Cas d'utilisation pour les traders, les bâtisseurs et les institutions

Les intentions comme moteur d'activité dans le monde réel

Dans ce module, nous explorons où la DeFi basée sur l'intention apporte déjà de la valeur. Ce ne sont pas des applications hypothétiques : elles représentent de réelles mises en œuvre, des flux de travail des utilisateurs et des intégrations qui démontrent la pertinence croissante des systèmes basés sur l'intention. Qu'il s'agisse de permettre le trading sans frais de gaz, de simplifier les transactions inter-chaînes ou de construire des agents financiers automatisés, le modèle basé sur l'intention prouve sa capacité à résoudre des défis fondamentaux à travers les segments d'utilisateurs.

Échanges inter-chaînes sans ponts

L'un des cas d'utilisation les plus visibles des intents est la simplification des échanges de tokens entre chaînes. Dans la DeFi traditionnelle, le transfert de valeur d'une chaîne à une autre nécessite une interaction avec un pont, souvent suivie d'un échange de tokens sur la chaîne de destination. Ce processus comprend plusieurs étapes, des connexions de portefeuille, des approbations de transactions et des frais.

Avec une architecture basée sur l'intention, les utilisateurs n'ont plus besoin de savoir ou de se soucier de la manière de déplacer des actifs entre les chaînes. Un utilisateur pourrait soumettre une simple intention : « Échanger 1 ETH sur Ethereum contre le montant maximum de USDC sur Arbitrum. » En coulisses, un solveur identifie le meilleur chemin, qui pourrait impliquer le pontage de l'ETH via Hop ou StarGate, son échange sur un DEX basé sur Arbitrum, et le retour de l'USDC dans le portefeuille de l'utilisateur. L'utilisateur reçoit le résultat qu'il a demandé, et toute l'interaction ressemble à une seule action.

Cette fonctionnalité est particulièrement importante dans un monde multi-chaînes, où les applications et la liquidité sont fragmentées à travers les L1 et les rollups. Le routage basé sur l'intention supprime le fardeau cognitif de la navigation entre les chaînes et crée une expérience utilisateur fluide qui ressemble à celle des plateformes centralisées mais avec des garanties décentralisées.

Rééquilibrage de portefeuille en un clic

Pour les utilisateurs gérant des portefeuilles de crypto-monnaies diversifiés, le rééquilibrage périodique est une tâche courante mais fastidieuse. Atteindre une allocation cible entre des actifs comme ETH, USDC, stETH et des jetons de rendement en stablecoin nécessite généralement plusieurs transactions, une gestion du slippage et un routage soigneux pour minimiser les frais.

Les intentions permettent aux utilisateurs de rééquilibrer en une seule étape. Un utilisateur pourrait soumettre une intention comme « Rééquilibrer mon portefeuille à une allocation de 50 % ETH, 30 % USDC et 20 % stETH », et les solveurs rivalisent pour atteindre cet objectif. Chaque solveur peut utiliser une combinaison différente de sources de liquidité, de règlements inter-chaînes et de stratégies d'exécution, mais tous visent à atteindre l'objectif de l'utilisateur dans les contraintes définies.

Cela a une pertinence particulière pour les portefeuilles intelligents et les gestionnaires d'actifs basés sur des coffres, qui peuvent intégrer l'exécution des intentions dans les interfaces utilisateur ou les stratégies automatisées. Le résultat est une gestion de portefeuille simplifiée avec une complexité considérablement réduite et de meilleurs résultats d'exécution.

RFQ institutionnels et liquidité privée

Alors que les cas d'utilisation de détail mettent souvent l'accent sur l'automatisation et l'expérience utilisateur, les participants institutionnels sont attirés par les intentions pour une raison différente : le contrôle et la confidentialité. Les bureaux de négociation de gré à gré (OTC) et les gestionnaires d'actifs exécutent régulièrement de grandes transactions qui doivent être réalisées sans révéler la taille complète ou l'intention de l'ordre.

Les systèmes RFQ basés sur l'intention, comme ceux utilisés dans Uniswap X, permettent aux acteurs institutionnels d'exprimer des intentions de trade hors chaîne et de recevoir des devis privés de plusieurs solveurs. Le devis sélectionné peut être exécuté avec des paramètres d'exécution garantis, minimisant l'impact sur le prix et le risque de front-running.

Ces mécanismes dépassent les échanges. Les intentions peuvent être utilisées pour exprimer un intérêt pour le prêt de capital, l'émission de produits structurés ou l'accès à des marchés d'actifs réels sous des conditions juridiques ou de conformité spécifiques. Le format est très expressif, permettant des accords structurés sans interaction directe avec le protocole.

À mesure que les cadres réglementaires évoluent, les intentions peuvent également servir de couche de conformité—permettant aux transactions qui répondent aux critères KYC, AML ou juridiques d'être exécutées par des solveurs autorisés. Cela offre aux institutions un chemin vers la DeFi qui s'aligne sur les attentes réglementaires tout en préservant les avantages d'un règlement décentralisé.

Automatisation de l'exécution des stratégies avec des agents intelligents

Les intentions créent également des opportunités d'automatisation, notamment lorsqu'elles sont associées à des agents intelligents, des bots ou même des modèles d'IA. Au lieu d'attendre que les utilisateurs signent manuellement chaque transaction, les agents peuvent surveiller les conditions du marché et soumettre des intentions lorsque des déclencheurs prédéfinis sont atteints.

Par exemple, un utilisateur pourrait créer une stratégie qui rééquilibre son portefeuille si la volatilité de l'ETH dépasse un certain seuil. Plutôt que de coder cela dans un script ou de s'appuyer sur une interface DeFi, l'agent soumet simplement une intention comme "Rééquilibrer à 80 % USDC si le prix de l'ETH chute de 10 % en 24 heures." Les solveurs exécutent ensuite cette intention lorsque les conditions sont remplies, et l'utilisateur reçoit le résultat sans participation active.

Ce style d'interaction transforme la DeFi en un système axé sur des objectifs. Plutôt que de micromanager chaque transaction ou ajustement, les utilisateurs peuvent définir des conditions basées sur l'intention et déléguer l'exécution à une infrastructure de confiance. Cela ouvre la voie à de nouveaux types de participation passive, de coffres autonomes et de stratégies de rendement programmables.

Lorsqu'ils sont associés à l'abstraction de compte et aux portefeuilles intelligents, ces agents peuvent fonctionner sans gaz, rendant la DeFi plus accessible aux utilisateurs mobiles et non techniques.

Prêt et effet de levier plus sûrs et plus efficaces

Les protocoles de prêt et de levier bénéficient également de l'exécution basée sur l'intention. Dans de nombreux cas, les utilisateurs souhaitent atteindre un objectif financier—comme ouvrir une position à effet de levier ou migrer des garanties—mais doivent construire manuellement une séquence de transactions pour ce faire. Cela inclut souvent l'emprunt, l'échange, le staking ou la fourniture d'actifs à travers différents protocoles.

Avec les intentions, les utilisateurs peuvent décrire ces actions comme un seul résultat : « Ouvrir une position longue 3x sur ETH en utilisant USDC comme garantie, avec liquidation à 30 % de baisse. » Les solveurs s'occupent du reste : optimisation pour le gaz, sélection des protocoles et efficacité du capital.

Certain plateformes de prêt expérimentent des prêts sous-collatéralisés ou des lignes de crédit entre protocoles réalisées via des intentions. Ici, l'intention sert d'offre flexible : « Prêter 50 000 USDC à l'emprunteur vérifié X à 6 % APY, avec un remboursement dans 90 jours. » Si un solveur peut associer cette intention avec la bonne contrepartie, le prêt est exécuté automatiquement.

Ce modèle prend en charge des marchés de prêt plus expressifs, où les conditions peuvent être négociées hors chaîne et réglées sur chaîne uniquement lorsqu'un accord d'intention se produit. Il prend également en charge la modélisation dynamique des risques, car les solveurs peuvent intégrer des données d'oracle, des scores de crédit ou des systèmes de réputation dans les décisions d'exécution.

Utiliser dans des produits structurés et des coffres composables

Les produits structurés—tels que les notes à rendement fixe, les voûtes d'options et les tranches de liquidité—sont généralement intégrés dans des contrats intelligents spécifiques, limitant ainsi la flexibilité et la personnalisation. La DeFi basée sur l'intention offre une alternative, où les utilisateurs peuvent définir la logique de paiement souhaitée et permettre aux protocoles de les composer dynamiquement.

Par exemple, un utilisateur pourrait déclarer : « Investir 5 000 $ dans un produit USDC de 30 jours avec un upside plafonné et un retour fixe de 2 %. » Plusieurs protocoles pourraient rivaliser pour réaliser ce produit en utilisant différentes stratégies de couverture, approches de création de marché ou instruments à revenu fixe.

Dans les produits structurés natifs DeFi, les intentions permettent également de nouvelles formes de gestion de la liquidité. Les coffres composables qui prennent en charge la superposition des stratégies peuvent accepter les intentions des utilisateurs comme entrées et construire des portefeuilles dynamiques basés sur des ensembles d'opportunités en temps réel. Au lieu de se verrouiller dans une logique de coffre fixe, les utilisateurs ont accès à des moteurs de rendement flexibles qui évoluent avec le temps.

Ce modèle de conception est de plus en plus adopté par les protocoles de gestion d'actifs, les plateformes de stablecoins structurés et les marchés d'options cherchant à offrir des produits plus adaptés aux utilisateurs avancés.

Amélioration de l'expérience utilisateur et de l'intégration pour les nouveaux utilisateurs

Peut-être que l'utilisation des intentions la plus transformative est aussi la plus basique : simplifier la façon dont les nouveaux utilisateurs interagissent avec la DeFi. Les interfaces d'aujourd'hui nécessitent une compréhension technique des chaînes, des portefeuilles, des frais de transaction, des approbations, de la glissade et du pontage. Chacun de ces éléments crée des points de chute dans le parcours de l'utilisateur.

Avec des intentions, l'intégration peut être réduite à une seule action. Un utilisateur connecte son portefeuille et exprime un résultat : « Acheter pour 100 $ d'ETH et commencer à gagner des rendements. » La plateforme construit une intention et l'achemine vers des solveurs, qui s'occupent de tout, de la conversion de fiat à l'acheminement des actifs et aux dépôts de protocoles.

L'expérience devient fluide, presque invisible. Les utilisateurs n'ont plus besoin d'approuver des jetons, de gérer des signatures, ou même de savoir sur quelle chaîne ils se trouvent. L'interface devient un véritable assistant financier—traduisant l'intention humaine en action décentralisée sans friction.

Ce modèle est particulièrement adapté aux utilisateurs mobiles, aux néobanques et aux applications de vente au détail ciblant des utilisateurs mondiaux avec une exposition limitée à la DeFi. En éliminant les étapes inutiles et en offrant des résultats prévisibles, les intentions peuvent débloquer la prochaine vague de croissance de la DeFi.

Regroupement d'intentions, délégation et exécution partagée

À mesure que les systèmes mûrissent, des comportements plus complexes émergent autour de l'agrégation d'intentions et de l'exécution déléguée. Les utilisateurs peuvent soumettre plusieurs intentions en tant que groupe, telles que « miser des récompenses, rééquilibrer la position et retirer vers un portefeuille froid », et les solveurs les exécutent en séquence ou en parallèle.

La délégation permet aux utilisateurs d'approuver des agents ou des protocoles spécifiques pour réaliser des intentions en leur nom. Par exemple, un trésor de DAO pourrait autoriser une couche d'exécution à gérer des échanges quotidiens, des positions de liquidité ou une exposition au risque sans avoir besoin de passer une proposition à chaque fois. Le modèle d'intention fournit des garde-fous, garantissant que l'exécution correspond aux contraintes et est vérifiable sur la chaîne.

La réalisation partagée permet à plusieurs utilisateurs de soumettre des intentions compatibles qui sont mises en correspondance. Dans ce modèle, l'intention de prêt d'un utilisateur peut correspondre à l'intention d'emprunt d'un autre utilisateur, créant des marchés de liquidité décentralisés de pair à pair qui ne dépendent pas des intermédiaires basés sur des pools.

Ces comportements émergents mettent en évidence l'adaptabilité des intentions en tant que primitif fondamental. Ils ne se limitent pas au trading ou à l'investissement : ils peuvent exprimer toute action coordonnée qui bénéficie de l'optimisation, de la compétition et de l'automatisation.

Un nouveau modèle de conception pour l'interaction décentralisée

La variété des cas d'utilisation explorés dans ce module reflète la flexibilité des intentions en tant que modèle de conception. Que vous soyez un trader individuel, un fonds institutionnel ou un constructeur de protocole, les intentions vous permettent de décrire des objectifs en termes humains - et de laisser l'exécution à un système programmable et sans confiance.

Cette inversion du contrôle, passant des transactions pilotées par l'utilisateur aux intentions pilotées par les résultats, est ce qui donne au modèle sa puissance. Elle déplace la responsabilité de l'exécution de l'individu vers un marché concurrentiel de solveurs, où les meilleures stratégies l'emportent. Elle aligne également les incitations : les utilisateurs obtiennent de meilleurs résultats, les solveurs sont payés en fonction de leur performance, et les protocoles bénéficient d'un engagement plus profond.