Две акции ИИ, которые могут обогнать Palantir Technologies к 2030 году

Компания Palantir Technologies переживает бурный рост. С момента запуска своей AI платформы в апреле 2023 года, акции взлетели на 1,760%. Безумие. К октябрю 2025 года её рыночная капитализация достигла примерно $369 миллиард, что делает её одной из 30 крупнейших публичных компаний в мире.

Я присматриваюсь к двум другим игрокам в области ИИ, которые могут обойти текущий размер Palantir в течение пяти лет: Shopify и Uber. Позвольте мне объяснить:

• Shopify сейчас составляет $189 миллиард рыночной стоимости. Ему нужно вырасти на 96%, чтобы достичь $370 миллиарда. Это примерно 14% в год в течение пяти лет.
• У Uber $197 миллиард. Необходимо 88% роста, чтобы достичь $370 миллиард. Около 13% в год.

Эти доходы превзойдут типичную годовую доходность S&P 500 в 10%. Не гарантировано, но потенциал, похоже, есть.

1. Shopify

Shopify просто взорвала рынок своими квартальными показателями. Выручка выросла на 31% до 2,6 миллиарда долларов. Рост во всех направлениях — Северная Америка, Европа, Азиатско-Тихоокеанский регион. Прибыль тоже увеличилась.

Что делает Shopify особенным? Лидерство в электронной коммерции, и точка. Их платформа позволяет продавцам управлять всем — онлайн, в магазине, в социальных сетях — из одной панели управления. Они занимаются платежами, рекламой, доставкой. Всеми делами.

Теперь они начинают активно работать в сфере B2B-коммерции. Это огромно. В три раза больше, чем потребительские рынки. Forrester назвал их лидером в этой области. Их продажи в B2B удвоились в прошлом квартале. Удвоились!

ИИ? Они все в деле. Shopify Magic помогает продавцам писать описания продуктов, создавать маркетинговый контент, обрабатывать вопросы клиентов. Они даже запустили инструмент, который создает целые интернет-магазины всего лишь из нескольких ключевых слов. Это просто сногсшибательно.

Уолл-стрит ожидает рост годовой прибыли на 34%. Акции не дешевы, торгуясь по 81-кратному коэффициенту прибыли. Но если рост продолжится, этот коэффициент может упасть до 38, в то время как рыночная капитализация достигнет $378 миллиардов к середине 2030 года. За пределами текущего размера Palantir.

2. Технологии Uber

Числа Uber выглядят надежно. Выручка увеличилась на 18% до 12,7 миллиарда долларов, что превышает рост прошлого квартала. Прибыль увеличилась на 34%.

Большинство людей не думают "AI", когда слышат Uber. Им стоит. Искусственный интеллект управляет их ценообразованием, соответствием водителей и пассажиров, планированием маршрутов. Кроме того — и это ключевое — они идеально подготовлены к революции роботакси.

Они уже партнерятся с 20 компаниями в области автономного вождения. Такие имена, как Waymo, Pony AI, WeRide. Роботакси уже доступны на их платформе в пяти рынках: Атланта, Остин, Феникс, Лас-Вегас и Абу-Даби. Больше ожидается к концу года.

Их генеральный директор сказал что-то интересное: "Недостаточно оценённый аспект нашей стратегии – это то, насколько мы центральны в революции ИИ в реальном мире." У них есть данные, которые нужны этим системам – наиболее актуальный набор данных о мобильности в любом месте.

Уолл-стрит прогнозирует 22% годовой рост прибыли. При 16-кратной оценке прибыли акции кажутся разумно оцененными. Если они будут хорошо исполнять свои планы, это соотношение может снизиться до 12, в то время как рыночная стоимость вырастет на 105% до $387 миллиардов к середине 2030 года. Обгоняя текущую стоимость Palantir.

Не факт. Но стоит посмотреть.