Những suy nghĩ về thời gian trong đầu tư tiền điện tử: Thời điểm

Chúng ta tiếp tục chuỗi bài viết về thời gian đầu tư dài hạn.

Chủ đề ngày hôm nay nói về thời điểm,

tức là trong đầu tư,

cơ hội mà Thị trường mang lại cho bạn.

Trong chương trình này,

Tôi chủ yếu nói về cơ hội mua vào.

Là một nhà đầu tư,

chúng ta thường dành nhiều thời gian để nghiên cứu một ngành nghề nào đó,

và thông qua phân tích định tính và định lượng để tìm ra các doanh nghiệp chất lượng cao.

Lúc này,

giá cổ phiếu của doanh nghiệp thường khá cao,

vì cổ phiếu tốt rất khó để có giá thấp.

Do đó,

hầu hết trong các trường hợp, khi nghiên cứu gần như đã xong,

chúng ta để các công ty đã xác định vào một “bể quan sát”.

Sau đó, quan sát,

nói đơn giản là chờ đợi giá giảm.

Thường thì cổ phiếu chất lượng cao,

rất khó giảm xuống mức giá rất thấp,

vì mọi người đều tin tưởng vào nó,

nên chúng ta cần có sự kiên nhẫn lớn.

Vậy thời điểm tốt nhất là khi nào? Thời điểm tốt nhất chính là thị trường gấu,

lúc này bạn mới có thể chờ đợi cổ phiếu chất lượng cao với giá thấp,

cơ hội với tỷ lệ P/E thấp.

Vì vậy, chúng ta cần tích lũy khả năng trong vòng tròn năng lực của mình,

tìm ra những công ty như vậy rồi chờ đợi,

đồng nghĩa với việc mọi thứ đã chuẩn bị xong,

chỉ còn thiếu “gió đông”.

Gió đông chính là những đợt sụt giảm mạnh và thị trường gấu do Thị trường mang lại,

vì vậy chúng ta mới có cơ hội này,

nhưng đa số nhà đầu tư không nhận thức được tầm quan trọng của cơ hội này,

họ cho rằng thị trường tràn ngập cơ hội.

Dĩ nhiên,

thị trường có rất nhiều cơ hội,

nhưng rủi ro cũng không ít,

cơ hội vô hạn đồng nghĩa với rủi ro vô hạn.

Tài chính của mỗi người đều có hạn,

khả năng trong vòng tròn của chúng ta cũng có hạn,

chúng ta không thể nắm bắt tất cả các cơ hội.

Có thể đó là cơ hội thật sự,

nhưng vượt quá khả năng của chúng ta thì không còn là cơ hội của chúng ta nữa,

chúng ta cần biết từ bỏ.

Nếu khả năng của bạn không đủ,

nhận thức về bản thân cũng không đủ,

mà còn tự cao,

cho rằng mình biết về công ty này hoặc hiểu biết nhiều thứ,

thì sẽ dễ dàng đi vào con đường mù quáng,

dẫn đến thất bại trong đầu tư.

Thường thì người ta biết ít thứ,

lại càng dễ bị mù quáng,

đó chính là do tính tự cao của con người.

Ví dụ như mua một cổ phiếu với tỷ lệ nắm giữ lớn,

giá mua còn cao.

Vì vậy người ta nói,

ngạo mạn và vô知 là hai anh em sinh đôi phổ biến trong nhân tính,

thường là do bạn vô知,

nên bạn tự cao.

Bạn nghĩ mình hiểu tất cả,

nhưng thực tế lại rất tồi tệ,

hoặc là mua không đúng giá,

hoặc là mua cổ phiếu với giá sai.

Có thể công ty này tốt,

nhưng lại đưa ra mức giá rất cao,

rơi vào bẫy tăng trưởng,

cuối cùng không sinh lời,

hoặc thậm chí nắm giữ quá nhiều cổ phiếu của một công ty tồi tệ,

dẫn đến thất bại thảm khốc.

Nhiều nhà đầu tư non trẻ nghĩ rằng khắp nơi đều là cơ hội,

như thể mỗi một hai tuần lại có một cơ hội,

hoặc thậm chí hàng ngày đều có cơ hội.

Nhưng thực tế, thời điểm tốt là rất hiếm,

bạn cần kiềm chế lý trí và kiên nhẫn chờ đợi,

cho đến khi nó xuất hiện trong phạm vi khả năng của bạn,

giống như câu chuyện chờ đợi thời cơ.

Khi cơ hội xuất hiện,

bạn phải dứt khoát nắm bắt,

dù giá cổ phiếu có giảm thế nào đi nữa,

bạn vẫn phải giữ vững niềm tin,

bởi vì bạn đã chuẩn bị sẵn sàng rồi.

Thời điểm mua vào chủ yếu là như vậy.

Đừng nghĩ rằng cơ hội trên thị trường là vô hạn,

bởi phần lớn các cơ hội thực ra không thuộc về bạn,

nên đừng giao dịch quá nhiều.

Nhưng đa số nhà đầu tư hoặc nhà đầu cơ lại nghĩ rằng cơ hội nhiều,

nên mua bán liên tục,

đặc biệt là những người thua lỗ.

Đối với phần lớn nhà đầu tư chứng khoán,

một phương pháp cơ bản để nâng cao lợi nhuận,

hoặc giảm thiểu thua lỗ của bạn,

chính là giảm số lần giao dịch.

Khi bạn trở nên rất kén chọn về giá cổ phiếu và công ty,

bạn sẽ tự nhiên kiếm được tiền hoặc giảm thiểu thua lỗ.

Khi bạn kéo dài chu kỳ giao dịch,

và chú trọng vào việc phát triển vòng tròn năng lực,

xác suất thành công của bạn sẽ cao hơn.

Thời điểm bán ra cũng tương tự,

bạn cần kiên nhẫn.

Nếu giá không vượt quá giá trị của công ty,

đừng vội bán,

dù có chút cao cũng không nên bán vội,

bởi vì việc mua cổ phiếu này của bạn không dễ dàng.

Vì vậy, đừng vì hoảng loạn trên thị trường,

giảm giá cổ phiếu đột ngột,

hoặc vì các tin tức khác mà bán tháo dễ dàng.

Thời điểm bán ra là thời điểm bị động,

chỉ khi công ty thực sự có sự thay đổi căn bản,

ví dụ như nhu cầu ngành thay đổi căn bản,

hoặc lợi thế cạnh tranh của công ty thay đổi căn bản,

bạn mới có thể từ bỏ nó.