Дорожня карта бичачого ринку Крипто 2024 року: 5 наративів, які можуть підживити наступну хвилю

Криптопростір рухається швидко — занадто швидко. Один день всі говорять про Рівень 2, наступного — це вже всі агенти штучного інтелекту та інфраструктура DePIN. Якщо ви відчуваєте себе загубленим, намагаючись зрозуміти, який сектор заслуговує на вашу увагу в наступному булрані, ось прорив вниз того, що насправді відбувається за лаштунками.

Чому зірки вирівнюються для булрану

Будьмо чесними: цикли цін на криптовалюти не є нічим новим. Ми вже бачили цей фільм раніше—2013, 2017, 2021. Але цього разу це відчувається інакше, і дані це підтверджують.

Каталізатор зниження процентної ставки ФРС З огляду на охолодження інфляції та сигнали Джерома Пауела про майбутнє зниження ставок, капітал вже починає надходити в ризикові активи. Зростання біткоїна з $16K мінімумів до поточних рівнів є лише розминкою. Історично, коли Федрезерв знижує ставки, гроші хлинуть в спекулятивні активи, такі як криптовалюта. Трейдери не чекають, поки загальна публіка почне звертати на це увагу — вони вже зайняли свої позиції.

Інституційний FOMO реальний Схвалення спотового ETF на біткойн було не лише символічним. Це відкрило шлюзи для хедж-фондів, сімейних офісів та роздрібних інвесторів з TradFi, які раніше не могли легко отримати доступ до крипто. Це не хайп — це структурна ліквідність, що входить на ринок.

Цикл відсікання Біткоїн + Вирівнювання настроїв 4-річний цикл халвінгу ідеально співпадає з цим булраном. Історія не повторюється, але римується. Коли ви поєднуєте шок пропозиції ( халвінг ) з шоком попиту ( інституційним прийняттям + зниженням ставок ), математика стає цікавою.

5 наративів, які можуть 10x

1. ШІ + Блокчейн: Реальна продуктивність

Забудьте про галас. Фактична синергія між ШІ та блокчейном все ще недостатньо досліджена.

Чому це важливо:

• Безпека: алгоритми ШІ, що сканують величезні дані блокчейну в реальному часі для виявлення шахрайства та аномалій
• Оптимізація смарт-контрактів: ШІ виявляє вразливості контрактів до того, як вони стануть $100M використаннями
• Масштабованість мережі: ШІ може динамічно оптимізувати розподіл ресурсів для запобігання перевантаженню мережі
• Приватність в масштабах: ШІ дозволяє обмін даними на блокчейнах без компрометації безпеки

Проекти, такі як Fetch.ai (автономні агенти) та SingularityNET (ринок ШІ), все ще на ранній стадії. Інфраструктурний рівень для ШІ на блокчейні ще не побудований. Це момент захоплення землі.

2. DePIN: Децентралізована інфраструктура є недостаючою частиною

Пам'ятаєте дефіцит GPU під час пандемії? Це відбувається знову з ШІ. NVIDIA та AMD не можуть впоратися з попитом, ціни зростають, і лише мегакомпанії можуть дозволити собі обчислення.

DePIN вирішує цю проблему, створюючи децентралізовану мережу GPU. Особи з надлишковою обчислювальною потужністю вносять свій внесок у мережу та заробляють криптовалюту. Render вже робить це для послуг рендерингу. Filecoin робить це для зберігання. Наступна хвиля? Обчислення, пропускна здатність та мережі датчиків.

Це не спекуляція — це необхідність. І коли необхідність зустрічається з крипто, за цим слідує прийняття.

3. DEXи нарешті перемагають (Дякуючи розподілу доходів)

Uniswap заробив $1.8B на комісіях за торгівлю минулого року. Власники UNI отримали… права управління. Це несоответствие усувається.

Недавня перевірка температури Uniswap сигналізує про зміну: вони розглядають можливість прямого розподілу доходів протоколу з UNI стейкерами. Математика вражає — потенційно $150M+ у річних дивідендах на основі поточних обсягів.

Це змінює все для токенів управління. Чому? Тому що раптом утримання UNI — це не просто ставка на прийняття протоколу — це актив, що виплачує дивіденди. Інші DEX (Frax, Jupiter) підуть за прикладом або залишаться позаду.

Очікуйте торгову наративу 2024 року: “Який токен управління оголосить про розподіл доходів наступним?”

4. Рівень 2 Рішення: Ера Масштабування Починається

Головна мережа Ethereum перевантажена. Газові збори зростають до $50+ під час волатильних торгових годин. Рівень 2 (Optimism, Polygon, Arbitrum) вирішують цю проблему, обробляючи транзакції поза ланцюгом, при цьому успадковуючи безпеку Ethereum.

Що змінилося: Рівні 2 перейшли від експериментальних до стабільних. TVL зростає. Користувацький досвід безперервний. Інфраструктура вже тут. Тепер їй просто потрібне прийняття.

Коли установи та роздрібна торгівля виявлять, що можуть торгувати за $0.10 за газ замість $50, прийняття прискорюється. Токени Рівня 2, ймовірно, побачать відновлений інтерес, оскільки більше dApps мігрує.

5. Мемекоини: Картка FOMO

Так, мемкоіни ризикові. Але в одному відношенні вони також передбачувані: вони вибухають під час булранів, коли настрій є ейфорійним.

Dogecoin, Shiba Inu, Dogwifhat—вони не зникнуть. Під час наступного булрану вони ймовірно побачать рухи на 10-100x, оскільки нові роздрібні інвестори підключаться. Якщо ви впевнені в булрані, мемкоїни стають гра на почуттях.

Застереження: Ставтеся до мемкойнів як до лотерейних квитків, а не до інвестицій. Розмір позиції має значення. Більшість з них впаде до нуля, але 2-3 можуть дати 100x.

Як насправді отримувати прибуток, не потрапляючи в пастку

Правило 1: Робіть власне дослідження Не переслідуйте наративи сліпо. Розумійте технології, команду, дорожню карту. Булран може змусити жахливі проекти тимчасово зростати, але врешті-решт виграє гравітація.

Правило 2: Диверсифікація ризикових профілів Змішайте криптовалюти блакитних фішок (BTC, ETH) з нарративами (AI, DePIN, токенами DEX) з місячними запусками (мемекоїнами). Не вкладайте всі кошти в один нарратив.

Правило 3: Ігноруйте FOMO та Гіперцикли Соціальні мережі створять терміновість. Ваш торговий план не повинен. Дотримуйтеся своєї тези. Якщо сектор виросте на 500% перед вашим входом, це нормально — будуть інші можливості.

Правило 4: Керуйте розміром позиції Булрани не тривають вічно. Фіксуйте прибуток на підйомі. Закріплюйте виграші. Якщо торгівля зросла на 5x, продаж половини для відновлення капіталу не є “паперовими руками”—це управління ризиками.

Перевірка реальності

Чи відбудеться булран у 2024 році? Ознаки вказують на так. Чи підскочить кожен альткоїн? Ні. Чи станете ви багатим швидко? Малоймовірно, якщо тільки вам не пощастить.

Але якщо ви розумієте наративи, проводите дослідження і належним чином управляєте ризиками, булран є однією з найкращих можливостей для накопичення багатства, які пропонує криптовалюта. Інфраструктура стала кращою, ніж у 2021 році. Прийняття стало глибшим. Гравці стали розумнішими.

Питання не в тому, чи прийде булран. Питання в тому, чи будете ви готові, коли це станеться.