Молдова та криптовалюта: боротьба між законом і реальністю

Поточна ситуація: чому крипто-гравці Молдови так заплутані?

Якщо ви є шанувальником криптовалют у Молдові, можливо, ви замислюєтесь над питанням: чи можна легально торгувати криптою? Відповідь — і так, і ні.

Згідно з останнім звітом Національного банку Молдови 2025 року, близько 12% населення країни використовують криптовалюти, що у 4 рази більше порівняно з 3% у 2020-му. Що стоїть за цим стрімким зростанням? Насправді — значний розрив між реальністю та законодавством.

Молдова у Законі №308 від 2017 року визначила “віртуальні активи” — цифрову вартість, яка не випускається і не гарантується жодним центральним банком чи урядовим органом. Але це лише термінологічне визначення, справжня правова база досі залишається хаосом.

Странний заборонний режим: ти можеш володіти, але майже не можеш використовувати

Ось у чому найпротиріччя крипто-світу Молдови — володіння криптовалютами у законодавстві не заборонено, але операції з ними суворо обмежені.

Конкретно:

Обмеження для фізичних осіб:

• Заборонено надавати будь-які послуги, пов’язані з віртуальними активами
• Банки не мають права обробляти крипто-транзакції понад 50 000 лей на місяць
• Перевищення цього ліміту активує “посилені контрольні заходи” регуляторів

Обмеження для організацій:

• Фінансові установи не можуть легально здійснювати крипто-бізнес
• Навіть додаткові послуги, пов’язані з крипто, заборонені

Це породжує дивну ситуацію: молдовани володіють криптовалютами, але не можуть їх нормально обмінювати на внутрішньому ринку. Яке рішення у більшості? Переходять на міжнародні платформи.

Як легально торгувати криптою у Молдові? Практичний гайд

Незважаючи на “сіру зону” у законодавстві, крипто-гравці Молдови вже знайшли кілька “правил виживання”:

Крок 1: відкриття відстежуваного рахунку

Щоб купувати-продавати крипту у Молдові, зазвичай потрібно відкрити спеціальний рахунок у банку, який можна контролювати регулятору. Але проблема у тому, що не всі банки готові це робити. Як зазначає депутат Дорін Істраті: “Це ускладнює процес, багато банків спочатку не бажають відкривати такі рахунки.”

Крок 2: суворо дотримуватися ліміту у 50 000 лей

Транзакції з крипто через молдовські банки не повинні перевищувати 50 000 лей на місяць (~2 600 доларів). Перевищення — штрафи та посилений контроль.

Крок 3: використання міжнародних платформ

Через внутрішні обмеження багато досвідчених трейдерів переходять до міжнародних бірж. Вони пропонують більший вибір активів і вищу ліквідність — особливо важливо у змінному регуляторному середовищі Молдови.

Податковий парадокс: заборона торгівлі — обов’язок платити податки

Ще один парадокс Молдови — уряд забороняє операції з криптою, але все одно оподатковує доходи від них.

Податкові правила для фізичних осіб:

• Доходи від крипто вважаються “капітальним прибутком”
• Ставка податку — 6%
• Це стосується будь-яких джерел крипто-доходів, як у Молдові, так і за кордоном

Податкові правила для компаній:

• Доходи від крипто-бізнесу оподатковуються за ставкою 12%
• Це включає майнінг, торгівлю або будь-яку діяльність, що приносить прибуток

Реальний кейс: як молдовська компанія сплачує крипто-податки

Звернемо увагу на реальний приклад від податкового експерта Андрея Джіздана (директор компанії Jizdan & Partners, доктор економіки):

Молдовська компанія не купує біткоїни, а сама створює криптовалюту. Вони використовували сервери колишнього інтернет-кафе для майнінгу.

З податкової точки зору, це створює “витрати” — електроенергія, амортизація обладнання. Віднімаючи ці витрати, отримують оподатковуваний дохід. При зростанні ціни біткоїна компанія продає його і отримує долари. Цей прибуток оподатковується за ставкою 12%.

Ключове: навіть у країні з забороною на криптооперації, якщо ви отримали дохід — податкова вас знайде.

Тихе легалізування: якщо не декларуєш — ніхто не дізнається

Це реальність крипто-екосистеми Молдови — більшість доходів у крипті фактично не піддаються податковому контролю.

Чому? Тому що податкові органи Молдови наразі не мають інструментів для відслідковування міжнародних крипто-транзакцій. Тому все залежить від добросовісності платника податків.

Зазвичай процес такий:

1. Програміст надає послуги закордонним клієнтам, отримуючи крипто-оплату
2. Відкриває електронний гаманець на біржі і отримує кошти
3. Продає крипту на біржі, отримуючи долари або євро
4. Біржа переводить фіат на його PayPal або молдовський банківський рахунок
5. Тепер крипто “легалізовано” — виглядає як звичайний валютний дохід

Теоретично, він має задекларувати цю суму. На практиці? — залежить від особистого вибору.

Вартість порушення: наскільки суворі покарання у Молдові?

Якщо вас викриють у нелегальній крипто-діяльності або наданні незаконних послуг, наслідки будуть серйозними.

Адміністративні штрафи:

• 1 000–1 500 умовних одиниць (приблизно 50 000–75 000 лей)
• Можливе блокування рахунків

Кримінальні санкції:

• Штрафи від 1 350 до 2 350 умовних одиниць
• або до 200 годин громадських робіт без оплати
• Для компаній: штрафи від 2 000 до 4 000 умовних одиниць або заборона займатися відповідним бізнесом
• За серйозні порушення — штрафи до 200 000 лей

Конфіскація активів:

• криптоактиви, отримані незаконним шляхом, можуть бути арештовані
• у випадках відмивання грошей — блокуються всі транзакції, пов’язані з цими віртуальними активами

Регулятори враховують багато факторів при вироку: ступінь порушення, тривалість, частоту, умисел, фінансові можливості, отриманий прибуток і співпрацю з органами.

Темна мережа: заборона породжує зворотний ефект

Заборона крипто у Молдові спричинила несподіваний наслідок — зростання підпільного ринку.

За даними служби боротьби з відмиванням грошей Молдови, з 2023 року, після заборони VASP (постачальників послуг віртуальних активів), кількість нелегальних операцій і шахрайських схем значно зросла.

Це створює серйозну проблему для країни, оскільки:

• уряд не може ефективно контролювати крипто-операції
• шахраї легше ховаються
• близькість до конфліктних регіонів підвищує ризики

Коротко кажучи, жорсткі заборони стимулювали перехід до більш небезпечних і менш регульованих каналів.

Великий поворот: Молдова планує легалізувати крипту у 2026-2027 роках

Найочікуваніша новина — уряд Молдови серйозно розглядає повну зміну крипто-політики.

Цільові терміни:

• до червня 2027 року Молдова планує узгодити своє законодавство з нормами ЄС
• зокрема, прийняти регламент MiCA (Markets in Crypto-Assets)

Що таке MiCA?

MiCA — це єдине регулювання криптоактивів у ЄС, яке набуде чинності з грудня 2024 року. Воно встановлює стандарти для всього ринку ЄС. Для Молдови це означає:

• необхідність отримання ліцензії для крипто-послуг
• жорсткий контроль за стабільними монетами
• обмеження анонімних транзакцій до 1 000 євро
• підвищення стандартів захисту споживачів

План Молдови:

За словами депутата Доріна Істраті з провладної партії “Дія і Єдність” ((PAS)), до 2026 року Молдова має:

• повністю легалізувати криптовалюти
• створити чіткі правила для користувачів і банків
• зробити крипто-транзакції “прозорими і доступними, як у Європі та Румунії”

Національний банк уже готує необхідну регуляторну інфраструктуру. Це — значний крок уперед, адже раніше цей орган виступав проти легалізації через побоювання інвестиційних ризиків і недоцільності криптовалют як платіжного засобу.

Майбутнє блокчейну: Молдова не лише легалізує крипту, а й застосовує блокчейн

Цікаво, що Молдова вже починає використовувати блокчейн і поза криптою.

Державні ініціативи:

• Кишинів у співпраці з провідними блокчейн-компаніями розробляє “розумне місто”
• блокчейн застосовується для голосування, публічних реєстрів і муніципальних платежів
• це свідчить про довіру уряду до практичної цінності технології

Фінансовий сектор:

• кілька молдовських банків вже інтегрували блокчейн
• у 2025 році значна частина банківських операцій проходить через блокчейн
• це підвищує безпеку і ефективність фінансових послуг

Стартап-екосистема:

• з початку легалізації кількість блокчейн-стартапів зросла на 30%
• це створює потенціал для економічного розвитку і залучення іноземних інвестицій

Порівняння з сусідами: яким шляхом іде Молдова?

Модель Росії:

Росія також у “сірих” зонах крипто-законодавства. Володіння криптою не заборонено, але розрахунки криптою за товари і послуги — заборонені. Росія вважає криптовалюту фінансовим інструментом, а не валютою, і суворо обмежує її використання всередині країни.

Напрямок України:

Україна обрала інший шлях. Вона активно оновлює законодавство відповідно до стандартів ЄС. Верховна Рада розглядає “Закон №10225-д”, який передбачає:

• оподаткування крипто-прибутків
• відповідність європейським стандартам
• створення чіткої правової бази для криптоіндустрії

Вибір Молдови:

Молдова обрала шлях слідування за Україною — прийняти MiCA і створити подібну європейську регуляторну модель. Це відкриває доступ до європейського ринку, але водночас підвищує вимоги до відповідності.

Що робити зараз? Практичний гайд для молдовських крипто-юзерів

Якщо ви — крипто-ентузіаст у Молдові, ось кілька порад, як мінімізувати ризики:

1. Дотримуйтесь місячного ліміту
Обробляйте крипто-транзакції через банківські рахунки не більше ніж 50 000 лей на місяць.

2. Ведіть детальний облік
Зберігайте всі чеки, дати, суми, курси валют.

3. Добровільно декларуйте доходи
Знаючи свої податкові зобов’язання, самостійно звітуйте про крипто-доходи і сплачуйте належні податки.

4. Обирайте надійні міжнародні платформи
Якщо користуєтеся біржами, обирайте ті, що мають хорошу репутацію і перевірені.

5. Консультуйтеся з фахівцями
Для великих сум — звертайтеся до юристів для роз’яснення вашої ситуації.

Майбутні зміни: готуйтеся до 2026-2027 років

Зі запланованою легалізацією крипти у 2026-2027 роках очікується запровадження нових правил, зокрема:

• ліцензування крипто-послуг
• вимоги AML (боротьба з відмиванням грошей) і KYC (знай свого клієнта)
• чіткі податкові норми
• механізми захисту споживачів

Що вчити зараз? Готуйтесь до майбутніх змін. Ті, хто вже веде облік і дотримується правил, будуть у вигідній позиції після запровадження нових правил.

Підсумки: історія крипто Молдови у наступній главі

Крипто-екосистема Молдови перебуває на перехресті. Зараз — це суперечливий стан: офіційно заборонено торгівлю, але приватне володіння не заборонено; влада вимагає сплати податків, але не може відслідковувати транзакції; уряд каже “ні”, але вже готується сказати “так”.

Для інвесторів і бізнесу — це і ризики, і можливості. Ви можете легально володіти криптою, дотримуючись існуючих обмежень і податкових зобов’язань. У найближчі роки ці правила суттєво спростяться.

Дії уряду щодо інтеграції блокчейну у публічні та фінансові сервіси свідчать, що Молдова не лише приймає цифрові активи, а й активно їх впроваджує. Це позиціонує країну як прогресивну у сфері крипто.

Ключові моменти: слідкуйте за регуляторними змінами, дотримуйтесь правил вже сьогодні, щоб бути готовими до легалізації та нових можливостей. Можливо, найкращі часи для молдовського крипто-ринку ще попереду.