Bạn có bao giờ gặp những nhà giao dịch như vậy không: thị trường tăng 10% thì vội vàng chạy, kết quả sau đó tăng gấp mười lần, cơ hội lỡ tay mất rồi. Ngược lại khi thị trường sụp đổ lại chịu đựng, kéo dài mãi cho đến khi một lệnh chốt lỗ trực tiếp xóa sạch. Tệ hơn nữa, hướng dự báo rõ ràng đúng, nhưng bị pull back 5% mà bị xóa sạch khỏi vị thế.

Đó chính là lý do tại sao hầu hết các nhà giao dịch hợp đồng tương lai cuối cùng trở thành công cụ phục vụ cho thị trường—họ giao dịch dựa trên cảm giác, và giao dịch dựa cảm giác còn ngẫu nhiên hơn cả mua xổ số.

Những người thực sự sinh tồn tốt trên thị trường hợp đồng, họ chơi một bộ logic "phản thường thức". Không phải kiểu "cộng vị thế khi lãi→all-in→cá độ tài chính→tự sát", mà là kỷ luật cuộn vị thế nghiêm ngặt.

Lõi của nó chỉ là ba điểm: vốn gốc không bao giờ động, chỉ dùng lợi nhuận để mạo hiểm. Cộng vị thế chỉ khi tín hiệu chính được xác nhận, tuyệt đối không dựa cảm giác. Sau khi lãi, tách dần rút tiền, không để tiền đến tay mà lại phải giao lại.

Nói cụ thể với ví dụ thực chiến. Giả sử bạn có 10.000U, đoán $CLO sẽ giảm.

Bước một: thử vị thế nhẹ. Chỉ dùng 500U (5% vốn) với đòn bẩy 100x để mở vị thế, dừng lỗ được khoá ở giá mở vị thế +2%. Không có tín hiệu xác nhận thì không động đến.

Khi lãi nổi đạt 50% vốn mở vị thế, dùng nửa lợi nhuận để cộng vị thế. Giá đột phá mức thấp trước đó, lại dùng 70% lợi nhuận còn lại để theo dõi. Đó là cuộn vị thế—dùng tiền kiếm được để mở rộng thành quả.

Khi lãi nổi vượt quá vốn gốc, ngay lập tức đối trừ để khóa lợi nhuận. Nếu thị trường tăng tốc, có thể để lại một vị thế cực nhỏ để ăn phần cuối, nhưng lợi nhuận cốt lõi đã rút tiền rồi.

Chạy hoàn chỉnh bộ kỹ thuật này, với vốn 20.000U gặp thị trường đơn phía 30%, cuối cùng có thể tính được gần 100.000U. Chìa khóa là quá trình không có thành phần cá độ, chỉ là quản lý vị thế chính xác và sức thi hành vững chắc như sắt.

Thị trường hợp đồng tương lai chuyên trị tất cả những không phục, nhưng nó cũng yêu thích những người tuân thủ quy tắc. Kiếm tiền không bao giờ là dựa cá độ, mà dựa vào việc bạn có thể tuân theo kỷ luật ra bài không.