USD/INR відкривається вниз через оптимізм щодо торговельної угоди між США та Індією

• Індійська рупія зміцнюється щодо американського долара після того, як президент США показав оптимізм щодо торгової угоди між обома країнами.
• Іноземні інвестори стали чистими покупцями 9 вересня на спотовому ринку індійської фондової біржі.
• Інвестори очікують ключові дані по ІПП та ІСЦ США за серпень.

Індійська рупія (INR) розпочинає середу з позитивною нотою щодо американського долара (USD). Пара USD/INR коригується вниз, оскільки індійська рупія зміцнюється на тлі очікувань, що Сполучені Штати та Індія вирішать свої торгові напруження та незабаром досягнуть торгової угоди.

Оптимізм щодо торговельної угоди між США та Індією виникає з позитивних коментарів американського керівника у його соціальній мережі, де він стверджував, що обидві нації продовжують працювати над усуненням торговельних бар'єрів і що незабаром зустрінеться з індійським прем'єр-міністром.

“Мене тішить оголосити, що Індія та США продовжують вести переговори для вирішення торгових перешкод між нашими двома країнами. Я сподіваюся поговорити зі своїм великим другом, прем'єр-міністром, в найближчі тижні. Я переконаний, що не буде труднощів для досягнення успішного висновку для обох великих націй”, написав президент США на своїй соціальній платформі.

У відповідь індійський прем'єр-міністр також висловив задоволення позитивними коментарями про торгівлю між США та Індією в публікації в соціальній мережі X. “Індія та США є близькими друзями та природними партнерами. Я впевнений, що наші торгові переговори прокладуть шлях для звільнення безмежного потенціалу партнерства Індія-США. Наші команди працюють над тим, щоб якомога швидше завершити ці обговорення. Я також сподіваюсь поговорити з американським президентом. Ми працюватимемо разом, щоб забезпечити яскравіше та багатше майбутнє для наших народів”, - написав індійський прем'єр-міністр.

Торговельні відносини між США та Індією переживали складний етап, оскільки Вашингтон збільшив мита на імпорт з Нью-Делі до 50% у серпні за купівлю нафти в Росії, стверджуючи, що гроші Індії фінансували Москву для продовження конфлікту в Україні.

Тим часом іноземні інвестори також стали покупцями на сегменті спот ринку акцій Індії у вівторок, після того як були продавцями протягом перших шести днів торгівлі вересня. У вівторок іноземні інституційні інвестори (IIE) купили акції на суму 2.050,46 крор рупій на ринку акцій Індії. Вплив оптимізму щодо торгової угоди між США та Індією також був відзначений індійськими біржами, які відкрилися зростанням. Nifty50 торгується на 0,56% вище, близько 25.000 пунктів.

Фактори, що рухають ринок: Інвестори очікують ключові дані по ІПП та ІСЦ США.

• Індійська рупія зміцнюється щодо американського долара, хоча Індекс Долара (DXY) стабілізувався після досягнення нового мінімуму за шість тижнів близько 97,25.
• Американський долар тимчасово зміцнюється незважаючи на звіт про перегляд даних по незайнятих робочих місцях, який показав, що економіка створила на 911.000 робочих місць менше, ніж спочатку передбачалося, за 12 місяців до березня.
• Інвестори зосередяться на даних Індексу цін виробників (IPP) та Індексу цін споживачів (IPC) США за серпень, які будуть опубліковані в середу та четвер відповідно.
• Згідно з інструментом CME FedWatch, трейдери бачать ймовірність 8,4% того, що Федеральна резервна система скоротить процентні ставки на 50 базисних пунктів, тоді як решта вказує на стандартне зниження на 25 базисних пунктів.
• Економісти очікують, що місячний ІПП, як загальний, так і базовий, зріс помірним темпом на 0,3%.

Технічний аналіз: USD/INR залишається вище 20-денного EMA

Пара USD/INR трохи знижується до приблизно 88,25 в середу. Проте, короткостроковий тренд пари залишається висхідним, оскільки вона тримається вище 20-денної Експоненційної Середньої (EMA), яка котирується поблизу 87,85.

Індекс відносної сили (RSI) 14 днів знижується до рівня близько 60,00. Новий висхідний імпульс виникне, якщо RSI зберігатиметься вище цього рівня.

Дивлячись вниз, EMA 20 днів буде діяти як ключова підтримка для пари. З боку зростання, кругле число 89,00 буде ключовим бар'єром для пари.

Часті запитання про індійську рупію

Які ключові фактори впливають на індійську рупію?

Індійська рупія (INR) є однією з валют, яка найбільше реагує на зовнішні фактори. Ціна на сиру нафту (країна значною мірою залежить від імпортованої нафти), курс американського долара та рівень іноземних інвестицій є також впливаючими. Пряме втручання Банку резервів Індії (RBI) на валютні ринки для підтримання стабільності обмінного курсу, а також рівень процентних ставок, встановлених RBI, є іншими важливими факторами, що впливають на рупію.

Як рішення Резервного банку Індії впливають на індійську рупію?

Резервний банк Індії (RBI) активно втручається в ринок валют, щоб підтримувати стабільний обмінний курс та полегшувати торгівлю. Крім того, RBI намагається зберегти рівень інфляції на цільовому рівні 4%, коригуючи процентні ставки. Вищі процентні ставки зазвичай зміцнюють рупію. Це пов'язано з роллю “carry trade”, в якій інвестори позичають кошти в країнах з нижчими процентними ставками, щоб вкласти свої гроші в країни, що пропонують відносно вищі процентні ставки, і скористатися різницею.

Які макроекономічні фактори впливають на вартість індійської рупії?

Макроекономічні фактори, що впливають на вартість рупії, включають інфляцію, процентні ставки, темп економічного зростання (ВВП), торговий баланс та іноземні інвестиції. Вищий темп зростання може призвести до збільшення іноземних інвестицій, збільшуючи попит на рупію. Менш негативний торговий баланс зрештою призведе до зміцнення рупії. Вищі процентні ставки, особливо реальні ставки (процентні ставки менше інфляції), також є позитивними для рупії. Середовище з більшим апетитом до ризику може призвести до збільшення прямих та непрямих іноземних інвестицій (НІІ та НІІ), що також вигідно для рупії.

Як інфляція впливає на індійську рупію?

Вища інфляція, особливо якщо вона порівняно вища, ніж у партнерів Індії, зазвичай є негативною для валюти, оскільки відображає девальвацію через надмірну пропозицію. Інфляція також підвищує вартість експорту, що призводить до продажу більшої кількості рупій для купівлі іноземних імпортів, що є негативним для рупії. Водночас вища інфляція зазвичай призводить до підвищення відсоткових ставок Банком резервів Індії (RBI), що може бути позитивним для рупії через вищий попит з боку міжнародних інвесторів. Протилежний ефект має нижча інфляція.