Bạch kim lập đỉnh lịch sử, tài sản mã hóa tăng trưởng ngược dòng——Sáng ngày 10 tháng 12, sáng kiến tài chính morning

Thị trường ngày thứ Ba: Kim loại quý nổi bật, bạc tăng vọt lên 60.8 USD, lập kỷ lục lịch sử; vàng dao động quanh mức 4200 USD, báo giá 4206 USD/oz, tăng 0.39%. Thị trường chứng khoán Mỹ, ba chỉ số phân hóa rõ rệt, trong đó Dow giảm 0.38%, S&P 500 giảm 0.09%, Nasdaq tăng nhẹ 0.13%. Tâm lý thị trường chuyển sang thận trọng, lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn 10 năm liên tục tăng lên 4.19%, gây áp lực lên thị trường chứng khoán.

Trong lĩnh vực tiền điện tử, Bitcoin tăng liên tiếp trong 3 ngày, trong 24 giờ tăng 2.41%, hiện giao dịch ở mức 92830 USD. Ethereum thể hiện ấn tượng hơn, trong 24 giờ tăng 6.38%, giá 3325.7 USD, tiếp tục xu hướng mạnh mẽ. Kim loại quý và các tài sản mã hóa dẫn đầu đà tăng, bạc Mỹ Latinh tăng hơn 11%, Công ty bạc châu Mỹ tăng hơn 7%.

Thị trường biến động mạnh trước thềm chính sách của Cục Dự trữ Liên bang

Dữ liệu về số lượng vị trí tuyển dụng tháng 10 do Bộ Lao động Mỹ công bố thứ Ba cho thấy, số lượng vị trí tuyển dụng tăng từ 7.66 triệu lên 7.67 triệu, vượt dự báo của các nhà kinh tế là 7.12 triệu. Mặc dù số lượng vị trí tuyển dụng tăng, hoạt động tuyển dụng lại giảm, số lượng sa thải tăng, phản ánh dấu hiệu tiếp tục chậm lại của thị trường lao động. Trong bối cảnh quyết định lãi suất của Fed sắp diễn ra, kỳ vọng về chính sách mở rộng của thị trường ngày càng phân hóa, MOVE và VIX, chỉ số sợ hãi, tăng liên tiếp ngày thứ hai.

Chủ tịch Hội đồng Kinh tế Quốc gia Mỹ, bà Harrett, thứ Ba cho biết, khả năng cắt giảm lãi suất của Fed hiện vượt quá 25 điểm cơ bản, ám chỉ dữ liệu kinh tế hiện tại hỗ trợ chính sách nới lỏng thêm. Tuy nhiên, sự bất đồng trong nội bộ Fed là hiếm thấy, gần một nửa thành viên ủy ban giữ ý kiến thận trọng về việc cắt giảm lãi suất. Một số phân tích cho rằng, chiến lược khả thi nhất của Chủ tịch Fed Powell là thực hiện cắt giảm 25 điểm cơ bản trước, đồng thời điều chỉnh tuyên bố sau cuộc họp để nâng cao ngưỡng cho các chính sách nới lỏng tiếp theo, nhằm cân bằng các ý kiến trái chiều.

Ngành ngân hàng cảnh báo áp lực lên thị trường tiêu dùng

Giám đốc kinh doanh tiêu dùng của ngân hàng JPMorgan, thứ Ba, cảnh báo trong một sự kiện rằng, thị trường tiêu dùng đang xuất hiện dấu hiệu “mềm yếu”. JPMorgan cũng cập nhật dự báo hoạt động cả năm, ước tính tỷ lệ nợ xấu thẻ tín dụng khoảng 3.3%, và dự báo chi tiêu năm tới đạt 1050 tỷ USD, cao hơn dự kiến của thị trường. Ảnh hưởng bởi điều này, cổ phiếu JPMorgan lần đầu tiên tăng lên gần mức cao lịch sử 318.8 USD, sau đó giảm mạnh, giảm tối đa 4.8% xuống 300.02 USD, trở thành cổ phiếu giảm mạnh nhất trong thành phần của chỉ số Dow ngày đó. JPMorgan dự kiến doanh thu từ hoạt động thị trường quý IV sẽ tăng trưởng thấp trong khoảng 10%-20% so với cùng kỳ, trong khi doanh thu phí ngân hàng đầu tư dự kiến tăng trưởng trong khoảng 0%-10%.

Làn sóng IPO của các ông lớn công nghệ và cạnh tranh AI nóng lên

Theo nguồn tin, công ty khám phá không gian của tỷ phú Mỹ đang thúc đẩy kế hoạch phát hành cổ phiếu lần đầu ra công chúng (IPO), mục tiêu huy động vốn vượt quá 30 tỷ USD. Công ty này hướng tới đạt định giá toàn bộ khoảng 1.5 nghìn tỷ USD trong đợt IPO, dự kiến ra mắt sớm nhất vào giữa hoặc cuối năm 2026. Nếu thành công, sẽ trở thành thương vụ IPO lớn nhất từ trước đến nay. Công ty dự kiến sẽ dùng một phần vốn IPO để phát triển trung tâm dữ liệu không gian, tiến trình IPO chủ yếu dựa trên tiến độ của hoạt động mạng lưới vệ tinh và phát triển tên lửa mới. Trong chưa đầy sáu năm, định giá của công ty đã tăng hơn 22 lần.

Cùng lúc, các nền tảng mạng xã hội đang phát triển các mô hình ngôn ngữ lớn mới như một sự thay thế cho các mô hình hiện tại, mã số là “Avocado”. Mô hình này dự kiến ra mắt vào quý I năm sau, sau khi bị trì hoãn so với kế hoạch ban đầu vào cuối năm nay. Một số nội bộ lo ngại về việc một doanh nghiệp AI Trung Quốc sử dụng kiến trúc tương tự, và cho rằng công ty nên điều chỉnh chiến lược.

Thị trường toàn cầu và các điểm cần chú ý

Thị trường chứng khoán châu Âu đồng loạt tăng, chỉ số DAX 30 của Đức tăng 0.49%, CAC 40 của Pháp giảm 0.69%, FTSE 100 của Anh giảm 0.03%. Chỉ số USD tăng 0.15% lên 99.24, USD/JPY tăng 0.62%, EUR/USD giảm 0.09%. Về dầu thô, WTI giảm 0.78% xuống 58.39 USD/thùng. Tại Hồng Kông, hợp đồng tương lai chỉ số Hang Seng đóng cửa ở mức 25399 điểm, thấp hơn 35 điểm so với đóng cửa hôm qua.

Triển vọng thị trường và cảnh báo rủi ro

Các nhà phân tích của quỹ phòng hộ lớn cho rằng, nếu thị trường trái phiếu bắt đầu nghi ngờ tính độc lập của Chủ tịch Fed tiếp theo, ngân hàng trung ương có thể buộc phải chuyển sang mở rộng lượng để giảm chi phí vay dài hạn. Các nhà đầu tư trái phiếu ngày càng chú ý đến vấn đề bền vững tài chính và tính độc lập của ngân hàng trung ương, việc giảm lãi suất quỹ liên bang đơn thuần không thể đảm bảo giảm lãi suất dài hạn, ngược lại còn có thể gây ra tác dụng ngược.

Về các cổ phiếu hot, Google, Broadcom, Tesla tăng hơn 1%, Meta giảm hơn 1%. Các lĩnh vực công nghệ sinh học, thuốc giảm cân và ngân hàng đa dạng kém khả quan. Các sự kiện quan trọng trong thời gian tới gồm quyết định lãi suất của FOMC, số liệu CPI tháng 11 của Trung Quốc, phát biểu của Thống đốc Ngân hàng Anh.