Глубина рынка и ликвидность контрактной торговли на Gate: сравнение с ведущими платформами и перспективы

В 2025 году объем контрактных сделок Gate неоднократно обновлял исторические рекорды, одновременно увеличив свою долю рынка до 10,6%, официально войдя в двузначную категорию глобального рынка деривативов.

Этот результат сделал Gate платформой с наибольшим приростом доли рынка деривативов в 2025 году.

01 Сравнение масштабов рынка

Положение Gate на глобальном рынке криптовалютных контрактов претерпевает структурные изменения. Согласно данным за 2025 год, доля рынка контрактов Gate стабильно увеличивается до 10,6%, что свидетельствует о его официальном входе в число ведущих мировых платформ по торговле деривативами.

Этот рост не случаен. В 2025 году объем сделок и незакрытых позиций Gate многократно достигали новых максимумов, что отражает усиливающийся интерес платформы со стороны институциональных и высокочастотных трейдеров.

По сравнению с лидерами отрасли, Gate все еще находится в стадии догоняющей конкуренции по абсолютному объему торгов, однако его темпы роста явно заметны.

По данным за первый квартал 2025 года, среднесуточный объем бессрочных контрактов Binance составлял около 1,12 трлн долларов, а Gate — 380 млрд долларов.

Тем не менее, благодаря преимуществам в инновационных активах и отдельных продуктах, Gate прокладывает путь к дифференцированной конкуренции.

02 Глубина ликвидности — практическое измерение

Ликвидность — жизненно важный показатель для контрактной торговли. В ключевых метриках оценки глубины рынка Gate демонстрирует сильную конкурентоспособность. Согласно отчету TokenInsight за первый квартал 2024 года, в области глубины контрактной торговли Binance и OKX сохраняют лидерство по основным криптовалютам (например, BTC, ETH).

Но Gate, благодаря точечной работе, создал свои преимущества в определенных сегментах.

По данным CoinGecko за первый квартал 2025 года, глубина ордербука по паре BTC/USDT на спотовом рынке достигла 128 миллионов долларов, что, по утверждению, является одним из лучших показателей среди мировых бирж.

Хотя это данные по спотовой торговле, прочная ликвидность спотового рынка служит важной основой и гарантией для ликвидности деривативов.

Более наглядный показатель — проскальзывание. В отчете указано, что при сделке на сумму в миллионы долларов в BTC на Gate проскальзывание может снижаться до 0,015%, что лучше среднего по отрасли. В паре ETH при экстремальных рыночных условиях разница в цене стабильно держится около 0,07 долларов.

03 Структура комиссий и эффективность использования капитала

Для активных трейдеров важнейшим фактором при выборе платформы является структура комиссий. Gate предлагает весьма конкурентные условия.

Согласно отчету TokenInsight, комиссия Maker (создающий ордер) на VIP0 уровне в контрактной платформе Gate составляет всего 0,015%, что является минимальным среди основных платформ.

Комиссия Taker (исполняющий ордер) находится в диапазоне 0,05% — 0,06%, что соответствует отраслевым стандартам.

Для максимизации эффективности капитала Gate внедрил единый аккаунт. Эта модель позволяет пользователям делить маржу между спотовой торговлей, маржинальными позициями и контрактами без необходимости ручного перевода средств между разными счетами, что значительно повышает использование капитала.

Платформа также предлагает функцию комбинированной маржи для контрактов, которая с помощью умных хеджей и расчетов рисков, по утверждению, помогает экономить до 30% маржинальных затрат.

04 Инновации и особенности продуктов

Дифференцированные продукты — еще одна карта, привлекающая профессиональных трейдеров. Помимо поддержки сотен бессрочных и фьючерсных контрактов, расчет которых ведется в USDT или BTC, Gate постоянно развивает свои продукты.

Одной из ключевых функций является копитрейдинг. Платформа собирает опытных трейдеров-экспертов, которых пользователи могут выбрать для следования за их стратегиями. По данным платформы, успешность некоторых копитрейдовых сделок достигает 92%. Это снижает порог входа для новичков, не знакомых со сложными стратегиями.

Gate также предоставляет симулятор торговли. Пользователи могут практиковаться в контрактной торговле, используя виртуальные средства в реальных рыночных условиях, начиная с нуля, без риска для реальных денег.

В области сложных деривативов, таких как опционы, Gate предлагает не только основные европейские и американские опционы, но и эксклюзивные продукты, например, азиатские опционы, что позволяет профессионалам более точно управлять рисками.

05 Безопасность платформы и планы на будущее

Безопасность — основа любой торговой деятельности. Gate использует многоуровневую систему защиты, включая мультиподписные холодные кошельки, модели прогнозирования требований к выводам в реальном времени и внедрение доверенной среды SGX для обработки подписей.

По открытым данным, во втором квартале 2025 года платформа успешно отразила атаку APT, не понеся потерь активов. Платформа гарантирует 100% резервную систему и регулярно публикует отчеты о резервных фондах, подтвержденные сторонними аудиторами.

В перспективе Gate ускоряет реализацию стратегии «Все в Web3». Запущенная децентрализованная платформа для торговли бессрочными контрактами Gate Perp DEX за три месяца после запуска превысила объем торгов в 24 млрд долларов.

Это свидетельствует о создании полноценной экосистемы деривативов, переходящей от централизованных решений к децентрализованным, с целью захвата следующего поколения торгового трафика.

Перспективы на будущее

Когда институциональные и высокочастотные трейдеры продолжают активно входить на рынок деривативов Gate, а незакрытые позиции растут, формируется новая конкурентная среда. Доля рынка в 10,6% — результат системного прогресса платформы, от эффективности сделок до безопасности активов.

В будущем конкуренция в контрактной торговле перейдет от простого захвата трафика к борьбе за экосистемное сотрудничество и эффективность межцепочечных потоков стоимости.