Пять вариантов ETF с малыми капитализациями в биотехнологической сфере, которые стоит рассмотреть в 2025 году

Один из наиболее эффективных способов получить диверсифицированное воздействие на сектор биотехнологий — через биржевые инвестиционные фонды (ETF). В отличие от выбора отдельных акций биотехнологических компаний, ETF позволяют инвесторам распределить риск между несколькими компаниями в рамках одного инвестиционного инструмента. Такой подход особенно ценен в периоды рыночной волатильности — если одна позиция испытывает трудности, общая производительность фонда остается сглаженной за счет более широкого портфеля.

Ниже мы рассмотрим пять ETF с малыми капитализациями в области биотехнологий, заслуживающих внимания в преддверии 2025 года. Наш отбор сосредоточен на фондах с ( активами под управлением )AUM$100 менее чем в миллионе долларов США по состоянию на 7 октября 2025 года, что дает представление о меньших, но потенциально динамичных инвестиционных возможностях в сфере биотехнологий.

1. ALPS Medical Breakthroughs ETF (ARCA:SBIO) — Фокус на клинических испытаниях

Активы под управлением: 95,57 млн долларов США

ETF ALPS Medical Breakthroughs сосредоточен на малых и средних биотехнологических инновационных компаниях с перспективными кандидатами на лекарства, проходящими клинические испытания FDA США на стадиях II или III. Стратегия ориентирована на компании с рыночной капитализацией от нескольких миллионов до нескольких миллиардов долларов, формируя портфель из 102 позиций. Около 40 процентов составляют малые и микро-компании.

Cytokinetics $200 NASDAQ:CYTK$5 занимает наибольший вес — 3,62 процента, за ним следуют Merus (NASDAQ:MRUS) с 3,51 процентом и Avidity Biosciences (NASDAQ:RNA) с 3,43 процентом. С момента запуска в декабре 2014 года этот ETF отслеживает развитие новых прорывных фармацевтических технологий.

( 2. Tema Oncology ETF )NASDAQ:CANC### — Специалисты по онкологии

Активы под управлением: 82,42 млн долларов США

ETF Tema Oncology предлагает целенаправленное воздействие на биотехнологические компании, специализирующиеся на онкологических решениях. Основанный в августе 2023 года, фонд включает компании, разрабатывающие разнообразные терапии для рака — от подходов с CAR-T клетками до биспецифических антител. В портфеле 51 позиция — чуть более половины из них относятся к малым и средним капитализациям, что обеспечивает концентрированное воздействие на сектор.

Ключевые позиции включают Revolution Medicines (NASDAQ:RVMD) с весом 6,29 процента, Eli Lilly and Company (NYSE:LLY) с 5,47 процента и Genmab (NASDAQ:GMAB) с 5,32 процента, что отражает сочетание новых и устоявшихся разработчиков онкологических терапий.

( 3. Direxion Daily S&P Biotech Bear 3x Shares )ARCA:LABD### — Обратная стратегия при падении рынка

Активы под управлением: 78,98 млн долларов США

Этот кредитный обратный ETF работает принципиально иначе, чем традиционные биотехнологические фонды. Он предназначен для предоставления в три раза большей обратной ежедневной доходности по сравнению с индексом S&P Biotechnology Select Industry, то есть растет при падении сектора и падает при росте. Этот инструмент подходит трейдерам с медвежьими краткосрочными прогнозами, а не долгосрочным инвесторам.

Важно отметить, что кредитные обратные ETF несут значительные риски и чувствительны к волатильности. Вместо владения отдельными акциями, LABD достигает своих целей через финансовые деривативы, включая фьючерсные контракты. Этот фонд явно не предназначен для стратегий buy-and-hold.

( 4. ProShares Ultra NASDAQ Biotechnology )NASDAQ:BIB### — Кредитное долгосрочное воздействие

Активы под управлением: 62,42 млн долларов США

С апреля 2010 года ETF ProShares Ultra NASDAQ Biotechnology обеспечивает удвоенное ежедневное кредитное воздействие на широкий индекс NASDAQ Biotechnology Index, привлекая инвесторов, ожидающих краткосрочный рост в фармацевтическом и биотехнологическом секторе. В портфеле фонда — 260 позиций.

Ключевые позиции включают Vertex Pharmaceuticals (NASDAQ:VRTX) с весом 5,05 процента, Amgen (NASDAQ:AMGN) с 5,01 процентом и Gilead Sciences (NASDAQ:GILD) с 4,93 процента. Финансовые советники предостерегают инвесторов с консервативным профилем риска или долгосрочной стратегией от использования этого кредитного инструмента из-за его сложности и ежедневных механик перезагрузки.

( 5. Tema Heart and Health ETF )NASDAQ:HRTS### — Метаболические и кардиологические направления

Активы под управлением: 51,68 млн долларов США

Созданный в ноябре 2023 года, ETF Tema Heart and Health отслеживает биотехнологические компании, разрабатывающие препараты для лечения диабета, ожирения и сердечно-сосудистых заболеваний. После нескольких ребрендингов — сначала в марте, затем в июне — фонд теперь делает акцент на терапии с GLP-1 и кардиометаболические подходы.

В ETF входит 47 биотехнологических компаний, примерно три четверти из которых — крупные компании, и 22 процента — средние, преимущественно зарегистрированные в США. Ведущие позиции включают Eli Lilly and Company с весом 8,47 процента, Abbott Laboratories (NYSE:ABT) с 4,58 процента и AstraZeneca (NASDAQ:AZN) с 4,39 процента.

Ключевой вывод: ETF с малыми капитализациями в области биотехнологий предоставляют инвесторам возможность участвовать в инновационных секторах без концентрации риска в отдельных компаниях. Будь то клиническая стадия, специализация на онкологических терапиях или метаболические заболевания — эти инструменты открывают разнообразные пути входа в динамичный биотехнологический ландшафт. Как всегда, выбор фонда должен соответствовать уровню вашего риска и инвестиционным целям.

Данный анализ представляет обновленную перспективу на возможности инвестирования в биотехнологические ETF в 2025 году.