Gate na cadeia observação ( 4 de setembro de ): BTC antigos chips novamente em movimento; ETH compra institucional forte acumulada; AAVE baleia continua a aumentar a posição.
Nas últimas 24 horas, o mercado de criptomoedas na cadeia apresentou um grande fluxo de liquidez, com o ETH tornando-se o foco de atenção dos fundos, enquanto os influxos de Bitmine, ETF e a retirada de fundos por instituições atingiram um novo máximo recente; grandes compras de AAVE continuam a aparecer, com sinais claros de baleias acumulando moedas; a atividade de endereços de alta renda de BTC aumentou, com movimentos anômalos de moedas antigas; a pressão de venda de tokens como SOL e WLFI aumentou, e o evento de congelamento de USDT levantou preocupações sobre conformidade. De uma forma geral, a concentração de liquidez dos ativos principais aumentou, com riscos de flutuação de curto prazo coexistindo com a tendência de alocação das instituições.
A seguir, as principais dinâmicas na cadeia de 3 de setembro a 4 de setembro:
Dinâmica do mercado ETH
1、Concentração de compra de fundos institucionais
Bitmine recebeu 80.325 ETH (cerca de 358 milhões de dólares) da Galaxy Digital e da FalconX nas últimas 24 horas, aumentando sua posição para 1.947.299 ETH (cerca de 8,69 bilhões de dólares), um aumento de mais de 4% em relação a 31 de agosto.
Nos últimos 45 minutos, a Bitmine recebeu novamente 14.665,5 ETH (65,32 milhões de dólares) da Galaxy Digital, e o valor atual da posição já atinge 8,32 bilhões de dólares, que é 2,23 vezes o da segunda maior entidade de posições, a SharpLink.
3 novos endereços retiraram 65.662 ETH (2,93 milhões de USD) da FalconX, além de um único endereço que retirou 15.000 ETH (6,611 milhões de USD), mostrando que as instituições continuam a acumular grandes quantidades.
2、As reservas da bolsa continuam a diminuir
Desde setembro de 2022, as reservas de troca de ETH diminuíram em mais de 10,7 milhões de moedas, atualmente somando apenas cerca de 17,4 milhões, com uma saída líquida de mais de 2,5 milhões em três meses.
Desde o lançamento do ETF de ETH à vista em julho de 2024, o fluxo líquido de fundos ultrapassou 13 mil milhões de dólares, com um pico mensal de 5,4 mil milhões de dólares em julho.
3、Aumento da demanda por empresas e obrigações
Pelo menos 17 empresas listadas incorporaram ETH ao balanço patrimonial, com uma posse total superior a 3,6 milhões de moedas.
Analistas afirmam que ETH é tanto um ativo macroeconômico quanto um ativo produtivo que gera rendimento, consolidando sua posição de reserva através de staking e aplicações L2.
Análise: ETH tornou-se o principal alvo para capital na cadeia e posicionamento institucional, a rápida acumulação de instituições de destaque como a Bitmine e o grande fluxo de ETFs mostram que a demanda de longo prazo está sólida; a tendência de queda nos estoques das exchanges reforça a expectativa de escassez no mercado à vista, a flutuação do ETH pode se intensificar, mas a estrutura de oferta e demanda a longo prazo é otimista.
Dinâmica do mercado BTC
1、Movimento de fichas antigas
Uma carteira silenciosa por 12,8 anos transferiu 0,25 BTC (cerca de 28 mil dólares), ainda mantendo 479,44 BTC (cerca de 53,56 milhões de dólares), o histórico de chips na cadeia foi ativado novamente.
2、Retirada de instituições e concentração de liquidez
Um único novo endereço retirou 692 BTC da Galaxy Digital, totalizando um valor de 7,732 milhões de dólares.
Retiradas de BTC em grande quantidade combinadas com a tendência de aumento de ETH, mostram que as instituições estão adotando uma estratégia de alocação combinada entre BTC e ETH.
Análise: O mercado de BTC carece de novas grandes compras, mas a ativação histórica de chips e o comportamento de retirada de instituições mostram que o mercado ainda tem confiança a longo prazo em BTC, enquanto a flutuação a curto prazo é principalmente influenciada pelo ajuste das posições de derivativos.
Dinâmica do mercado SOL
O endereço associado ao Rollbit Treasury vendeu 50.000 SOL (cerca de 1,017 milhões de USD) após 2 anos de silêncio, com um preço médio de compra de apenas 24,6 USD, obtendo um lucro superior a 8 vezes.
A ação de liquidação a longo prazo destaca a intenção de realização de lucro em fases de capital, SOL pode enfrentar pressão de alta a curto prazo.
Análise: A vantagem de custo do SOL foi realizada em grandes quantidades, aumentando a pressão de venda em níveis elevados, mas o capital ativo do ecossistema ainda oferece suporte, e a flutuação a curto prazo pode se ampliar.
Outras dinâmicas de Token
1、AAVE Baleia continua acumulando
As instituições acumularam 191 mil moedas AAVE em três semanas, com um valor total de 61,03 milhões de USD, retirando apenas 128.905 moedas (4,083 milhões de USD) das exchanges em quatro dias.
Endereço da baleia 0xF436 acumulou 167.451 moedas AAVE (53,65 milhões de dólares) na última semana, com a posição continuando a se expandir.
2、Expansão da equipe de market makers WLFI
Cumberland recebeu 10 milhões de WLFI (2,05 milhões de dólares) da BitGo, com interações frequentes na cadeia, ou juntou-se ao mercado de WLFI. Se a informação for verdadeira, WLFI já reuniu os três principais formadores de mercado: DWF, Jump e Cumberland.
Uma baleia comprou 7,4 milhões de WLFI (2 milhões de USD) há 3 dias e atualmente tem uma perda flutuante de 650 mil USD.
3、PUMP、UNI、MKR、SPK fluxo de fundos
A baleia fez uma posição comprada PUMP com 3 vezes de alavancagem e comprou 153.975 UNI, 276,78 MKR, 4.850.000 SPK para a liquidez na cadeia.
Outra baleia acumulou 8.753 MKR (preço médio de 1.948 USD) nos últimos dois meses, apresentando uma perda flutuante de 1,42 milhões de dólares.
4、Concentração de fundos na cadeia NEIRO
O endereço da Trend Research, sob a LD Capital, depositou 77,9 milhões de NEIRO (6,04 milhões de USD) em CEX, sendo a maior entidade de posse.
5、USDT Conformidade
A Tether congelou 11 Endereços totalizando 6,45 milhões de USDT, possivelmente devido à conformidade com a aplicação da lei e prevenção de roubo de moedas.
Análise: AAVE concentração de fundos em acumulação de moedas, mostrando que as blue chips DeFi têm atraído o interesse de instituições a longo prazo; a capacidade de market making do WLFI aumentou, podendo haver uma flutuação acentuada a curto prazo; o congelamento de conformidade do USDT reflete o aperto contínuo da regulamentação sobre a cadeia de fundos dos stablecoins.
Visão geral do mercado e análise de tendências
Tendência de Acumulação por Instituições Fortalecida: Bitmine, ETF e a alocação de empresas listadas indicam que a lógica de longo prazo do ETH é sólida, e os fundos do BTC também mantêm alta concentração de alto valor.
Liquidez concentrada na cadeia: AAVE e WLFI tornaram-se os principais alvos de acumulação de fundos, enquanto a flutuação de outras moedas é mais influenciada por grandes quantias de fundos em um único ponto;
Risco de regulação e conformidade: O evento de congelamento da Tether destaca a tendência de transparência dos fundos, tendo um efeito de contenção sobre as cadeias de fundos cruzadas e de origem ilícita;
Flutuação do mercado a curto prazo pode se ampliar: grandes retiradas e posições de alta alavancagem se sobrepondo, o mercado a curto prazo pode estar em uma faixa de alta flutuação, enquanto a lógica a médio prazo ainda é de alta.
Esta página pode conter conteúdo de terceiros, que é fornecido apenas para fins informativos (não para representações/garantias) e não deve ser considerada como um endosso de suas opiniões pela Gate nem como aconselhamento financeiro ou profissional. Consulte a Isenção de responsabilidade para obter detalhes.
Gate na cadeia observação ( 4 de setembro de ): BTC antigos chips novamente em movimento; ETH compra institucional forte acumulada; AAVE baleia continua a aumentar a posição.
Nas últimas 24 horas, o mercado de criptomoedas na cadeia apresentou um grande fluxo de liquidez, com o ETH tornando-se o foco de atenção dos fundos, enquanto os influxos de Bitmine, ETF e a retirada de fundos por instituições atingiram um novo máximo recente; grandes compras de AAVE continuam a aparecer, com sinais claros de baleias acumulando moedas; a atividade de endereços de alta renda de BTC aumentou, com movimentos anômalos de moedas antigas; a pressão de venda de tokens como SOL e WLFI aumentou, e o evento de congelamento de USDT levantou preocupações sobre conformidade. De uma forma geral, a concentração de liquidez dos ativos principais aumentou, com riscos de flutuação de curto prazo coexistindo com a tendência de alocação das instituições.
A seguir, as principais dinâmicas na cadeia de 3 de setembro a 4 de setembro:
Dinâmica do mercado ETH
1、Concentração de compra de fundos institucionais
2、As reservas da bolsa continuam a diminuir
3、Aumento da demanda por empresas e obrigações
Análise: ETH tornou-se o principal alvo para capital na cadeia e posicionamento institucional, a rápida acumulação de instituições de destaque como a Bitmine e o grande fluxo de ETFs mostram que a demanda de longo prazo está sólida; a tendência de queda nos estoques das exchanges reforça a expectativa de escassez no mercado à vista, a flutuação do ETH pode se intensificar, mas a estrutura de oferta e demanda a longo prazo é otimista.
Dinâmica do mercado BTC
1、Movimento de fichas antigas
2、Retirada de instituições e concentração de liquidez
Análise: O mercado de BTC carece de novas grandes compras, mas a ativação histórica de chips e o comportamento de retirada de instituições mostram que o mercado ainda tem confiança a longo prazo em BTC, enquanto a flutuação a curto prazo é principalmente influenciada pelo ajuste das posições de derivativos.
Dinâmica do mercado SOL
Análise: A vantagem de custo do SOL foi realizada em grandes quantidades, aumentando a pressão de venda em níveis elevados, mas o capital ativo do ecossistema ainda oferece suporte, e a flutuação a curto prazo pode se ampliar.
Outras dinâmicas de Token
1、AAVE Baleia continua acumulando
2、Expansão da equipe de market makers WLFI
3、PUMP、UNI、MKR、SPK fluxo de fundos
4、Concentração de fundos na cadeia NEIRO
5、USDT Conformidade
Análise: AAVE concentração de fundos em acumulação de moedas, mostrando que as blue chips DeFi têm atraído o interesse de instituições a longo prazo; a capacidade de market making do WLFI aumentou, podendo haver uma flutuação acentuada a curto prazo; o congelamento de conformidade do USDT reflete o aperto contínuo da regulamentação sobre a cadeia de fundos dos stablecoins.
Visão geral do mercado e análise de tendências
Tendência de Acumulação por Instituições Fortalecida: Bitmine, ETF e a alocação de empresas listadas indicam que a lógica de longo prazo do ETH é sólida, e os fundos do BTC também mantêm alta concentração de alto valor.
Liquidez concentrada na cadeia: AAVE e WLFI tornaram-se os principais alvos de acumulação de fundos, enquanto a flutuação de outras moedas é mais influenciada por grandes quantias de fundos em um único ponto;
Risco de regulação e conformidade: O evento de congelamento da Tether destaca a tendência de transparência dos fundos, tendo um efeito de contenção sobre as cadeias de fundos cruzadas e de origem ilícita;
Flutuação do mercado a curto prazo pode se ampliar: grandes retiradas e posições de alta alavancagem se sobrepondo, o mercado a curto prazo pode estar em uma faixa de alta flutuação, enquanto a lógica a médio prazo ainda é de alta.