Рівень Фібоначчі у фондовому ринку: технічний інструмент, який передбачає, де відскочить ціна

▶ Чому Фібоначчі так ефективний у технічному аналізі

На фінансових ринках рух цін рідко йде прямо. Після кожного зростаючого або падаючого імпульсу неминучий відкат. Саме тут ретроспектива Фібоначчі стає цінним помічником. Цей інструмент використовує математичні пропорції, отримані з давньої числової послідовності, для визначення ключових рівнів, де ціна може зупинитися або змінити напрямок.

Таємниця полягає у золотій пропорції, що дорівнює 1.618. Коли застосовуємо цю пропорцію до рухів ринку, отримуємо конкретні відсотки: 23.6%, 38.2%, 50%, 61.8% і 76.4%. Кожен із цих рівнів виступає у ролі уявної лінії, яку ціна зазвичай поважає, перетворюючись у підтримку або опір залежно від контексту.

▶ Історія чисел

Числа Фібоначчі виникли з роботи італійського математика Леонардо Пізано у XII столітті. Його послідовність починається просто: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144… Кожне число є сумою двох попередніх. Вражає те, що ця послідовність постійно зустрічається у природі: у гілках дерев, у мушлях морських раковин, навіть у людському тілі.

Фінансові аналітики виявили, що ринки слідують подібним моделям. Звідси й з’явилася застосування Фібоначчі у торгівлі, використовуючи пропорції, отримані з цієї послідовності, для прогнозування поведінки цін.

▶ Як працює ретроспектива Фібоначчі на біржі

Основна логіка проста: коли актив починає відкат після сильного руху, малюємо рівні Фібоначчі між початковою точкою (мінімум або максимум) і точкою розвороту. Інструмент автоматично генерує рівні відкату.

У висхідній тенденції, що коригується, рівні Фібоначчі показують, до якої міри може опуститися ціна перед відновленням зростання. У низхідній тенденції, що відскакує, вони показують, до якої міри може піднятися ціна перед подальшим падінням.

Правильне проведення

Процедура проста, але критична: завжди малюємо зліва направо, визначаючи останній максимум і останній мінімум тренду. Не має значення тимчасовий інтервал (1 хвилина, 1 година, 1 день, 1 тиждень) або чи є тренд висхідним чи низхідним. Рівні залишаються тими ж: 23.6%, 38.2%, 50%, 61.8% і 76.4%.

Деякі трейдери сперечаються, чи використовувати повну “вісь” свічки або лише її тіло. Реальність у тому, що обидва підходи можуть працювати; все залежить від вашого стилю та досвіду.

▶ Практичне застосування у реальних випадках

Випадок 1: Торгівля позицією (валюта EUR/USD на 1 день)

Денний графік EUR/USD показував чіткий низхідний тренд. Максимум був на рівні 1.09414, а у травні досягли нового мінімуму 1.03489. Коли ринок почав зростати, провели рівні Фібоначчі між цими точками.

Вхід був зроблений на рівні 61.8% (1.07139), оскільки він співпадав із 50-періодною рухомою середньою, що створювало конвергенцію сигналів. Стоп-лосс поставили на попередньому максимумі (1.09414), ризикуючи 228 пунктами. Для цілі прибутку використали розширення Фібоначчі, встановивши тейк-профіт на 1.01810 (шукаючи 532 піпси).

Результат: Торг закрили з прибутком 5 липня, приблизно через 43 дні після входу. За обсягом 0.01 лота ризик склав 22.8 USD, а прибуток — 53.2 USD (з урахуванням комісій).

Випадок 2: Внутріденна торгівля (EUR/USD на 1 годину)

У тому ж парі, але з іншим підходом. Графік на 1 годину показував можливість покупки на рівні 61.8% рівня Фібоначчі (1.04651). Одночасно, денний рівень Фібоначчі вказував на верхні опори, що виступали як обмеження для цілі прибутку.

Конвергенція двох різних таймфреймів дозволила торгувати з більшою точністю: покупка на 1.04651, стоп-лосс на 1.04250 (40 піпсів ризику) і тейк-профіт на 1.06011 (135 піпсів прибутку), що дає співвідношення ризик/прибуток 1:3.4.

Результат: Торг закрили з прибутком 22 червня, всього через 3 дні (без урахування вихідних). За обсягом 0.05 лота ризик склав 20 USD, а прибуток — 62.5 USD (з урахуванням комісій).

▶ Фібоначчі для входу, виходу та управління ризиками

Після нанесення рівнів кожен виконує свою функцію:

Рівні входу: Консервативні трейдери зазвичай входять на рівні 61.8%, тоді як більш агресивні — на 38.2%. Вибраний рівень визначає розмір стоп-лоссу.

Тейк-профіт (TP): Зазвичай ставиться на рівні 0% Фібоначчі (максимум або мінімум) або використовуючи розширення для проекції цілей вище.

Стоп-лосс (SL): Розміщується за межами рівня 100% або на абсолютних максимумі/мінімумі попереднього тренду.

Загалом, консервативний підхід — входити на 61.8%, ТП — на 0%, СЛ — на 100%. Це менше ризикує, але й обмежує потенційний прибуток. Більш агресивний підхід шукає глибші відскоки для захоплення більших рухів.

▶ Розширення Фібоначчі: проекція прибутків

Крім відкатів, існують розширення Фібоначчі. В той час як відкат показує, наскільки далеко просунулася ціна назад, розширення проєктують, наскільки вона може просунутися після відкату.

Це особливо корисно для встановлення реалістичних цілей прибутку. Якщо знаєш, що розширення на рівні 1.06157, це рівень, де багато трейдерів зазвичай фіксують прибуток.

▶ Фібоначчі працює на кількох ринках і таймфреймах

Цей інструмент не обмежується валютами. Він так само ефективний для:

• окремих акцій
• фондових індексів
• товарів
• криптовалют
• ф’ючерсів

І працює на всіх уявних таймфреймах. Однак ефективність значно зростає на більших періодах. Фібоначчі на графіку 1 день є більш надійним, ніж на графіку 5 хвилин. Це пояснюється тим, що широкі часові рамки відображають більш фундаментальні рішення ринку.

▶ Чи є Фібоначчі на 100% надійним сам по собі?

Чесна відповідь — ні. Фібоначчі дає ймовірності, а не гарантії. Його справжня сила проявляється при поєднанні з іншими інструментами: рухомими середніми, рівнями підтримки та опору, історичними рівнями, технічними індикаторами, обсягом або фундаментальним аналізом.

Конвергенція (коли кілька сигналів збігаються) — це місце, де виникає справжня довіра до операції. Відкат Фібоначчі, що співпадає з важливою рухомою середньою, є більш надійним, ніж лише сам Фібоначчі.

▶ Розвиток досвіду з Фібоначчі

Знайомство з цим інструментом зростає з часом. З практикою ти зрозумієш, що певні рівні працюють краще за інших на конкретних ринках. Деякі трейдери коригують стандартні відсотки, ґрунтуючись на власному досвіді.

Практика на демо-рахунку безцінна. Там можна визначити максимум і мінімум на різних таймфреймах без реального ризику капіталу. Навчишся розпізнавати, які налаштування працюють у чітких трендах і в бокових ринках.

Ретроспектива Фібоначчі на біржі — не магічна формула, але один із найточніших інструментів для трейдерів, що прагнуть збалансувати ризик і нагороду структуровано.