Q1. Базовая логика Live Copy Trading
A:1. Логика копитрейдинга
1.1. Копитрейдинг работает на основе суммы корректировки позиции трейдера. Сумма копирования (округляется в меньшую сторону) = коэффициент копирования ✖️ сумма корректировки позиции. Если сумма меньше минимального размера контракта для копитрейдинга, сделка не будет исполнена.
1.2. Далее рассчитывается доступная для торговли сумма подписчика в зависимости от его доступных средств и установленного кредитного плеча для контракта. Если сумма копирования ≤ доступная сумма подписчика, копитрейд завершается успешно; в противном случае — неудачно.
1.3. Без учета коэффициентов копирования, систем кредитного плеча и ограничений на одну сделку, подписчик будет повторять изменения позиции лидера до тех пор, пока его средства для копитрейдинга не иссякнут. Когда лидер сокращает свою позицию по соответствующему контракту копитрейдинга, у подписчика также появляются доступные средства.
1.4. Подписчик предоставляет маржу для копитрейдинга, то есть переводит средства со своего спотового счета на виртуальный субсчет, используемый исключительно для копитрейдинга. Субсчет следует только за сделками трейдера. После завершения копирования счет рассчитывается, и оставшиеся средства (за вычетом комиссии за прибыль и торговых сборов) возвращаются на спотовый счет.
A:2. Пример логики копитрейдинга
Предположим, что торговые комиссии и ставки финансирования отсутствуют:
Лидер имеет всего 1000U и использует 100U для покупки контракта A с кредитным плечом 100x, формируя позицию на сумму 100*100=10000U.
Копитрейдер имеет 100U, доступных для копитрейдинга, устанавливает коэффициент копирования 0,1 и использует плечо 20x. Теоретически копитрейдер повторяет вышеуказанную сделку с общим объемом позиции 10000*0,1=1000U. Необходимая маржа для копирования — 1000/20=50U, поэтому оставшиеся доступные средства подписчика составляют 100-50=50U.
Далее лидер использует 200U для покупки контракта B с кредитным плечом 100x, формируя позицию на сумму 200*100=20000U.
Теперь у подписчика осталось 50U доступных средств, с плечом 20x он может открыть позицию максимум на 1000U. Если он хочет продолжить копировать покупку контракта B, копитрейдер сможет открыть позицию только на 1000U, полностью исчерпав все средства для копитрейдинга.
Когда цены на монеты A и B вырастут на 10% и лидер закроет позиции:
Прибыль лидера: (11000-10000) + (22000-20000) = 3000U;
Прибыль подписчика: (1100-1000) + (1100-1000) = 200U.
A:3. Возможные проблемы такой логики копитрейдинга
Подписчики могут заметить, что их доходность отличается от доходности трейдера. Использование разных сумм капитала, коэффициентов кредитного плеча или коэффициентов копирования может привести к расхождениям в прибыли между подписчиками и трейдерами. Подписчикам рекомендуется внимательно настраивать параметры копитрейдинга и выбирать трейдеров с аналогичным капиталом для копирования.
Подробнее о возможных проблемах логики копитрейдинга см. в Q2.
Q2. Почему доходность трейдера и подписчика отличается?
A:1. Различия в капитале между лидером и подписчиком приводят к разной доходности. Если у подписчика недостаточно средств, он не сможет следовать за последующими сделками лидера.
Примечание: Текущая логика копитрейдинга такова, что подписчики повторяют изменения позиции лидера до тех пор, пока их средства для копитрейдинга не иссякнут. Если предыдущие сделки лидера уже использовали все средства подписчика, он не сможет участвовать в следующих сделках.
A:2. Если у лидера уже открыта позиция по контракту до того, как подписчик начал копировать, а затем лидер увеличивает позицию после подключения подписчика, у них будут разные цены входа, что приведет к разной прибыли при закрытии позиции.
A:3. Если подписчик устанавливает коэффициент кредитного плеча в параметрах копитрейдинга, это также может привести к разнице в прибыли при закрытии позиций.
A:4. Если подписчик и лидер используют разное кредитное плечо, в настоящее время для управления рисками максимальное плечо для контрактов подписчика составляет 20x, тогда как некоторые контракты лидеров допускают до 100x. Несовпадение плеча может привести к разнице в доходности.
A:5. Если подписчик использует коэффициент копирования, то есть копирует изменение позиции лидера в определенном кратном размере (например, при установке 10x, если лидер добавляет 10 контрактов, подписчик добавляет 10*10=100 контрактов), коэффициент можно установить от 0,01 до 100. Рекомендуется устанавливать коэффициент на основе соотношения средств подписчика и лидера. Например, если капитал лидера — 1000 USDT, а у подписчика 100 USDT, коэффициент — 0,1 (100/1000). Если у подписчика 5000 USDT, коэффициент — 5 (5000/1000=5).
Q3. Как подписчикам избежать расхождений в доходности?
A:1. Подписчикам следует выбирать или использовать сумму инвестиций, аналогичную сумме лидера.
A:2. Рекомендуется устанавливать коэффициент копирования на основе соотношения средств подписчика и лидера.
Q4. Какие типы ордеров сейчас поддерживаются для подписчиков?
A: В настоящее время поддерживаются только лимитные ордера. Если ордер не исполнен, он считается неудачным.
Q5. Если ордер подписчика не исполнен, сколько времени он действителен?
A: В настоящее время поддерживаются только лимитные ордера. Если ордер не исполнен, он считается неудачным. Срок действия ордеров не ограничен.
Q6. Как определяется коэффициент копирования?
A: Пользователь может установить его самостоятельно или рассчитать на основе соотношения доступного баланса.
Q7. Может ли подписчик вручную остановить копитрейдинг?
A: В настоящее время копитрейдинг можно остановить только вручную. Однако при остановке прекращается вся активность копитрейдинга, а не только отдельный ордер.
Q8. Могут ли подписчики копировать стоп-лосс ордера лидера?
A: Стоп-лосс ордера не копируются. Подписчикам необходимо самостоятельно устанавливать параметры тейк-профита и стоп-лосса.
Q9. Как рассчитывается прибыль по копитрейдингу, отображаемая на странице подписчика? Почему она не совпадает с суммой прибыли по отдельным сделкам?
A: Прибыль по копитрейдингу = историческая прибыль - комиссии, удержанные с текущих позиций - комиссия за прибыль.
A: Историческая прибыль равна сумме каждой прибыли по копитрейдингу, как показано на изображении выше.
Примечание: Нереализованный P&L, отображаемый на странице копитрейдинга, не учитывается в прибыли по копитрейдингу.
Q10. Почему индивидуально установленное кредитное плечо подписчика не применяется?
A: 1. Кредитное плечо копитрейдинга ограничено правилами лимита риска.
Если индивидуально установленное плечо подписчика (например, 20x) не применяется, это связано с тем, что сделка лидера активировала механизм лимита риска биржи. Согласно правилам копитрейдинга, фактическое плечо подписчика не может превышать доступное плечо лидера для этой сделки.
A: 2. Объяснение механизма лимита риска
Биржа автоматически определяет уровень лимита риска на основе размера позиции лидера. Чем больше позиция, тем выше уровень лимита риска и ниже максимально допустимое плечо (например, с 20x до 3x). Если максимальное плечо лидера из-за крупной позиции составляет только 3x, даже если подписчик установит большее плечо, система автоматически снизит его до 3x для копитрейдинга.
Релевантные ссылки:
Q11. Что такое максимальный проскальзывание при открытии? Как его настроить?
A:1. Что такое максимальное проскальзывание при открытии
Максимальное проскальзывание при открытии — это максимально допустимое отклонение цены при копировании подписчиком сделки на открытие позиции лидера. Система выполнит копитрейд только если фактическая цена исполнения не превышает установленный вами диапазон проскальзывания относительно цены открытия лидера.
A:2. Зачем устанавливать максимальное проскальзывание при открытии
Из-за временных задержек при копитрейдинге фактическая цена исполнения подписчика может отличаться от цены открытия лидера. Устанавливая максимальное проскальзывание, вы контролируете максимально допустимое отклонение цены при копировании, чтобы цена открытия была ближе к фактической цене открытия лидера.
A:3. Как настроить максимальное проскальзывание при открытии
В быстром окне копитрейдинга или на странице редактирования параметров найдите опцию "Максимальное проскальзывание при открытии" для настройки:
- По умолчанию: используется рекомендуемая системой конфигурация проскальзывания;
- Пользовательское: можно вручную ввести значение или задать диапазон с помощью ползунка — от 0,1% до 3,0%.
A:4. Примечания
Чем меньше значение проскальзывания, тем ближе цена открытия копитрейда к цене открытия лидера, но выше риск неудачного копирования, если цена выйдет за пределы диапазона. Чем больше значение проскальзывания, тем выше вероятность успешного копирования, но и отклонение фактической цены исполнения от цены открытия лидера может быть больше. Устанавливайте параметр, исходя из личных предпочтений.
Gate оставляет за собой право окончательной трактовки данного продукта.
Отказ от ответственности
Содержимое, представленное здесь, предназначено только для справочных и образовательных целей и не является финансовой, инвестиционной, торговой или юридической консультацией, а также не представляет собой предложение или призыв к покупке или продаже каких-либо цифровых активов. Gate не дает никаких явных или подразумеваемых гарантий относительно точности, полноты или актуальности информации, содержащейся в этом материале. Функционал продукта, интерфейсы, правила и структура комиссий могут быть обновлены или изменены в любой момент. Для получения самой точной информации ознакомьтесь с последними объявлениями и фактическими данными, отображаемыми на платформе Gate.
Инвестиции в цифровые активы связаны с существенными рисками, их стоимость может значительно меняться. Вы можете потерять всю сумму своих вложений. Принимайте решения осознанно, учитывая собственное финансовое положение и уровень допустимого риска, после полного ознакомления со всеми сопутствующими рисками. При необходимости рекомендуется проконсультироваться с независимым профессиональным финансовым или юридическим консультантом.
Для получения дополнительной информации о возможных рисках ознакомьтесь с Раскрытием рисков и Пользовательским соглашением Gate.
