安大略证券委员会对Dye & Durham实施交易限制，原因是其未遵守申报规定

Dye & Durham Limited (DND.TO) 在未能满足关键披露要求后面临重大监管行动。安大略证券委员会 (OSC) 现已对该公司实施未按时申报停止交易令 (FFCTO)，升级了此前对高管的限制措施。

背景：申报延误

这一情况源于Dye & Durham未能提交必要的财务文件。公司未能在截止日期前提交涵盖2025财年的经审计合并财务报表，以及相关的管理层讨论与分析材料和CEO及CFO的高管认证。此外，公司在提交2026财年第一季度未经审计的合并财务报表方面也落后于计划，包括相应的管理层分析和高管认证。

初步限制与延长的截止日期

2025年10月初，OSC曾经实施管理层停止交易令 (MCTO)，特别禁止公司的首席执行官和首席财务官交易公司证券。该命令预计在提交所需文件后的两个工作日内生效。鉴于公司面临的挑战，OSC将合规截止日期延长至2025年12月13日，为文件准备提供了额外时间。

升级为更广泛的交易暂停

当Dye & Durham未能在延长的12月截止日期前完成申报时，监管环境发生了重大变化。OSC撤销了之前针对管理层的限制，并用更严厉的未按时申报停止交易令 FFCTO 取而代之。与针对高管的MCTO不同，FFCTO代表更全面的交易暂停，影响更广泛的市场参与者对该公司证券的交易。

这一监管升级凸显了加拿大资本市场中财务披露合规的重要性，以及证券监管机构在公司未能满足强制申报义务时可采取的逐步执法措施。