05 tháng 01 | Phân tích xu hướng BTC

Nhận định chính

Giá hiện tại: $93,028 (đến 11:23 ngày 05 tháng 01)

Triển vọng ngắn hạn: Các chỉ số kỹ thuật đa khung thời gian cho thấy xu hướng tăng, giá ở các khung 1 giờ, 4 giờ và hàng ngày đều trên các đường trung bình quan trọng, MACD hiển thị cột màu xanh dương tích cực. Trong ngắn hạn có động lực vượt mức, mục tiêu trong 24-48 giờ là vùng $94,000-$95,000, nhưng cần cảnh giác RSI quá mua ở 1 giờ và 4 giờ (80.37 và 77.36) có thể gây điều chỉnh ngắn hạn.

Các mức hỗ trợ chính:

• Hỗ trợ mạnh: $92,900 (đường Bollinger trên khung 1 giờ)
• Hỗ trợ phụ: $92,656-$91,186 (khu vực thanh lý dài hạn, tích lũy $4.98 tỷ-$12.6 tỷ)
• Hỗ trợ tâm lý: $90,000 (điểm đau tối đa của quyền chọn)

Các mức kháng cự chính:

• Kháng cự gần: $93,500-$94,000 (khu vực kích hoạt thanh lý short)
• Kháng cự trung hạn: $95,000 (EMA12 hàng tuần)
• Kháng cự dài hạn: $101,467 (SMA50 hàng tuần)

Động thái thị trường

Giá và khối lượng giao dịch

Bitcoin trong 24 giờ qua thể hiện mạnh mẽ, giá tăng 1.89%, từ $92,947 lên $93,028, vốn hóa ổn định ở mức 1.859 nghìn tỷ USD. Khối lượng giao dịch hàng ngày đạt $37.48 tỷ, cho thấy mức độ hoạt động của thị trường duy trì ở mức khỏe mạnh. Giá trên các sàn chính gần như đồng nhất, Binance spot $92,804, hợp đồng $91,337, Bybit spot $93,030, hợp đồng $92,762.

Thị trường phái sinh

Tổng vị thế hợp đồng tương lai đạt $60.1 tỷ, tăng 3.65% trong 24 giờ, phản ánh sự gia tăng tham gia thị trường. Phí vốn duy trì dương (Binance 0.0066%, Bybit 0.0070%, OKX 0.0088%), cho thấy các vị thế mua liên tục trả phí, tâm lý mua vào chiếm ưu thế.

Dữ liệu thanh lý trong 24 giờ cho thấy sự bất đối xứng rõ rệt: tổng thanh lý $91.6 triệu, trong đó short chiếm $86.3 triệu (94%), long chỉ $5.3 triệu (6%), chứng tỏ động lực tăng ngắn hạn mạnh mẽ. Bản đồ rủi ro thanh lý cho thấy dưới $92,656 có vùng tập trung thanh lý long (tích lũy $1.26 tỷ), trên $93,500 tập trung thanh lý short (tích lũy $685 triệu).

Tổng vị thế quyền chọn đạt $30.2 tỷ, các điểm đau lớn nhất tập trung trong vùng $90,000-$95,000, hợp đồng đáo hạn tháng 1 có điểm đau lớn nhất tại $90,000.

Thanh khoản sàn

Trong 7 ngày qua, xu hướng rút ròng liên tục, ngày 4 tháng 1 rút 157 BTC, ngày 3 rút 336 BTC, đỉnh điểm ngày 30 tháng 12 rút 5,474 BTC. Kho dự trữ trong 30 ngày giảm từ 2.763 triệu BTC xuống còn 2.751 triệu BTC (tương đương $251 tỷ), cho thấy nhà đầu tư có xu hướng rút Bitcoin khỏi sàn về ví lạnh, thường được xem là tín hiệu giữ dài hạn.

Phân tích kỹ thuật

Xu hướng đa khung thời gian

Khung 1 giờ: Giá nằm trên các đường EMA12 ($92,077), EMA26 ($91,586), SMA50 ($90,904), thử nghiệm đường trên của Bollinger tại $92,899. RSI đạt 80.37 vào vùng quá mua, MACD cột màu xanh dương +161 cho thấy động lực tăng mạnh.

Khung 4 giờ: Giá vượt qua EMA12 ($91,103), EMA26 ($90,193), SMA50 ($88,974), gần đường trên của Bollinger tại $92,484. RSI 77.36 cũng quá mua, MACD cột +185 duy trì mở rộng tích cực.

Khung hàng ngày: Giá vượt qua EMA12 ($89,731), EMA26 ($89,498), SMA50 ($89,219), nhưng vẫn dưới SMA200 ($106,629). RSI ở 63.39 trong vùng tăng trưởng lành mạnh, MACD cột +747 cho tín hiệu mua vàng.

Khung tuần: Giá dưới EMA12 ($95,099), EMA26 ($99,689), SMA50 ($101,467), cho thấy xu hướng dài hạn cần theo dõi. RSI ở 43.23 trung tính, MACD cột -1,888 duy trì tiêu cực.

Các chỉ số kỹ thuật chính

Chỉ số OBV trong 1 giờ là dương (+5,146), 4 giờ và hàng ngày chuyển sang âm (-19,330 / -63,168), tuần mạnh dương (1,07 triệu), cho thấy áp lực mua ngắn hạn và điều chỉnh trung hạn cùng tồn tại.

Tâm lý thị trường

Tâm lý cộng đồng mạng

Tâm lý cộng đồng mạng đầu năm 2026 mang nét thận trọng lạc quan. Các câu chuyện tích cực từ các tổ chức, hợp tác của các công ty khai thác Bitcoin với Google, đề xuất của Mỹ cho phép dùng Bitcoin để nộp thuế, các tuyên bố của CFTC về tài sản thế chấp tiền mã hóa trở thành chủ đề thảo luận chính. Các nhà phân tích nổi bật như PlanB nhấn mạnh tính khan hiếm của Bitcoin như một yếu tố giá trị cơ bản, dự đoán vốn hóa vượt vàng. Tom Lee dự báo tăng mạnh ngắn hạn, Jack Mallers phê phán quan điểm giảm giá trong bối cảnh mất giá fiat và các biện pháp kích thích.

Sự phân hóa tâm lý

Dù các tổ chức lạc quan, một số diễn đàn cộng đồng cho thấy nhà đầu tư bán lẻ mệt mỏi, chuyển sang vàng bạc và các tài sản truyền thống. Các nhà phân tích kỹ thuật cảnh báo tín hiệu giảm từ các chỉ số quá trội và áp lực tăng lãi suất, nhưng việc Jim Cramer chuyển sang quan điểm giảm giá được xem như tín hiệu đáy ngược chiều. Các altcoin yếu và tranh cãi về quản trị DeFi có thể gây rủi ro lan tỏa, khiến dòng vốn chọn lọc chảy vào Bitcoin.

Tổng thể, cộng đồng tập trung vào vai trò của Bitcoin trong token hóa tài sản vật lý và các sản phẩm tài chính vĩnh viễn, cho rằng năm 2026 sẽ là năm dựa trên các yếu tố cơ bản, không phải đầu cơ rộng rãi. Các câu chuyện lịch sử như giá trị của máy bán hàng Bitcoin sớm đã tăng cao hơn, củng cố luận điểm tăng giá dài hạn.

Ảnh hưởng các sự kiện lớn

Ngày 3-4 tháng 1, Mỹ thực hiện hoạt động quân sự bắt giữ Tổng thống Venezuela Maduro, Trump tuyên bố Mỹ kiểm soát dự trữ dầu mỏ của nước này. Tin đồn cho rằng Venezuela có thể nắm giữ 600,000-660,000 BTC (giá trị $56-67 tỷ), dự trữ ẩn từ vàng/dầu. Sau sự kiện, giá Bitcoin giữ vững trong vùng $90,000-$91,000, rồi tăng 1% trong môi trường thanh khoản thấp cuối tuần lên mức cao hai tuần.

Tether mua $779 triệu BTC vào ngày 31 tháng 12 năm 2025, đến năm 2026 nắm giữ hơn 96,000 BTC. Chính phủ Mỹ tính đến ngày 4 tháng 1 nắm giữ hơn $30 tỷ tài sản mã hóa, trong đó 97% là Bitcoin. BlackRock trong đợt rút vốn ETF ngày 3 tháng 1 đã chuyển $123 triệu BTC/ETH vào Coinbase Prime.

Nhận định tổng thể

Các yếu tố tăng giá:

• Các mô hình kỹ thuật ngắn trung hạn mạnh, giá duy trì trên các đường trung bình quan trọng
• MACD vàng cắt, động lực hàng ngày mở rộng tích cực
• Thanh lý short chiếm 94%, hiệu ứng short squeeze rõ rệt
• Sàn liên tục rút ròng, nguồn cung thu hẹp
• Vị thế hợp đồng tương lai và phí vốn tăng, tâm lý mua vào mạnh
• Các tổ chức tích cực tham gia (Tether tăng, lợi ích từ quy định)

Các yếu tố rủi ro:

• RSI quá mua sâu trên 1 giờ và 4 giờ, rủi ro điều chỉnh ngắn hạn tăng
• Xu hướng dài hạn vẫn dưới các đường trung bình chính, cần xác nhận thêm
• RSI quá nóng có thể dẫn đến chốt lời nếu không duy trì được
• Các sự kiện địa chính trị (Venezuela) tiềm ẩn rủi ro không chắc chắn

Khuyến nghị giao dịch: Hiện tại, lực mua và bán cân bằng nghiêng về phía mua, khả năng vượt qua $94,000-$95,000 trong ngắn hạn khá cao, nhưng cần chú ý các mức hỗ trợ $92,900 và $92,656. Nếu RSI 1 giờ giảm về dưới 60, có thể mở cơ hội mua vào an toàn hơn. Nhà đầu tư mạo hiểm có thể mua nhẹ quanh vùng $92,500-$93,000, dừng lỗ tại $91,500; nhà đầu tư thận trọng nên chờ RSI quá mua giảm bớt để vào lệnh. Mục tiêu $94,000-$95,000, vượt qua sẽ hướng tới các kháng cự EMA12 và các vùng kháng cự cao hơn.