d’une transaction tourne autour de 140 $.

Cette révélation complique la narration des agences de crédit sur l’expansion des opportunités de construction de crédit. Alors que ces agences vantent ces changements comme aidant les Américains “invisibles au crédit”—estimés à 25 millions sans historique de crédit—les données suggèrent une réalité différente : seulement environ 4 % des utilisateurs BNPL entrent dans cette catégorie. La majorité possède déjà un dossier de crédit. Ce qui se passe en réalité, c’est que des populations vulnérables prennent de plus en plus de dettes par versements.

Le vide de protection des consommateurs dont personne ne parle

Les défenseurs des consommateurs soulèvent des préoccupations légitimes sur la façon dont l’intégration des données BNPL servira finalement les emprunteurs. Chi Chi Wu, avocate au Centre national de la loi sur la consommation (NCLC), souligne que les agences de crédit ont un intérêt financier à accumuler plus de données—et que cet intérêt n’est pas forcément aligné avec celui des consommateurs. “Leur modèle économique dépend des données,” explique-t-elle. “Plus ils compilent d’informations, mieux ils se portent.”

Elle met aussi en lumière un écart pratique en matière de protection. Lorsqu’on conteste une charge non autorisée sur une carte de crédit, la loi fédérale vous protège. Les transactions “achetez maintenant, payez plus tard” n’offrent pas d’équivalent en termes de sauvegarde. De plus, Wu recommande aux consommateurs de comparer attentivement les méthodes de paiement : une carte de crédit offre souvent une meilleure protection juridique qu’une option BNPL, même si les deux permettent de payer en plusieurs fois.

La vision d’ensemble qui émerge de ces changements politiques—et de l’évaluation de Wu—montre qui bénéficie réellement de l’intégration des prêts BNPL dans les systèmes de scoring : les agences de crédit elles-mêmes gagnent en données et en pertinence, même si l’impact réel sur les emprunteurs vulnérables reste incertain.