"Memilih arsitektur perusahaan yang tepat sangat penting bagi perusahaan Web3 yang ingin berekspansi ke luar negeri, karena ini tidak hanya dapat mengoptimalkan beban pajak, tetapi juga mengurangi risiko dan meningkatkan fleksibilitas operasional global."
Apakah menggunakan struktur entitas tunggal untuk menikmati tarif pajak rendah, atau membangun struktur multi-entitas sesuai kebutuhan bisnis, desain yang tepat dapat secara signifikan meningkatkan daya saing internasional perusahaan dan membantu perusahaan berkembang pesat dalam ekosistem Web3.
Perusahaan Web3, karena sifat desentralisasinya, menghadapi tantangan hukum, pajak, dan operasional yang unik dalam ekspansi internasional.
Memilih arsitektur perusahaan yang tepat tidak hanya dapat membantu perusahaan beroperasi dengan mematuhi hukum, tetapi juga dapat mengoptimalkan beban pajak, mengurangi risiko, dan meningkatkan fleksibilitas pasar untuk menyesuaikan dengan kerangka hukum, infrastruktur teknologi, dan permintaan pasar yang berbeda di berbagai daerah.
Satu, apa itu arsitektur keluar laut
Arsitektur keluar negeri, merujuk pada struktur organisasi dan model manajemen yang dibangun oleh perusahaan dalam proses globalisasi, dengan tujuan untuk mengkoordinasikan sumber daya global, menyesuaikan diri dengan karakteristik pasar yang berbeda, dan mencapai operasi multinasional yang efisien.
Desain arsitektur keluar laut secara langsung memengaruhi daya saing global dan efisiensi operasional perusahaan. Tidak hanya mempertimbangkan struktur kepemilikan, tetapi juga perlu mempertimbangkan penyesuaian arsitektur di masa depan, biaya pajak, manajemen hak kekayaan intelektual, aktivitas pembiayaan, serta berbagai aspek biaya pemeliharaan secara keseluruhan.
Jenis pemilihan arsitektur keluar negeri
Optimisasi pajak adalah pertimbangan penting dalam pemilihan arsitektur perusahaan Web3, dan kerangka pajak global semakin berpengaruh terhadap aset digital. Saat perusahaan membangun perusahaan induk di luar negeri, Hong Kong, Singapura, dan BVI adalah pilihan yang populer.
(a) Struktur entitas tunggal
1.Hong Kong
Hongkong menerapkan sistem pajak dengan tarif rendah, yang terutama mencakup pajak penghasilan, pajak gaji, dan pajak properti, tidak memungut pajak pertambahan nilai, pajak usaha, dan jenis pajak lainnya. Pajak penghasilan perusahaan untuk bagian keuntungan tahunan yang tidak melebihi 2 juta dolar Hong Kong dikenakan tarif 8,25%, sedangkan untuk bagian keuntungan tahunan yang melebihi 2 juta dolar Hong Kong dikenakan tarif 16,5%. Ketika menerima dividen dari perusahaan luar negeri yang memiliki kepemilikan lebih dari 5% di Hongkong, dividen luar negeri tersebut bebas pajak.
Hong Kong telah menandatangani perjanjian penghindaran pajak berganda (DTA) dengan sekitar 45 negara dan wilayah di seluruh dunia, termasuk pasar kunci seperti Tiongkok daratan, ASEAN, dan Eropa. Jaringan perjanjian yang luas ini menciptakan ruang perencanaan pajak yang sangat besar bagi perusahaan, terutama dalam mengurangi pajak penghasilan yang dipotong pada dividen dan bunga lintas batas.
2.Singapura
Tarif pajak penghasilan perusahaan di Singapura adalah 17%, sedikit lebih tinggi dibandingkan dengan Hong Kong. Namun, sistem perpajakan di Singapura relatif ramah terhadap perusahaan yang bergerak di bidang penelitian dan pengembangan teknologi, memungkinkan perusahaan untuk menikmati berbagai kebijakan pembebasan pajak dan pengurangan. Selain itu, Singapura membebaskan pajak untuk dividen luar negeri dan keuntungan modal (dengan memenuhi syarat tertentu).
Selain itu, Singapura juga menawarkan serangkaian kebijakan insentif pajak, seperti Kantor Pusat Regional (RHQ), Program Pedagang Global (GTP), yang memberikan lebih banyak kemungkinan perencanaan pajak bagi perusahaan.
Singapura telah menandatangani DTA dengan lebih dari 90 negara di tingkat internasional, jaringan ini mencakup ekonomi utama di seluruh dunia, termasuk Tiongkok, India, Uni Eropa, dan sebagainya. Ini memberikan ruang operasional yang sangat luas bagi perusahaan dalam perencanaan pajak, terutama dalam mengurangi pajak yang dipotong atas dividen dan bunga lintas batas.
3.BVI (Kepulauan Virgin Britania Raya)
BVI dengan sistem pajak nol, privasi yang kuat, dan struktur yang fleksibel menjadi yurisdiksi offshore pilihan utama untuk investasi lintas batas global, perlindungan aset, dan optimasi pajak, terutama cocok untuk perusahaan induk dan skenario bisnis di industri kripto.
BVI tidak memungut pajak penghasilan perusahaan, pajak keuntungan modal, pajak dividen, atau pajak warisan, sehingga beban pajaknya sangat rendah.
Perusahaan BVI tidak mengungkapkan informasi pemegang saham dan direktur, dan dapat lebih lanjut menyembunyikan pengendali sebenarnya melalui layanan Nominee, untuk memastikan privasi bisnis dan keamanan aset.
Perusahaan BVI sebagai entitas lepas pantai yang diakui secara internasional, mendapatkan pengakuan luas dari pusat keuangan utama dunia (seperti Hong Kong, Singapura, London, dll), memudahkan pembukaan rekening di bank multinasional dan melaksanakan pembayaran internasional, penyelesaian perdagangan, serta operasi modal secara efisien.
Perbandingan tarif pajak utama:
(II) Arsitektur Multi-entitas
Dengan mengadopsi arsitektur multi-entitas, perencanaan pajak dapat dilakukan dengan lebih efektif. Perusahaan domestik dapat mendirikan satu atau beberapa perusahaan holding perantara di negara atau wilayah dengan tarif pajak rendah (biasanya Hong Kong, Singapura, BVI, atau Kepulauan Cayman) untuk berinvestasi di negara tujuan. Dengan memanfaatkan tarif pajak rendah dan kerahasiaan perusahaan offshore, beban pajak keseluruhan perusahaan dapat dikurangi, sambil melindungi informasi perusahaan, mengurangi risiko perusahaan induk, dan juga memberikan kemudahan untuk restrukturisasi ekuitas di masa depan, penjualan, atau pendanaan melalui penawaran umum.
Kasus 1 Kontrol Lapisan Tengah: Cina → Singapura → Anak Perusahaan Asia Tenggara (seperti Vietnam)
Perusahaan induk China berinvestasi di Vietnam melalui perusahaan induk di Singapura. Singapura telah menandatangani perjanjian pajak bilateral DTA dengan China dan Vietnam (DTA), tarif pajak penghasilan yang dipotong atas dividen perusahaan dapat diturunkan hingga 5%, dibandingkan dengan tarif 50% lebih rendah jika China langsung mengendalikan anak perusahaan di Vietnam (perjanjian DTA China-Vietnam adalah 10%).
Perusahaan Singapura sebagai perusahaan lapisan perantara, biasanya tidak dikenakan pajak capital gain untuk transfer saham perusahaan Singapura; jika langsung mentransfer saham anak perusahaan di Vietnam, mungkin menghadapi pajak capital gain Vietnam (20%), struktur Singapura lebih sesuai dengan kebiasaan transaksi investor Eropa dan Amerika, meningkatkan likuiditas penjualan aset.
Dan perusahaan Singapura dapat berfungsi sebagai kantor pusat regional, dengan beberapa anak perusahaan yang mengelola bisnis di negara yang berbeda, memudahkan untuk menarik investor internasional atau melakukan pemisahan untuk penawaran umum. Pasar keuangan Singapura yang maju memungkinkan perusahaan induk untuk menerbitkan obligasi atau mendapatkan pinjaman dari bank internasional, sehingga mengurangi biaya pembiayaan.
Contoh 2 Kontrol Protokol VIE: BVI→Hong Kong→Perusahaan Operasional
Karena beberapa daerah memiliki regulasi yang ketat terhadap industri Web3, risiko operasionalnya tinggi. Dapat menggunakan kerangka kontrol "VIE" (Variable Interest Entities, "Entitas Kepentingan Variabel"), melalui perusahaan BVI yang mengendalikan perusahaan Hong Kong untuk kemudian berinvestasi pada perusahaan operasional (seperti Alibaba, Tencent Music, New Oriental, dll). Perusahaan induk luar negeri mengontrol perusahaan operasional melalui struktur berlapis dengan cara perjanjian VIE.
Perusahaan BVI sebagai pemegang saham utama, di masa depan transfer saham akan bebas dari pajak atas keuntungan modal, melindungi privasi pendiri.
Kasus 3 Struktur paralel perusahaan domestik dan luar negeri:
Struktur paralel perusahaan domestik dan luar negeri dapat diterapkan untuk ketidakpastian pasar dan regulasi, atau karena pembiayaan, geopolitik, kualifikasi lisensi, keamanan data, dan alasan lainnya, di mana perusahaan domestik dan luar negeri perlu melakukan pembagian kerja dan kolaborasi untuk berbagai bisnis yang berbeda. Misalnya: Penelitian Mankiw | Kewirausahaan Web3, apakah model "toko depan pabrik belakang" di Hong Kong + Shenzhen dapat mematuhi aturan?
Tarif pajak keseluruhan lebih rendah. Perusahaan luar negeri dapat memilih untuk mendaftar di daerah yang memberikan insentif pajak (seperti Hong Kong, Singapura, Kepulauan Cayman, dll.) yang biasanya memiliki tarif pajak penghasilan perusahaan atau pengecualian pajak capital gain yang lebih rendah dibandingkan dengan dalam negeri. Dan melalui kerjasama bisnis, dapat melakukan distribusi yang wajar terhadap keuntungan, menikmati pemotongan pajak di berbagai tempat, serta mengurangi beban pajak keseluruhan.
Beroperasi secara independen di dalam dan luar negeri. Dalam struktur paralel, perusahaan domestik dan perusahaan luar negeri bertindak sebagai entitas hukum independen, yang masing-masing tunduk pada yurisdiksi pajak di lokasi mereka. Ini berarti bahwa kedua perusahaan dapat membayar pajak sesuai dengan undang-undang pajak setempat mereka, menghindari masalah penggabungan pajak pendapatan global yang disebabkan oleh hubungan kepemilikan.
Tiga, kesimpulan
Memilih struktur perusahaan yang tepat sangat penting bagi perusahaan Web3 yang ingin beroperasi secara internasional. Ini tidak hanya dapat mengoptimalkan beban pajak, tetapi juga mengurangi risiko dan meningkatkan fleksibilitas operasional global. Baik dengan memanfaatkan struktur entitas tunggal untuk menikmati tarif pajak yang rendah, maupun dengan membangun struktur multi-entitas sesuai kebutuhan bisnis, desain yang tepat dapat secara signifikan meningkatkan daya saing internasional perusahaan, membantu perusahaan berkembang pesat dalam ekosistem Web3.
Lihat Asli
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
Perusahaan ke luar negeri: Pilihan struktur dan strategi optimasi pajak
Penulis: Crypto Miao
"Memilih arsitektur perusahaan yang tepat sangat penting bagi perusahaan Web3 yang ingin berekspansi ke luar negeri, karena ini tidak hanya dapat mengoptimalkan beban pajak, tetapi juga mengurangi risiko dan meningkatkan fleksibilitas operasional global."
Apakah menggunakan struktur entitas tunggal untuk menikmati tarif pajak rendah, atau membangun struktur multi-entitas sesuai kebutuhan bisnis, desain yang tepat dapat secara signifikan meningkatkan daya saing internasional perusahaan dan membantu perusahaan berkembang pesat dalam ekosistem Web3.
Perusahaan Web3, karena sifat desentralisasinya, menghadapi tantangan hukum, pajak, dan operasional yang unik dalam ekspansi internasional.
Memilih arsitektur perusahaan yang tepat tidak hanya dapat membantu perusahaan beroperasi dengan mematuhi hukum, tetapi juga dapat mengoptimalkan beban pajak, mengurangi risiko, dan meningkatkan fleksibilitas pasar untuk menyesuaikan dengan kerangka hukum, infrastruktur teknologi, dan permintaan pasar yang berbeda di berbagai daerah.
Satu, apa itu arsitektur keluar laut
Arsitektur keluar negeri, merujuk pada struktur organisasi dan model manajemen yang dibangun oleh perusahaan dalam proses globalisasi, dengan tujuan untuk mengkoordinasikan sumber daya global, menyesuaikan diri dengan karakteristik pasar yang berbeda, dan mencapai operasi multinasional yang efisien.
Desain arsitektur keluar laut secara langsung memengaruhi daya saing global dan efisiensi operasional perusahaan. Tidak hanya mempertimbangkan struktur kepemilikan, tetapi juga perlu mempertimbangkan penyesuaian arsitektur di masa depan, biaya pajak, manajemen hak kekayaan intelektual, aktivitas pembiayaan, serta berbagai aspek biaya pemeliharaan secara keseluruhan.
Jenis pemilihan arsitektur keluar negeri
Optimisasi pajak adalah pertimbangan penting dalam pemilihan arsitektur perusahaan Web3, dan kerangka pajak global semakin berpengaruh terhadap aset digital. Saat perusahaan membangun perusahaan induk di luar negeri, Hong Kong, Singapura, dan BVI adalah pilihan yang populer.
(a) Struktur entitas tunggal
1.Hong Kong
Hongkong menerapkan sistem pajak dengan tarif rendah, yang terutama mencakup pajak penghasilan, pajak gaji, dan pajak properti, tidak memungut pajak pertambahan nilai, pajak usaha, dan jenis pajak lainnya. Pajak penghasilan perusahaan untuk bagian keuntungan tahunan yang tidak melebihi 2 juta dolar Hong Kong dikenakan tarif 8,25%, sedangkan untuk bagian keuntungan tahunan yang melebihi 2 juta dolar Hong Kong dikenakan tarif 16,5%. Ketika menerima dividen dari perusahaan luar negeri yang memiliki kepemilikan lebih dari 5% di Hongkong, dividen luar negeri tersebut bebas pajak.
Hong Kong telah menandatangani perjanjian penghindaran pajak berganda (DTA) dengan sekitar 45 negara dan wilayah di seluruh dunia, termasuk pasar kunci seperti Tiongkok daratan, ASEAN, dan Eropa. Jaringan perjanjian yang luas ini menciptakan ruang perencanaan pajak yang sangat besar bagi perusahaan, terutama dalam mengurangi pajak penghasilan yang dipotong pada dividen dan bunga lintas batas.
2.Singapura
Tarif pajak penghasilan perusahaan di Singapura adalah 17%, sedikit lebih tinggi dibandingkan dengan Hong Kong. Namun, sistem perpajakan di Singapura relatif ramah terhadap perusahaan yang bergerak di bidang penelitian dan pengembangan teknologi, memungkinkan perusahaan untuk menikmati berbagai kebijakan pembebasan pajak dan pengurangan. Selain itu, Singapura membebaskan pajak untuk dividen luar negeri dan keuntungan modal (dengan memenuhi syarat tertentu).
Selain itu, Singapura juga menawarkan serangkaian kebijakan insentif pajak, seperti Kantor Pusat Regional (RHQ), Program Pedagang Global (GTP), yang memberikan lebih banyak kemungkinan perencanaan pajak bagi perusahaan.
Singapura telah menandatangani DTA dengan lebih dari 90 negara di tingkat internasional, jaringan ini mencakup ekonomi utama di seluruh dunia, termasuk Tiongkok, India, Uni Eropa, dan sebagainya. Ini memberikan ruang operasional yang sangat luas bagi perusahaan dalam perencanaan pajak, terutama dalam mengurangi pajak yang dipotong atas dividen dan bunga lintas batas.
3.BVI (Kepulauan Virgin Britania Raya)
BVI dengan sistem pajak nol, privasi yang kuat, dan struktur yang fleksibel menjadi yurisdiksi offshore pilihan utama untuk investasi lintas batas global, perlindungan aset, dan optimasi pajak, terutama cocok untuk perusahaan induk dan skenario bisnis di industri kripto.
BVI tidak memungut pajak penghasilan perusahaan, pajak keuntungan modal, pajak dividen, atau pajak warisan, sehingga beban pajaknya sangat rendah.
Perusahaan BVI tidak mengungkapkan informasi pemegang saham dan direktur, dan dapat lebih lanjut menyembunyikan pengendali sebenarnya melalui layanan Nominee, untuk memastikan privasi bisnis dan keamanan aset.
Perusahaan BVI sebagai entitas lepas pantai yang diakui secara internasional, mendapatkan pengakuan luas dari pusat keuangan utama dunia (seperti Hong Kong, Singapura, London, dll), memudahkan pembukaan rekening di bank multinasional dan melaksanakan pembayaran internasional, penyelesaian perdagangan, serta operasi modal secara efisien.
Perbandingan tarif pajak utama:
(II) Arsitektur Multi-entitas
Dengan mengadopsi arsitektur multi-entitas, perencanaan pajak dapat dilakukan dengan lebih efektif. Perusahaan domestik dapat mendirikan satu atau beberapa perusahaan holding perantara di negara atau wilayah dengan tarif pajak rendah (biasanya Hong Kong, Singapura, BVI, atau Kepulauan Cayman) untuk berinvestasi di negara tujuan. Dengan memanfaatkan tarif pajak rendah dan kerahasiaan perusahaan offshore, beban pajak keseluruhan perusahaan dapat dikurangi, sambil melindungi informasi perusahaan, mengurangi risiko perusahaan induk, dan juga memberikan kemudahan untuk restrukturisasi ekuitas di masa depan, penjualan, atau pendanaan melalui penawaran umum.
Kasus 1 Kontrol Lapisan Tengah: Cina → Singapura → Anak Perusahaan Asia Tenggara (seperti Vietnam)
Perusahaan induk China berinvestasi di Vietnam melalui perusahaan induk di Singapura. Singapura telah menandatangani perjanjian pajak bilateral DTA dengan China dan Vietnam (DTA), tarif pajak penghasilan yang dipotong atas dividen perusahaan dapat diturunkan hingga 5%, dibandingkan dengan tarif 50% lebih rendah jika China langsung mengendalikan anak perusahaan di Vietnam (perjanjian DTA China-Vietnam adalah 10%).
Perusahaan Singapura sebagai perusahaan lapisan perantara, biasanya tidak dikenakan pajak capital gain untuk transfer saham perusahaan Singapura; jika langsung mentransfer saham anak perusahaan di Vietnam, mungkin menghadapi pajak capital gain Vietnam (20%), struktur Singapura lebih sesuai dengan kebiasaan transaksi investor Eropa dan Amerika, meningkatkan likuiditas penjualan aset.
Dan perusahaan Singapura dapat berfungsi sebagai kantor pusat regional, dengan beberapa anak perusahaan yang mengelola bisnis di negara yang berbeda, memudahkan untuk menarik investor internasional atau melakukan pemisahan untuk penawaran umum. Pasar keuangan Singapura yang maju memungkinkan perusahaan induk untuk menerbitkan obligasi atau mendapatkan pinjaman dari bank internasional, sehingga mengurangi biaya pembiayaan.
Contoh 2 Kontrol Protokol VIE: BVI→Hong Kong→Perusahaan Operasional
Karena beberapa daerah memiliki regulasi yang ketat terhadap industri Web3, risiko operasionalnya tinggi. Dapat menggunakan kerangka kontrol "VIE" (Variable Interest Entities, "Entitas Kepentingan Variabel"), melalui perusahaan BVI yang mengendalikan perusahaan Hong Kong untuk kemudian berinvestasi pada perusahaan operasional (seperti Alibaba, Tencent Music, New Oriental, dll). Perusahaan induk luar negeri mengontrol perusahaan operasional melalui struktur berlapis dengan cara perjanjian VIE.
Perusahaan BVI sebagai pemegang saham utama, di masa depan transfer saham akan bebas dari pajak atas keuntungan modal, melindungi privasi pendiri.
Kasus 3 Struktur paralel perusahaan domestik dan luar negeri:
Struktur paralel perusahaan domestik dan luar negeri dapat diterapkan untuk ketidakpastian pasar dan regulasi, atau karena pembiayaan, geopolitik, kualifikasi lisensi, keamanan data, dan alasan lainnya, di mana perusahaan domestik dan luar negeri perlu melakukan pembagian kerja dan kolaborasi untuk berbagai bisnis yang berbeda. Misalnya: Penelitian Mankiw | Kewirausahaan Web3, apakah model "toko depan pabrik belakang" di Hong Kong + Shenzhen dapat mematuhi aturan?
Tarif pajak keseluruhan lebih rendah. Perusahaan luar negeri dapat memilih untuk mendaftar di daerah yang memberikan insentif pajak (seperti Hong Kong, Singapura, Kepulauan Cayman, dll.) yang biasanya memiliki tarif pajak penghasilan perusahaan atau pengecualian pajak capital gain yang lebih rendah dibandingkan dengan dalam negeri. Dan melalui kerjasama bisnis, dapat melakukan distribusi yang wajar terhadap keuntungan, menikmati pemotongan pajak di berbagai tempat, serta mengurangi beban pajak keseluruhan.
Beroperasi secara independen di dalam dan luar negeri. Dalam struktur paralel, perusahaan domestik dan perusahaan luar negeri bertindak sebagai entitas hukum independen, yang masing-masing tunduk pada yurisdiksi pajak di lokasi mereka. Ini berarti bahwa kedua perusahaan dapat membayar pajak sesuai dengan undang-undang pajak setempat mereka, menghindari masalah penggabungan pajak pendapatan global yang disebabkan oleh hubungan kepemilikan.
Tiga, kesimpulan
Memilih struktur perusahaan yang tepat sangat penting bagi perusahaan Web3 yang ingin beroperasi secara internasional. Ini tidak hanya dapat mengoptimalkan beban pajak, tetapi juga mengurangi risiko dan meningkatkan fleksibilitas operasional global. Baik dengan memanfaatkan struktur entitas tunggal untuk menikmati tarif pajak yang rendah, maupun dengan membangun struktur multi-entitas sesuai kebutuhan bisnis, desain yang tepat dapat secara signifikan meningkatkan daya saing internasional perusahaan, membantu perusahaan berkembang pesat dalam ekosistem Web3.