Как технология блокчейн в 2025 году будет способствовать развитию рынка криптовалют и DeFi

#DEFI# #區塊鏈# #監管# В 2025 году применение технологии блокчейн уже глубоко влияет на мировые рынки: от инвестиционных стратегий в криптовалюты до развития децентрализованных финансов, следы этой технологии заметны во всех сферах. Децентрализованная природа блокчейна и анализ его безопасности не только повысили эффективность транзакций, но и перевернули традиционные финансы. На данный момент тенденции криптовалютного рынка показывают, что как индивидуальные, так и институциональные инвесторы ускоренно внедряют эту технологию трансформации. Изучите материалы статьи, чтобы глубже понять, как управлять этой волной изменений.

Технология блокчейн к 2025 году стала важной инфраструктурой мировой финансовой системы. Несколько крупных банков Гонконга с помощью блокчейна сократили время расчетов по трансграничным платежам с традиционных 2-3 дней до нескольких секунд, что стало значительным прорывом в финтехе. Проект mBridge по трансграничным платежам, продвигаемый Управлением денежного обращения Гонконга совместно с Народным банком Китая и Центральным банком Таиланда, перешел на стадию коммерческих испытаний и обеспечивает совместимость цифровых валют центральных банков разных стран на базе блокчейна.

Ключевые преимущества применения блокчейна заключаются в его децентрализованности и неизменяемости. Передача информации осуществляется через пиринговую сеть, а криптография обеспечивает безопасность транзакций, что гарантирует прозрачность и защищенность финансовых операций. В США за примерно 11 месяцев после запуска одобренных спотовых биржевых продуктов на биткоин и эфир чистый приток составил 30,7 млрд долларов, что значительно превысило 4,8 млрд долларов, привлечённых SPDR Gold ETF за первый год после запуска в 2004 году, что доказывает растущее признание цифровых активов институциональными инвесторами. Доля биткоина на рынке выросла с 52% в начале года до 62% в ноябре 2024 года, отражая структурные изменения на рынке криптовалют.

Децентрализованные финансы постепенно переходят к более зрелому этапу — эпохе DeFi 2.0. Месячный объём торгов на децентрализованных биржах бессрочных фьючерсов достиг 1,4 трлн долларов, годовой прирост составил 300%, что свидетельствует о переходе инвестиционных стратегий в криптовалюте от простого трейдинга токенами к сложному рынку деривативов. Крупные биржи бессрочных фьючерсов, такие как Hyperliquid и Lighter, интегрируют протоколы кредитования, позволяя пользователям зарабатывать доход на залоге, сохраняя позиции с плечом, и открывают новые горизонты повышения эффективности капитала.

Рынок необеспеченных кредитов становится следующим ключевым направлением развития DeFi. В США объём доступных необеспеченных кредитных лимитов достигает 1,3 трлн долларов, а криптовалюты благодаря высокой эффективности капитала и глобальной доступности начинают доминировать в этой сфере. Инфраструктура стейблкоинов трансформирует платежные системы: на рынок выходят корпоративные стейблкоины, такие как KlarnaUSD, привлекая новые средства в DeFi. Предлагая пользователям годовую доходность 5-9%, рынок DeFi-кредитования демонстрирует конкурентоспособность с традиционными финансами. Технологии конфиденциальности на блокчейне активно развиваются: использование доказательств с нулевым разглашением и полностью гомоморфного шифрования выводит анализ безопасности блокчейна на новый уровень.

Применение блокчейна вышло далеко за пределы финансовой отрасли, проникнув в управление цепочками поставок и сферу здравоохранения. Медицинский факультет Китайского университета Гонконга в 2025 году ввёл в эксплуатацию первую в регионе блокчейн-систему медицинских записей с «единым окном доступа», дающую пациентам контроль над обменом данными и значительно повышающую безопасность и эффективность межбольничного взаимодействия. Эта система сочетает неизменяемость блокчейна и смарт-контракты, обеспечивая доступ к медицинским данным только авторизованным специалистам и существенно снижая риски утечки данных.

Страховые компании Гонконга запустили межведомственную платформу мгновенных выплат с интеграцией искусственного интеллекта, автоматизирующую обработку заявок и сокращающую сроки рассмотрения. Смарт-контракты автоматически исполняют условия страховых договоров, уменьшая количество ошибок и риски мошенничества. В цепочках поставок индустрия предметов роскоши использует NFT и блокчейн для проверки происхождения и качества товаров, гарантируя их подлинность. Токенизация недвижимости позволяет мелким инвесторам участвовать в элитных рынках недвижимости и получать часть дохода от собственности. Эти применения демонстрируют, как блокчейн с помощью прозрачности и отслеживаемости перестраивает механизмы доверия в традиционных отраслях.

Глобальная нормативная база становится всё более прозрачной и унифицированной, что придаёт стабильность рынку криптовалют. В мае 2025 года Законодательное собрание Гонконга приняло «Закон о стейблкоинах», регулирующий выпуск и торговлю стейблкоинами, требующий получения лицензий и соблюдения стандартов безопасности капитала для предотвращения отмывания денег и финансовых рисков. Регламент ЕС по рынку криптоактивов задаёт стандарт для отрасли, чётко определяя правила лицензирования и борьбы с отмыванием денег. Япония и Южная Корея посредством налоговых льгот и других мер активно поддерживают развитие блокчейн-стартапов.

Массовый приход институциональных инвесторов изменил структуру инвестиций на криптовалютном рынке. Фонды дарения, пенсионные фонды, хедж-фонды и семейные офисы стали держателями биткоин- и эфир-ETF. Крипторынок превратился из экспериментальной площадки в важную часть глобальной финансовой системы, влияя на различные экономики и отрасли. В Африке и Юго-Восточной Азии поддерживаемые блокчейном сервисы денежных переводов значительно снижают стоимость трансграничных платежей, помогая миллионам трудовых мигрантов эффективнее поддерживать свои семьи и способствуя глобализации тенденций криптовалютного рынка.

В данной статье рассматривается, как блокчейн в 2025 году способствует развитию криптовалютного рынка и DeFi, раскрываются инновационные применения в финансовой, логистической и медицинской сферах. Блокчейн, разрушая традиционные финансы, ускоряет созревание DeFi и стабильно развивается в условиях глобального регулирования. Материал предназначен для инвесторов и компаний, интересующихся тенденциями блокчейна и криптовалют, и позволяет понять их экономическое влияние и регуляторные вызовы. Ключевые слова: блокчейн, криптовалюта, DeFi, финансовые инновации, регулирование.