Рынок электроэнергетических акций: Анализ 8 быстрорастущих энергетических компаний в этом году

Контекст рынка энергетики: почему акции электроэнергетики привлекают инвесторов

В текущих экономических условиях акции электроэнергетики считаются одними из основных активов с высокой стабильностью и постоянной доходностью. Это связано с тем, что электроэнергия необходима в повседневной жизни потребителей и в производственной деятельности промышленности, что обеспечивает достаточно предсказуемый доход для компаний по производству электроэнергии.

Движение цен на эти акции часто связано с тремя основными факторами: состоянием электроснабжения страны, энергетической политикой правительства и долгосрочной тенденцией спроса на электроэнергию. Стратегии расширения каждой компании, такие как поиск партнеров для совместных инвестиций, увеличение производственных мощностей или расширение на зарубежных рынках, влияют на оценку стоимости акций.

Многие инвесторы рассматривают акции электроэнергетики как “защитные” или Defensive Stocks, что подходит для тех, кто хочет создать портфель с низким уровнем риска и стабильным доходом.

Классификация компаний по производству электроэнергии: уровни и формы деятельности

Производство электроэнергии делится на три группы по размеру мощностей и управлению:

Крупные частные электростанции (IPP): мощность свыше 90 МВт, обычно управляют крупными и сложными проектами.

Средние частные электростанции (SPP): мощность от 10 до 90 МВт, часто связаны с возобновляемыми источниками энергии.

Малые частные электростанции (VSPP): мощность менее 10 МВт, могут быстро устанавливаться и ориентированы на гибкость.

Возобновляемая энергия и изменение структуры отрасли

Мир энергетики меняется, делая акцент на сокращение использования ископаемого топлива и переход на чистую энергию. Основные категории акций электроэнергетики включают:

Солнечная энергия: компании, строящие и управляющие солнечными электростанциями, считаются представителями экологически дружественной возобновляемой энергии с перспективой прибыли.

Гидроэнергетика: производство электроэнергии за счет напора воды, часто встречается в регионах с природным потенциалом.

Природный газ: более чистый источник энергии с высокой эффективностью при производстве электроэнергии.

Ветер, биомасса и другие источники: разнообразные возобновляемые источники для снижения зависимости от традиционного топлива.

Анализ 8 энергетических компаний: эффективность и тенденции

Таблица с последними финансовыми результатами

บ้านปู เพาเวอร์ ( : Производитель энергии в Азиатско-Тихоокеанском регионе

Компания BANPU является одним из лидеров международного производства электроэнергии, руководствуясь принципом “Powering Society with Quality Megawatts”. В настоящее время компания управляет 41 электростанцией/проектом в восьми странах: Таиланде, Лаосе, Китае, Японии, Вьетнаме, Индонезии, Австралии и США.

За первую половину года BANPU зафиксировала выручку в 90,673.73 млн бат и чистую прибыль в 2,488.71 млн бат. Цена акций составляет 111.50 бат, снижение на 5.88% за год, что отражает реакцию рынка на изменения в энергетической политике.

Доля мощности BANPU составляет 3,656 МВт, из которых возобновляемая энергия занимает 11.20% портфеля.

) กัลฟ์ เอนเนอร์จี ### : Пионер комплексных энергетических решений

GULF Development выделяется в области производства электроэнергии, транспортировки газа и инвестиций в возобновляемую энергию. Компания стремится стать примером устойчивого развития, участвуя в более чем 100 социальных проектах.

За первую половину года GULF зафиксировала выручку в 64,896.44 млн бат и чистую прибыль в 8,239.79 млн бат. Цена акции 66.50 бат, рост на 54.49%, что является максимальным увеличением среди групп.

Недавно GULF объявила о планах инвестировать в возобновляемую энергию, реализуя новую стратегию развития мощностей (PDP) и планируя инвестиции в 90,000 млн бат за 5 лет. Компания создаст новую структуру NewCo и предложит купить акции проектов ADVANCE и THCOM.

( โกลบอล เพาเวอร์ ซินเนอร์ยี่ ) : Инновации и устойчивость по международным стандартам

GPSC позиционирует себя как лидер в области инноваций и устойчивого развития на глобальном уровне, поддерживая стратегию 4S — производство и сбыт электроэнергии, пара, промышленного водоснабжения и коммунальных услуг для повышения эффективности и стабильности.

За первые 6 месяцев GPSC зафиксировала выручку в 48,426.98 млн бат и чистую прибыль в 2,292.55 млн бат. Цена акции 46.25 бат, снижение на 3.09% с начала года.

Недавно GPSC получила долгосрочный кредит на сумму 7,000 млн бат от трех финансовых институтов ###(, что укрепляет возможности компании реализовать проекты чистой энергии и достигнуть целей Net Zero, а также поддержать национальную энергетическую стратегию.

) บี.กริม เพาเวอร์ ( : Расширение в области возобновляемой энергии

BGRIM сосредоточена на производстве электроэнергии на основе совместного теплоиспользования и возобновляемых источников. Компания стремится подготовить высококачественные энергетические решения и расширить деятельность в сферах здравоохранения, стиля жизни, недвижимости и цифровых технологий.

За первую половину года BGRIM зафиксировала выручку в 28,344.78 млн бат и чистую прибыль в 607.17 млн бат. Цена акции 23.40 бат, снижение на 12.66% с начала года.

Компания недавно подписала контракт на продажу солнечной энергии с государственными органами, что значительно поддерживает ее позиции как лидера в производстве электроэнергии в промышленном секторе.

) พลังงานบริสุทธิ์ ### : Инициатор изменений в области электромобилей

EA придерживается политики “Energy for The Future”, внедряя инновации и технологии для развития чистой энергии, возобновляемых источников, аккумуляторов и электромобилей. В ассортименте — коммерческие электромобили, электросудна, зарядные станции и высокотехнологичные Li-ion аккумуляторы.

За последний отчетный период EA зафиксировала выручку в 10,368.81 млн бат и чистую прибыль в 1,430.44 млн бат. Цена акции 7.80 бат, значительно снизилась на 81.36% из-за рыночных изменений.

В этом году EA продолжает развивать электромобили, в частности, внедряя в производство электропикапы, предназначенные для бизнеса и экологически дружественные.

( เสริมสร้าง พาวเวอร์ ) : Пионер возобновляемых источников энергии

SSP — быстрорастущая компания в области энергетики, ориентированная на лидерство в сфере возобновляемых и альтернативных источников энергии. Основные проекты включают солнечные фермы, солнечные крыши и развитие различных проектов по возобновляемой энергетике.

За первые 6 месяцев SSP зафиксировала выручку в 1,709.90 млн бат и чистую прибыль в 326.89 млн бат. Цена акции 5.90 бат, снижение на 25.62% из-за рыночных условий.

В 2024 году SSP планирует продолжить расширение активов, ориентируясь на рынки всей Азии. В настоящее время рейтинг кредитоспособности компании — “BBB+”, что свидетельствует о сильной финансовой системе и долгосрочных перспективах роста.

ซีเค พาวเวอร์ ( : Многоотраслевой бизнес на базе строительных активов

CKP выросла из крупной строительной компании, инвестируя в разнообразные сферы. В энергетическом секторе компания реализует проекты гидроэнергетики, когенерации и солнечной энергетики, управляя через 6 дочерних предприятий и совместных предприятий.

За 6 месяцев CKP зафиксировала выручку в 5,111.09 млн бат, но понесла чистый убыток в 387.05 млн бат. Цена акции 3.70 бат, однако рост на 19.02% свидетельствует о восстановлении.

) กันกุล เอ็นจิเนียริ่ง ( : От малого капитала к империи бизнеса

GUNKUL — компания, начавшая с уставного капитала всего 1 миллион бат, сейчас — империя стоимостью более 30 млрд бат. Основной бизнес — производство и сбыт электроэнергии из возобновляемых источников для государственных и частных клиентов, а также инновационная платформа P2P Energy Trading.

За первые 6 месяцев GUNKUL зафиксировала выручку в 5,002.69 млн бат, чистую прибыль — 761.43 млн бат. Цена акции 2.80 бат, рост на 2.86% на фоне рыночных условий.

В будущем компания планирует расширять платформу Volt )Digital###, развивая B2C-сервисы и создавая рынок с 9-10 энергетическими продуктами, находящимися в разработке.