El 9 de enero, una ola sustancial de contratos de opciones alcanzó su vencimiento, proporcionando señales clave para los participantes del mercado. Las opciones de Bitcoin por un total de 21,000 contratos expiraron con una relación Put-Call de 1.07, lo que indica una inclinación bajista en el sentimiento. El punto de máximo dolor se situó en $90,000, con una exposición nocional de $1.9 mil millones en estas posiciones. Ethereum siguió con un volumen aún mayor—126,000 contratos de opciones ETH salieron del libro. La relación Put-Call aquí se situó en 0.88, sugiriendo una posición relativamente equilibrada, aunque ligeramente alcista. El punto de máximo dolor para ETH se identificó en $3,100, lo que representa $390 millones en valor nocional en el vencimiento. Estos eventos de vencimiento suelen influir en la acción del precio a corto plazo, ya que los creadores de mercado y los grandes jugadores gestionan sus coberturas y deshacen posiciones.