Понимание Полностью разбавленная оценка: Определение & Расчет

Понимание Рыночной капитализации и Полностью размытых значений

В динамичном мире cryptocurrency легко увлечься волнением вокруг последней популярной монеты. Однако более надежный подход к оценке потенциальных инвестиций заключается в понимании Рыночной капитализации и полностью размытых значений. Эти метрики предоставляют важные сведения о оценках монет и служат лучшей основой для принятия обоснованных решений.

Рыночная капитализация (MC) и полная разводнённая стоимость (FDV) являются основными показателями стоимости криптовалюты, помогающими инвесторам оценить размер и потенциальный рост монеты.

Давайте начнем с основных определений:

Рыночная капитализация (MC) — это общая стоимость всех добытых монет, рассчитанная путем умножения количества монет в обращении на текущую рыночную цену одной монеты.

Полная разводненная оценка (FDV) выражает общую стоимость проекта, умножая текущую цену токена на общее количество токенов ( как в обращении, так и в будущем).

Анализ FDV: Рыночная капитализация

В инвестициях в криптовалюту особенно важно анализировать FDV, особенно при сравнении с Рыночной капитализацией. Высокое соотношение FDV:Рыночная капитализация указывает на то, что в обращение еще не поступило большое количество токенов, что может значительно размыть ценность для существующих держателей.

Например, соотношение FDV:Рыночная капитализация 200:1 означает, что как только все токены будут разблокированы, рынку потребуется огромное покупательское давление для поддержания текущей цены. Если покупательское давление останется на постоянном уровне, цена может значительно упасть.

У крупного проекта когда-то было соотношение FDV:рыночная капитализация 200, с FDV в $30.3 миллиарда и рыночной капитализацией в $151.6 миллиона. Такое высокое соотношение указывает на то, что если токен будет разблокирован, цена, вероятно, будет серьезно затронута, если только спрос не увеличится значительно. Эта ситуация также дополнительно увеличит давление на продажу, поскольку ранние инвесторы будут распродаживать свои доли.

Инвесторы стали осторожными в отношении проектов с низким обращением и высоким FDV, предпочитая токены с соотношением рыночной капитализации к FDV 1:1. Эти токены могут вырасти в цене в краткосрочной перспективе, но без широкого принятия и устойчивого интереса к новым покупкам их цены, как правило, падают в долгосрочной перспективе. Поэтому тщательный анализ FDV относительно рыночной капитализации критически важен для принятия обоснованных инвестиционных решений.

Анализ по уровню Рыночная капитализация

Уровни рыночной капитализации могут предоставить ценные сведения о потенциале и стабильности монеты. Монеты с низкой рыночной капитализацией ( ниже $100M) обычно предлагают более высокий риск с более высоким потенциалом вознаграждения. Монеты со средней рыночной капитализацией ( $100M - $1B) представляют сбалансированный профиль риск-вознаграждение, в то время как монеты с высокой рыночной капитализацией ( выше $1B), как правило, имеют более низкий риск, но и более низкий потенциал роста.

Большинство монет быстро исчезают, но выявление разрекламированной монеты, когда её Рыночная капитализация составляет около 100 миллионов долларов, может привести к прибыльным возможностям, так как она имеет потенциал вырасти до 1 миллиарда долларов. Например, монета, увеличивающаяся с 1 миллиона до 100 миллионов Рыночной капитализации, может дать 100-кратную прибыль, в то время как рост с 200 миллионов до 1 миллиарда приведет к 5-кратной прибыли, а с 1 миллиарда до 10 миллиардов - к 10-кратной прибыли.

'Сладкое место'

Если вы ищете взрывные возможности, вам стоит сосредоточиться на среднекapitalизации с рыночной капитализацией между $50 миллионами и $100 миллионами. В этом диапазоне монеты достаточно зрелые, чтобы достичь высоких восьмизначных рыночных капитализаций, но все еще имеют значительный потенциал роста. Цены на эти монеты относительно хорошие, поэтому вы можете занять выгодную позицию.

Анализ валюты

Давайте проанализируем некоторые монеты, чтобы проиллюстрировать эти концепции.

Анализ Toncoin

Тонкойн (TON) в настоящее время является горячей темой в криптовалютном пространстве. Давайте сравним TON и другую значимую блокчейн-платформу.

В настоящее время TON должен вырасти в 3 раза, чтобы достичь текущих уровней своих конкурентов. Соотношение FDV:MC у TON относительно хорошее и составляет около 1,47, что указывает на хороший потенциал роста. Однако, чтобы определить, сможет ли он достичь уровней своих конкурентов, нам нужно обратить внимание на полезность сети.

Сравнение TVL DeFi TON и его конкурента показывает, что текущий TVL TON составляет лишь небольшую часть TVL конкурента. Хотя эта цифра может и будет расти, остается вопросом, достигнет ли она уровней конкурента. Соотношение FDV:MC указывает на то, что предложение не выходит из-под контроля.

Даже если TON достигнет психологического уровня в $10, его рыночная капитализация составит около $35 миллиардов. Чтобы превысить $50 миллиардов, TON потребуется значительная полезность и активное развитие DeFi.

Анализ SAFE

SAFE привлек внимание со стороны квалифицированных инвесторов после его разблокировки. Текущая рыночная капитализация составляет примерно 985 миллионов долларов, с полностью разводненной оценкой приблизительно 2.3 миллиарда долларов. Соотношение полностью разводненной оценки к рыночной капитализации составляет примерно 2.325. Хотя это не идеально, это также не выходит из-под контроля. Количество адресов квалифицированных инвесторов, владеющих SAFE, значительно увеличилось.

Рыночная капитализация все еще ниже $1 миллиарда, что указывает на значительный потенциал роста. Кроме того, SAFE упал на 35% от своего исторического максимума, установленного менее месяца назад. Мы считаем, что реалистичный уровень рыночной капитализации монеты находится где-то между $3 миллиарда и $5 миллиардов, при условии, что спрос на токены SAFE достаточно высок, чтобы преодолеть уровень сопротивления в $3.

Анализ рыночной капитализации средних капитализаций сложных инвесторов

Давайте применим то, что мы узнали, чтобы проанализировать монеты средней капитализации, которые привлекли не менее $1 миллиона в сделках от опытных инвесторов за последние 7 дней:

ГРОК

GROK является ведущей монетой средней капитализации, активно торгуемой опытными инвесторами, с впечатляющим соотношением FDV:MC 1.04. Его благоприятное соотношение подчеркивает, почему инвесторы предпочитают такие активы. В настоящее время GROK торгуется примерно на 60% ниже своего исторического максимума, что указывает на значительный потенциал роста.

ПЛОХОЕ

THE BAD также имеет соотношение FDV:MC близкое к 1:1 на уровне 1,053. Он использует недавний бум токенов стандарта. Разработчики проекта расширяют совместимость своего кросс-чейн моста, чтобы поддерживать дополнительные типы активов, и разрабатывают больше стратегий фермерства. Эта активность привлекла внимание опытных инвесторов, что потенциально сигнализирует о возможности.

Понимание идеального соотношения FDV:MC имеет решающее значение для принятия обоснованных инвестиционных решений на рынке криптовалют.