أشك في أن نرى نشر مراكز بيانات على نطاق واسع في الفضاء خلال السنوات الخمس القادمة.
هناك العديد من القيود، خاصة المتعلقة بالتبريد.
ومع ذلك، تمامًا كما رأينا مع أسهم الكم ( $IONQ، $QBTS، $RGTI)، يمكن للسوق أن يكون متطلعًا جدًا عندما يكون القطاع واعدًا بما يكفي.

لهذا السبب فإن معرفة ما تستثمر فيه أمرٌ في غاية الأهمية
أسهم مراكز البيانات التي لا تحقق إيرادات بعد ولا تملك سجلًا مثبتًا تعتبر ببساطة محفوفة بالمخاطر جدًا

$IREN هو الأفضل في تأمين القوة
$CIFR هو الأفضل في إدارة موارد الطاقة
$WULF هو الأفضل في تأمين الفرص
$NBIS هو الأفضل في البرمجيات
$CORZ لديه أكثر محفظة استثمارية متنوعة
$BITF لديه أكبر إمكانات نمو خلال سنتين
$SLNH هو أفضل استثمار في الشركات الصغيرة جدًا
هل توافق؟

الغرب بدأ فقط يتحدث عن مراكز البيانات الفضائية
ومع ذلك، بدأت الصين أول كوكبة لها في مايو من هذا العام
لقد أطلقت الصين بالفعل أول 12 قمرًا صناعيًا من كوكبة الحوسبة الفضائية المخطط لها والتي تتكون من 2800 قمر صناعي
تم تصميم هذه الكوكبة لتمكين المعالجة الفورية للبيانات في المدار، وتسريع تطوير الذكاء الاصطناعي في الفضاء

لا يمكن للناس أن يحتفظوا برأي متوازن
Neoclouds هي $NVDA الجديدة بعد TPUs
سيفوق العرض الطلب بشكل كبير، وسيفرض اقتصاد الرموز في النهاية إفلاس الجميع
سيصل كل من $NBIS و $CRWV و $IREN إلى 0، وستباع وحدات GPU بعُشر سعرها الحالي في الساعة

تعتزم Vultr استثمار $1 مليار في تجمع الذكاء الاصطناعي في أوهايو باستخدام شرائح $AMD
المجمع الجديد هو منشأة بطاقة 50 ميغاواط وتضم 24,000 شريحة ستستخدم Instinct MI355X من $AMD
تتوقع الشركة أن يبدأ تشغيل المجمع الجديد بحلول أوائل 2026. وقال كاردويل لرويترز في مقابلة: "نتوقع بيع المجمع قبل تشغيله. لدينا أيضًا وحدات معالجة رسومات MI355X مركبة في منطقتنا في شيكاغو لاختبار العملاء والمشاريع التجريبية".
في ديسمبر 2024، حصلت Vultr على تقييم بقيمة 3.5 مليار دولار في جولة تمويل قادتها LuminArx Capital Management وAMD Ventures، الذراع الاستثماري لشركة $AMD

بناء سعة غاز جديدة الآن يكلف حوالي 2,400 دولار لكل كيلوواط، بارتفاع نسبته 71 بالمئة خلال أربع سنوات وفقًا لوود ماكنزي
الطاقة أصبحت بسرعة أكثر الأصول قيمة في دورة الذكاء الاصطناعي الفائقة
$IREN $CIFR $WULF $CLSK $RIOT $DGXX $BTDR $BITF $GLXY

وفقًا لـ S&P Global، سيزداد الطلب على مراكز البيانات بنسبة 56٪ أسرع من العرض لمراكز البيانات
هذا أمر متفائل للغاية لجميع شركات مراكز البيانات
إليك قائمة بالأسماء:
رأس مال كبير
$EQIX | إكوينيكس - القيمة السوقية: 72.8B
$DLR | ديجيتال ريالتي ترست - القيمة السوقية: 57.3B
$CRWV | كور ويف - القيمة السوقية: 44.0B
$NBIS | نيبيوس جروب إن في - القيمة السوقية: 24.6B
$IREN | آيرين - القيمة السوقية: 12.9B
$GLXY | جالاكسي ديجيتال - القيمة السوقية: 10.0B
⸻
رأس مال متوسط
$FRMI | فيرمي - القيمة السوقية: 9.3B
$APLD | أبلايد ديجيتال - القيمة السوقية: 8.7B
$CIFR | سايفر ماينينغ - القيمة السوقية: 7.8B
$WULF | تيرا

أود أن أقول إن $IREN يمكنه فعليًا إضافة $20b إلى قيمته السوقية مع Sweetwater
إذا حصلوا على صفقة 2 جيجاوات مع أحد مزودي الخدمات السحابية الضخمة، فلن تعود أسهم الشركة للأرقام الثنائية مرة أخرى
مع ذلك، أعتقد أنهم سيكونون أفضل حالاً إذا ركزوا على الاستضافة المشتركة وليس الحوسبة السحابية
فائدة وحدات معالجة الرسومات على المدى الطويل في هذه المرحلة غير مؤكدة
لا يمكننا أن نتوقع أن يعيد الماضي نفسه
تطوير مسرعات الذكاء الاصطناعي يتسارع، ولدينا أجيال جديدة كل عام
أود أن أقول إن $IREN سيستفيد من التركيز على مجاله الأساسي، والذي أراه سيحقق عوائد للمساهمين بمخاطر أقل بكثير

من المتوقع أن تتبع البصريات الذاكرة في الدورة الكبرى للذكاء الاصطناعي
إليك بعض من أفضل أسهم البصريات التي يمكنك النظر في إضافتها لمحفظتك الاستثمارية:
— $COHR | Coherent – تصنع الليزرات عالية السرعة وأجزاء الألياف البصرية التي تنقل البيانات بين الخوادم في مراكز بيانات السحابة والذكاء الاصطناعي.
— $LITE | Lumentum – توفر وحدات بصرية وليزرات يستخدمها كبار مزودي السحابة لترقية شبكات مراكز البيانات والذكاء الاصطناعي إلى اتصالات أسرع.
— $AAOI | Applied Optoelectronics – تبني وحدات ألياف بصرية يتم توصيلها بالخوادم والمحولات لتمكين الشركات الكبرى من نقل البيانات بسرعة داخل مراكز البيانات الحديثة.
— $F

$AMD كوَّن مشروعاً مشتركاً مع Humain و$CSCO لتوفير ما يصل إلى 1 جيجاوات من البنية التحتية للذكاء الاصطناعي بحلول 2030، بدءًا بنشر 100 ميجاوات في المملكة العربية السعودية
من المتوقع أن يبدأ المشروع عملياته في 2026، مع المرحلة الأولى بنشر 100 ميجاوات مدعومة بسعة مركز بيانات Humain، و$AMD Instinct MI450 GPUs، وحلول البنية التحتية الحيوية من $CSCO

الرئيس التنفيذي لـ$AMD يقول إن الشركة مستعدة لدفع ضريبة بنسبة 15% على شحنات شرائح الذكاء الاصطناعي إلى الصين

$AMD
ليزا سو تعتقد أن هناك نمو قوي قادم في وحدات المعالجة المركزية (CPU) مع أعباء العمل المتعلقة بالذكاء الاصطناعي والوكلاء.
"هناك المزيد من العمل الذي يتم القيام به، ومع أشياء مثل بدء أعباء عمل الوكلاء، فإنها تخلق المزيد من الاحتياجات العامة لوحدات المعالجة المركزية.
لأنه إذا فكرت في الأمر، إذا كان لديك، لنقل، 1,000 وكيل أو 1,000 موظف افتراضي، فهم بحاجة للعمل على مجموعة بيانات معينة. يحتاجون إلى العمل على بعض القدرات الحاسوبية.
وهذا يتطلب وحدات معالجة مركزية للأغراض العامة. لذلك لدينا فعلياً رؤية أن سوق وحدات المعالجة المركزية سينمو بشكل كبير خلال السنوات الأربع أو الخمس القادمة مع استمرار اس

$AMD
تقول ليزا سو إنهم تعاونوا لمدة سنتين مع OpenAI قبل الصفقة التي هزت الصناعة

تم سؤال $AMD ليزا سو عما إذا كانت ترى فقاعة في الذكاء الاصطناعي:
"نحن لا نرى فقاعة.
ما نراه هو شركات ذات رؤوس أموال جيدة جداً، وشركات لديها موارد كبيرة تستخدم هذه الموارد في هذا الوقت تحديداً لأنه وقت مميز جداً من ناحية التعلم والقدرات في مجال الذكاء الاصطناعي."