Compreendendo o LayerFi (Finanças em Camadas): a lógica inevitável da evolução financeira na cadeia (2025-2030)

Sheldon Xia, fundador da BitMart, propôs o conceito de LayerFi (finanças hierárquicas), acreditando que esta é uma evolução inevitável para resolver o dilema financeiro on-chain atual e desenhar um plano para a infraestrutura financeira futura com confiança descentralizada e eficiência em larga escala. (Sinopse: BitMart DEX estreia: abrindo uma nova experiência de negociação on-chain) (Suplemento de antecedentes: BitMart Card lançado oficialmente: aproveite a liberdade de pagamento cripto) *Este artigo é amplamente compilado, escrito e fornecido pela BitMart, e não representa a posição da área de mudança, nem é conselho de investimento, compra ou venda. Para mais detalhes, consulte o aviso de responsabilidade no final do artigo. Algumas reflexões sobre o futuro do financiamento on-chain. Escrito após a alta volatilidade do mercado em 11 de outubro de 2025. —Sheldon Xia, fundador da BitMart Vamos começar com uma pergunta simples Em 11 de outubro de 2025, o mercado cripto experimentou o maior evento de explosão da história. Neste teste de stress extremo, alguns sistemas falham, outros sobrevivem e, como resultado, outros tornar-se-ão mais fortes. Desde que entramos na indústria de blockchain em 2013, atendemos mais de 12 milhões de usuários e processamos trilhões de dólares em transações nos últimos treze anos. Testemunhei a evolução da indústria, da especulação às infraestruturas. O que quero dizer hoje é: LayerFi não é uma medida conveniente, mas uma escolha inevitável para a maturidade financeira on-chain. Permitam-me que comece pelo meu historial. Eu sou o fundador da BitMart e estou na indústria de blockchain desde 2013. Nos últimos quase 13 anos, nossa plataforma processou trilhões de dólares em transações e atendeu mais de 12 milhões de usuários. Testemunhei também uma transformação completa da indústria da mania especulativa para a construção de infraestruturas. Hoje, quero compartilhar com vocês um ponto central: o LayerFi não é uma medida paliativa, mas uma escolha inevitável para o financiamento on-chain amadurecer. A essência das finanças é um jogo de equilíbrio entre eficiência e confiança O núcleo do sistema financeiro reside em duas propostas: como construir confiança e como melhorar a eficiência. Historicamente, a partir do padrão-ouro em 1717, o valor do dinheiro garantido por ativos físicos escassos passou gradualmente para compromissos institucionais e mecanismos de mercado. Na década de 60 do século 20, a compensação informatizada melhorou a eficiência, e as transações se tornaram a norma de manual para eletrônico. Cada reforma está a remodelar a relação entre eficiência e confiança. As finanças tradicionais dependem de intermediários como bancos, bolsas e câmaras de compensação como "nós de confiança" para garantir as transações. No entanto, na era da globalização e da digitalização, as transferências transfronteiriças podem exigir várias camadas de instituições, vários dias de processamento, taxas caras e os utilizadores não conseguem compreender o estado dos fundos em tempo real. O custo da conformidade é elevado e o custo da confiança corrói a eficiência. Através do livro-razão distribuído e mecanismo de consenso, o blockchain substitui intermediários por algoritmos e estabelece diretamente um modelo sem confiança. O surgimento do Bitcoin e do Ethereum permitiu que os contratos inteligentes executassem automaticamente regras financeiras e concluíssem transações de forma rápida e barata. Com US$ 160 bilhões em bloqueios de DeFi e US$ 80 bilhões em negociações diárias de pico em exchanges descentralizadas até outubro de 2025, a falta de confiança é uma realidade. No entanto, o alto limiar técnico de DeFi puro e o risco de autocustódia de ativos limitam a popularidade; Pure CeFi é fácil de usar, mas requer confiança total na plataforma, com um único ponto de risco. Entendendo a arquitetura inovadora do LayerFi O LayerFi não é apenas uma mistura de CeFi e DeFi, mas uma inovação de sistema com uma arquitetura em camadas. Como o design de arranha-céus, a fundação é espessa e estável, a função de suporte estrutural, e o piso superior persegue experiência, e os materiais e soluções de cada camada variam de acordo com o objetivo. A primeira camada: camada de liquidação (Settlement Layer) - a pedra angular da segurança de ativos, com a Camada 1 madura, como o Ethereum, para realizar a liquidação final e custódia de ativos, garantindo transparência, verificabilidade e imutabilidade, e a plataforma não tem direito de usar ativos. Lento e dispendioso a este nível é aceitável porque a segurança é uma prioridade. A segunda camada: camada de execução (Execution Layer) - motor de eficiência, usando a tecnologia de camada 2, como Optimistic Rollups ou ZK-Rollup, processamento eficiente off-chain de um grande número de transações e, em seguida, enviar os resultados para a camada de liquidação, com desempenho e segurança final. A terceira camada: camada de aplicação (Application Layer) - interface de usuário e serviço, o front-end centralizado fornece a melhor experiência sem tocar no controle de ativos, suporta telefone celular, registro de e-mail, suporte ao cliente, processamento automático de taxas de gás, etc., reduzindo o limite de uso. Este projeto rompe o dilema da descentralização, segurança e desempenho, permitindo que diferentes níveis alcancem seu próprio equilíbrio ideal. Os benefícios do LayerFi e dos próximos cinco anos O LayerFi reduz as barreiras técnicas do usuário, preserva a autonomia dos ativos e introduz uma clara responsabilidade e gerenciamento de conformidade para as organizações. Para os reguladores, KYC e AML podem ser aplicados no front-end, e os registros da cadeia de back-end são transparentes, prevenindo a lavagem de dinheiro e rastreando o fluxo de fundos, levando em conta a inovação e a segurança. Em 2025-26, o LayerFi abrirá a interoperabilidade da Camada 1 e da Camada 2, promoverá a abstração de contas e reduzirá ainda mais os custos e a latência. Em 2027-28, a RWA ( ativos do mundo real ) escala de tokenização se expande, a IA está profundamente integrada e a linha entre finanças on-chain e tradicionais é ainda mais tênue. Em 2029-30, as normas regulatórias e técnicas globais serão unificadas, os produtos financeiros complexos estarão totalmente on-chain e a LayerFi se tornará uma infraestrutura global de fluxo de capitais. O futuro do blockchain e das finanças é simbiótico, não interrompendo o LayerFi para alcançar um equilíbrio ideal em diferentes níveis, preservando a confiança descentralizada enquanto fornece eficiência que pode ser dimensionada. É como uma ponte simbiótica entre finanças e tecnologia, não subvertendo a tradição, mas integrando a inovação nos sistemas existentes. Até 2030, quando os bloqueios DeFi ultrapassarem US$ 2 trilhões e a RWA atingir US$ 5 trilhões, a LayerFi se solidificará como uma base financeira confiável e eficiente em todo o mundo. A computação on-chain PS tem sido relativamente madura, e o armazenamento descentralizado on-chain pode ser um novo componente-chave nos próximos 5 anos. Além dos ativos RWA, a maior classe de ativos são os dados de produção social gerados pelo futuro comportamento social humano on-chain. Eu acho que Defi é o futuro, e LayerFi é uma etapa necessária nesta evolução. Também estamos trabalhando em cadeias públicas de alto desempenho L1, então fique atento. Nosso cartão BitMart é fácil de usar, e todos são bem-vindos para se candidatar. Nosso site nos EUA estará no ar em outubro. No dia do lançamento, os serviços de negociação de ativos digitais estarão legalmente disponíveis para usuários em 49 estados dos Estados Unidos. Todos são bem-vindos para ficar atentos. Disclaimer: O conteúdo deste artigo é um manuscrito publicitário fornecido pelo colaborador, e o colaborador não tem nenhuma relação com a área em movimento, e este artigo não representa a posição da área em movimento. Este artigo não se destina a fornecer qualquer investimento, aconselhamento de ativos ou aconselhamento jurídico e não deve ser interpretado como uma oferta de compra, venda ou detenção de ativos. Quaisquer serviços, programas ou ferramentas, etc. mencionados no conteúdo do manuscrito publicitário são apenas para referência, e o conteúdo ou regras reais finais estão sujeitos ao anúncio ou explicação do colaborador, e a área de mudança não é responsável por quaisquer possíveis riscos ou perdas, e os leitores são lembrados de verificar cuidadosamente antes de tomar quaisquer decisões ou comportamentos. Relatórios relacionados BitMart lança relatório do primeiro semestre de 2025: Inovação tecnológica impulsiona crescimento sólido Fed Philadelphia Chairman Guarantee...