Relatório mensal de atualizações do Federal Reserve: impacto bidirecional do jogo de políticas e da quebra do Bitcoin acima de 96.000 dólares

Os principais governadores dos bancos centrais globais emitiram uma declaração conjunta, expressando “total apoio” ao presidente do Federal Reserve, Jerome Powell. Alguns dias atrás, senadores dos EUA apresentaram a “Lei de Monitoramento Nacional contra CBDC”, que proíbe explicitamente o Federal Reserve de emitir moeda digital de banco central.

Ao mesmo tempo, os dados mais recentes mostram que o CPI de dezembro nos EUA aumentou 2,7% em relação ao mesmo período do ano anterior, em linha com as expectativas do mercado. Em um cenário de inflação moderada e desaceleração, o preço do Bitcoin rompeu com força a resistência de US$ 95.000 em 14 de janeiro, com uma alta diária de 4,5%, atingindo momentaneamente a marca de US$ 96.000.

01 Jogo de Políticas

Recentemente, as dinâmicas de políticas relacionadas ao Federal Reserve têm sido frequentes, desde a legislação sobre moedas digitais até declarações conjuntas de bancos centrais internacionais, uma série de eventos que estão moldando as expectativas do mercado para a política monetária futura.

A proposta de lei contra CBDC no Senado dos EUA gerou ampla atenção. Esta lei, apresentada por vários senadores republicanos, proíbe claramente o Federal Reserve de emitir moeda digital de banco central.

Os apoiadores argumentam que CBDC pode levar a “monitoramento financeiro e vigilância”, além de potencialmente “transformar o Federal Reserve em um banco de varejo”.

O senador Cruz destacou em sua declaração: “Criptomoedas representam liberdade financeira, inovação e privacidade”, enquanto CBDC pode “erosionar esses valores essenciais”.

No âmbito internacional, incluindo o Banco Central Europeu, o Banco da Inglaterra, o Banco da Suíça, entre outros, os principais presidentes de bancos centrais emitiram uma declaração conjunta apoiando o presidente do Federal Reserve, Jerome Powell, com “total apoio”.

Essa declaração, publicada em 13 de janeiro, enfatiza que “a independência do banco central é a base para a estabilidade de preços, financeira e econômica”.

02 Reação do Mercado

Enquanto o jogo de políticas do Federal Reserve se desenrolava, o mercado de criptomoedas respondeu com movimentos de preço marcantes. As expectativas de que o Fed possa desacelerar o ritmo de aumento de juros continuam a se intensificar, criando um ambiente favorável para ativos de risco.

Os dados mais recentes de inflação mostram que o CPI de dezembro nos EUA aumentou 2,7% em relação ao mesmo período do ano anterior, em linha com as expectativas; o núcleo do CPI subiu 2,6%, um pouco abaixo do esperado.

O Bitcoin rompeu com força a resistência de US$ 94.500 em 14 de janeiro, com uma alta de 4,5% no dia, chegando a quase US$ 96.000, marcando uma máxima de quase dois meses.

O índice de medo e ganância do mercado de criptomoedas subiu de 26 (medo) para 48 (neutro) em 24 horas, indicando uma melhora significativa no sentimento do mercado.

Ao mesmo tempo, os preços do ouro e da prata atingiram novas máximas históricas, refletindo o contínuo apetite dos investidores por ativos tradicionais de proteção. Essa combinação de alta nos metais preciosos e nas criptomoedas sugere que o mercado pode estar se preparando para um ambiente de política monetária mais frouxa.

03 Ambiente Regulatório

A evolução do quadro regulatório de criptomoedas nos EUA também merece atenção, pois as políticas em andamento podem ter impactos profundos no desenvolvimento futuro do mercado.

O presidente da Securities and Exchange Commission (SEC), Gary Gensler, recentemente afirmou que confia que a lei de estrutura de mercado de criptomoedas “CLARITY” será submetida ao presidente Trump ainda este ano.

Essa lei é vista como uma legislação importante para fornecer um quadro regulatório mais claro para ativos digitais nos EUA.

Ao mesmo tempo, o Comitê de Agricultura do Senado dos EUA reagendou a audiência sobre a lei de criptomoedas para 27 de janeiro. Essa audiência pode abordar o quadro regulatório de commodities digitais e orientar o desenvolvimento de conformidade no setor de criptomoedas.

No cenário internacional, a Tailândia está fortalecendo a regulamentação de ativos digitais, enfatizando regras de viagem e autenticação de carteiras de carteira, além de planejar a criação de uma agência nacional de dados.

Essas dinâmicas regulatórias refletem uma tendência global de aperto na supervisão de criptomoedas, além de demonstrar esforços legislativos para oferecer regras mais claras ao mercado.

04 Tendências na Cadeia e Ferramentas de Investimento

Diante de um ambiente de mercado complexo e volátil, investidores precisam de ferramentas mais eficientes para captar oportunidades. Dados recentes na cadeia mostram que a oferta de Bitcoin nas exchanges diminuiu significativamente, fortalecendo o suporte de médio prazo para o preço.

Relatório do Gate Research Institute aponta que, no último ano, a oferta de Bitcoin nas exchanges caiu mais de 400.000 unidades, aliviando a pressão de venda à vista. Essa mudança estrutural pode indicar que detentores de longo prazo estão acumulando Bitcoin, reduzindo a oferta disponível no mercado de curto prazo.

O Gate Alpha, como uma plataforma de negociação de ativos na cadeia, oferece aos usuários a oportunidade de participar de projetos iniciais na cadeia. O produto permite que os usuários negociem diretamente com USDT em projetos populares na cadeia, sem precisar gerenciar carteiras Web3 complexas.

Por meio de um sistema de monitoramento inteligente, o Gate Alpha consegue captar tendências na cadeia em tempo real e listar rapidamente projetos com potencial. Essa resposta rápida permite que investidores participem nas fases iniciais de formação de tendências de mercado.

Eventos recentes relacionados ao Federal Reserve e reações do mercado

05 Estratégias de Investimento Diversificadas

Diante da incerteza contínua na política do Federal Reserve, estratégias de diversificação tornam-se ainda mais essenciais. O relatório de backtest do Gate Research Institute mostra que, para BTC, ETH, SOL, GT e suas combinações, a estratégia de investimento periódico (dollar-cost averaging) apresentou vantagens significativas entre 1 de setembro de 2021 e 30 de dezembro de 2024.

Polygon Labs adquiriu recentemente a criptomoeda startup Coinme e Sequence por mais de US$ 250 milhões, fortalecendo sua pilha de stablecoins e pagamentos na cadeia. Essa aquisição concedeu à Polygon 48 licenças de transferência de dinheiro nos EUA e 50.000 canais de moeda fiduciária física.

A Franklin Templeton atualizou dois fundos de mercado monetário institucional para atender ao “Padrão de Reservas de Stablecoins” e lançou uma categoria de cotas na cadeia. Essa iniciativa está eliminando barreiras entre finanças tradicionais e finanças descentralizadas, permitindo que instrumentos de mercado monetário regulamentados sejam utilizados diretamente em protocolos de empréstimo e pagamento na cadeia como garantias de alta qualidade e rendimento.

A Bitwise, em uma pesquisa recente com consultores financeiros, revelou que a alocação de criptomoedas pelos clientes atingiu níveis recordes no ano passado. Aproximadamente 32% dos consultores agora incluem criptomoedas nas carteiras de clientes, um aumento em relação a 22% no ano anterior.

Perspectivas Futuras

A interação entre o mercado de criptomoedas e o setor financeiro tradicional nunca foi tão estreita. Quando a política do Federal Reserve muda de direção, o preço do Bitcoin rapidamente rompe a resistência de US$ 96.000; quando declarações conjuntas de bancos centrais internacionais apoiam a independência do Fed, a confiança na continuidade da política se fortalece.

A proposta da lei contra CBDC no Senado reflete preocupações dos formuladores de políticas com os riscos de monitoramento de moedas digitais. A contínua redução na oferta de Bitcoin nas exchanges, com mais de 400.000 BTC saindo de plataformas, está construindo uma base de suporte mais sólida para o mercado.

Na análise de mercado do Gate Research Institute, uma conclusão permanece constante: buscar oportunidades estruturais na volatilidade e construir uma carteira diversificada em meio à incerteza são as melhores estratégias para atravessar ciclos de política.