Лонг и Шорт в Крипто Трейдинге: Мое Мнение

Когда я впервые погрузился в криптовалюту, я был завален специализированными терминами, которые крутили мою голову. Позиции "Лонг" и "шорт" постоянно всплывали в обсуждениях о торговле, и, честно говоря, они сбили меня с толку. Позвольте мне объяснить, что эти позиции на самом деле означают, как они работают и почему они могут быть полезны для вас - без учебной терминологии.

Происхождение "Лонг" и "Шорт"

Никто точно не знает, откуда появились эти термины, хотя они появились в журнале The Merchant's Magazine еще в 1852 году. Одна из теорий предполагает, что названия отражают временные затраты: позиции "Лонг" (, ожидающие роста цен ), обычно требуют терпения, так как активы редко взлетают в цене за одну ночь, в то время как позиции "шорт" (, ставящие на падение цен ), часто развиваются быстрее.

Что на самом деле означают эти позиции

Проще говоря:

• Лонг позиция: Вы покупаете актив, ожидая, что его цена позже вырастет
• Шорт позиция: Вы заимствуете актив, продаете его сейчас и надеетесь выкупить его дешевле

Когда я открываю Лонг на токене по цене $100, я ставлю на то, что он вырастет до $150. Я покупаю его, жду и забираю $50 разницу, когда продаю.

С короткими позициями все сложнее. Я по сути занимаю биткойн по цене $61,000, сразу продаю его, жду, пока он упадет до $59,000, а затем выкупаю его обратно, чтобы вернуть кредитору - оставляя разницу в $2,000 ( минус комиссии ).

Современные платформы обрабатывают все сложные механизмы за кулисами - вы просто нажимаете кнопки.

Быки против Медведей

Рынок разделен между оптимистами (биками) и пессимистами (медведями). Бики считают, что цены будут расти и открывают лонговые позиции. Медведи ожидают падений и заходят в шорт. Названия, как предполагается, происходят от того, как эти животные атакуют: бики толкают вверх своими рогами, в то время как медведи хлестают вниз своими лапами.

Эти термины обозначают "бычьи рынки" (растущие цены) и "медвежьи рынки" (падающие цены) - периоды, с которыми каждый криптотрейдер становится хорошо знаком, зачастую болезненно.

Хеджирование: Игра на обеих сторонах

Хеджирование — это стратегия управления рисками, которую я использовал, когда не уверен в направлении рынка. Она включает в себя принятие противоположных позиций для минимизации потенциальных убытков.

Например, если я покупаю два Биткойна, ожидая роста, но хочу застраховаться от падения, я могу одновременно продать один Биткойн в шорт. Это ограничивает мои потенциальные убытки, но также сокращает мои потенциальные прибыли вдвое.

Многие новички думают, что открытие равных противоположных позиций устраняет все риски - это не так. Вы просто будете сжигать деньги на комиссиях, никуда не продвигаясь.

Фьючерсная торговля и кредитное плечо

Большинство криптоплатформ используют фьючерсные контракты для шортинга. Эти деривативы позволяют вам получать прибыль от колебаний цен, не владея активом.

Наиболее распространенные типы в криптовалюте:

• Перпетуальные фьючерсы (без срока истечения)
• Фьючерсы с расчетом наличными (вы получаете деньги, а не сам актив)

Торговля с кредитным плечом (займённые деньги) усиливает как прибыль, так и убытки. Именно это делает торговлю фьючерсами такой привлекательной - и опасной. Поверьте, я был ликвидирован достаточно раз, чтобы знать эту боль.

Ликвидация: Ночной кошмар трейдера

Говоря о боли, ликвидация - это когда платформа принудительно закрывает вашу позицию с кредитным плечом, потому что у вас недостаточно залога для покрытия потенциальных убытков. Это жестоко.

Платформа сначала отправляет маржинальный вызов, запрашивая дополнительные средства. Игнорируйте это, и ваша позиция будет автоматически закрыта, когда цены изменятся против вас достаточно сильно. Я просыпался от этих уведомлений больше раз, чем мне хотелось бы признать.

Реальность длинной позиции против короткой

Лонг более интуитивен - вы по сути просто покупаете актив.

Шортинг более сложен и рискован, так как падения цен, как правило, более резкие и непредсказуемые, чем повышения. Я видел, как шорты были абсолютно раздавлены в результате внезапных рыночных всплесков.

Хотя кредитное плечо может умножить вашу прибыль, оно также увеличивает ваши убытки. Большинство трейдеров, которые теряют свои счета, делают это из-за чрезмерного использования кредитного плеча без надлежащего управления рисками.

Торговля не для слабонервных. Вы можете зарабатывать как на растущих, так и на падающих рынках, если правильно выберете время, но вы также можете потерять всё, если не знаете, что делаете.