Площадка поделилась основным торговым каркасом на этот год. С августа начали наращивать позиции в золоте, основная логика строится вокруг двух аспектов: установления уровней фиксации прибыли по золоту и механизма хеджирования IF-else при срабатывании риска.

Что касается ожиданий по снижению ставок и ликвидности в этом году, рынок действительно их озвучивает, но эта концепция кажется знакомой — когда ранее происходило массовое высвобождение ликвидности, все говорили примерно то же самое. В тот период моя стратегия заключалась в короткой позиции по BTC с 9.3 до 8.58, и факты подтвердили правильность выбора. Это не послесловие, просто посмотрите записи — тогдашние оценки были именно такими.

Поэтому текущий подход основан на аналогичных макроэкономических представлениях: при ожиданиях по ликвидности золото становится ключевым активом для распределения. Но важен не просто бычий или медвежий настрой, а как правильно установить уровни фиксации прибыли и как при появлении рыночных сигналов риска использовать хедж-инструменты для защиты прибыли. Эта система должна уметь как ловить трендовые возможности, так и предотвращать неожиданные изменения.