Vây bắt Polymarket Bots

null

Tác giả: Liu Kaiwen, EeeVee, BlockBeats

Vào ngày 22 tháng 11 năm 2025, một cuộc đối đầu không lời đang diễn ra trên một thị trường dự đoán của Polymarket.

Đối thủ trong cuộc đối đầu này là một trader bí ẩn có tên @totofdn. Bên kia là một robot arbitrage tự động có tên sunshines.

Mọi thứ bắt đầu từ một lệnh treo nhỏ bé. @totofdn đã treo một lệnh bán cực nhỏ: 5 phần No @ 0,34 USD. Hành động này ngay lập tức đã thu hẹp chênh lệch giá mua và bán của thị trường xuống dưới 0,04 USD—đây chính là con số ma thuật kích hoạt “thưởng lệnh treo” của nền tảng.

Gần như ngay lập tức, sunshines đã phản ứng. Một đơn bán khổng lồ đã được đổ vào sổ lệnh: 100 phần No @ 0.34. Robot đã đến, nó tuân theo các chỉ dẫn của mã một cách nghiêm ngặt, đến để kiếm phần thưởng thanh khoản của nền tảng.

Nhưng nó không biết rằng đây chính là tín hiệu mà @totofdn đang chờ đợi.

@totofdn đã không do dự ăn sạch tất cả các lệnh bán của robot, thu vào 100 phần với giá trung bình 0.34. Trong khi đó, robot buộc phải tiếp nhận 100 phần với giá trung bình 0.66, hoàn toàn không hay biết rằng mình đã rơi vào cạm bẫy.

Đây chỉ là một khởi đầu. Trong bốn giờ tiếp theo, bộ “giả treo thật ăn” này đã được diễn đi diễn lại nhiều lần. sunshines thì như một chiếc ATM mất kiểm soát, liên tục nhả tiền ra. 4 giờ, hàng chục lần thao tác lặp lại, hơn 1500 đô la. Tài khoản của robot đã bị rút sạch một cách chính xác, trong khi @totofdn không bị tổn thương, lặng lẽ rời đi.

Đây là một “cuộc vây bắt nhận thức” được lên kế hoạch tỉ mỉ, nhằm vào các kịch bản tự động hóa. Nó tiết lộ một sự thật về việc chênh lệch giá trên chuỗi: Ở đây, tự động hóa không đồng nghĩa với thông minh, AI có thể nâng cao hiệu suất, nhưng cũng có thể khiến bạn thua lỗ nhiều hơn.

“Giải pháp tối ưu” và “điểm yếu chí mạng” của sự khuyến khích trên nền tảng

Để hiểu được sự tinh tế của trận đấu này, trước tiên cần quay lại với quy tắc của Polymarket. Như một thị trường dự đoán phi tập trung, tính thanh khoản là sinh mệnh của nó. Để khuyến khích người dùng cung cấp độ sâu cho thị trường, Polymarket đã thiết kế một cơ chế được gọi là “Phần thưởng Đặt lệnh” (Order Book Rewards Program).

Ý tưởng cốt lõi của cơ chế này rất đơn giản: ai cung cấp tính thanh khoản cho thị trường thì người đó sẽ nhận được phần thưởng. Cụ thể, chỉ cần người dùng đặt lệnh giới hạn của mình ở trong khoảng cách giá tối đa màu xanh (được gọi là “chênh lệch giá”) trong một thị trường nhất định và đáp ứng một số yêu cầu về khối lượng, họ sẽ có thể chia sẻ tỷ lệ phần thưởng từ quỹ thưởng do nền tảng cung cấp. Phần thưởng sẽ được phát tự động vào giữa đêm mỗi ngày, rất đơn giản và trực tiếp. Chênh lệch giá này thường là giá trung điểm hiện tại ±3ct～4ct, độ rộng cụ thể được Polymarket thiết lập theo thời gian thực.

Bất kỳ quy tắc nào một khi được định lượng, chắc chắn sẽ phát sinh ra các chiến lược “cày điểm” đặc biệt nhằm vào quy tắc đó. Phần thưởng cho đơn hàng của Polymarket rất nhanh đã thu hút một nhóm “thợ mỏ” đặc biệt. Họ không quan tâm đến kết quả của các sự kiện dự đoán, chỉ quan tâm đến cách hiệu quả nhất để nhận được phần thưởng. Do đó, những robot chênh lệch tự động như sunshines đã ra đời.

Mã logic của những con robot này như sau:

Quét thị trường: Liên tục theo dõi tất cả các thị trường đủ điều kiện nhận thưởng.

Đánh giá chênh lệch giá: Kiểm tra xem chênh lệch giá mua và bán hiện tại trên thị trường có nhỏ hơn một ngưỡng nhất định (ví dụ 0,04 đô la) hay không.

Kích hoạt lệnh chờ: Ngay khi phát hiện chênh lệch giá của một thị trường phù hợp với yêu cầu thưởng thanh khoản, ngay lập tức đặt một lệnh chờ trong phạm vi chênh lệch giá đó phù hợp với quy tắc thưởng.

Nhận thưởng: Chờ đợi phát thưởng vào nửa đêm.

Xét từ góc độ mã, logic này không có vấn đề gì, nó tận dụng hoàn hảo các quy tắc. Robot không ngừng “lấp đầy chênh lệch giá” trên các thị trường khác nhau, đóng góp dữ liệu thanh khoản cho nền tảng và đổi lại nhận phần thưởng từ nền tảng. Chúng là “giải pháp tối ưu” của các quy tắc, là “công dân mẫu mực” trong mắt Polymarket.

Nhưng vấn đề là, những con robot này chỉ có thể phân tích chênh lệch giá, tỷ lệ và phần thưởng, chúng không hiểu được tâm lý thị trường, phân tích đối thủ, và càng không có kiểm soát rủi ro. Chúng không thể phân biệt được, đơn hàng nhỏ đột nhiên xuất hiện, làm chênh lệch giá bị nén đến điều kiện kích hoạt, thực sự là một nhu cầu giao dịch có thật, hay chỉ là một cái bẫy được sắp đặt tinh vi.

Khi @totofdn đặt ra 5 đơn bán No @ 0.34, mã của sunshines đã nói với nó: “Cơ hội đã đến! Chênh lệch giá đã được thu hẹp xuống còn 1¢, nhanh chóng đặt đơn để nhận thưởng!” Nó hoàn toàn không nhận ra rằng, chênh lệch giá 0.01¢ này là giả tạo, được tạo ra bởi con người. Nó chỉ thấy “giải pháp tối ưu” của quy tắc mà không nhận ra “điểm yếu chí mạng” ở phía sau giải pháp này.

Cuối cùng, con robot được sinh ra để nhận thưởng này, cũng vì sự theo đuổi phần thưởng một cách mù quáng, mà trở thành món ăn của những thợ săn cao cấp hơn.

Từ chiến tranh vật lý đến chiến tranh nhận thức

Từ MEV đến Jito, rồi đến “săn robot” của Polymarket hiện nay, cuộc chiến không khói thuốc này về chênh lệch trên chuỗi đang trải qua một sự tiến hóa sâu sắc.

Nếu nói rằng cuộc chiến MEV (Giá trị có thể khai thác tối đa) thời kỳ đầu là một “cuộc chiến vật lý” xoay quanh phí Gas và không gian khối, thì ngày nay, trò chơi trên chuỗi ngày càng giống như một “cuộc chiến nhận thức” kiểm tra chiến lược và tâm lý.

Trong thời kỳ hoang dã của MEV, chiến thắng thuộc về những “nhà khoa học” sở hữu mạng lưới nhanh nhất, phần cứng mạnh mẽ nhất và quyền ưu tiên đóng gói tốt nhất. Họ giống như một nhóm xe tải đâm xuyên qua đường cao tốc, sử dụng sức mạnh và tốc độ tuyệt đối để chạy trước, chèn đơn, thanh lý, thu lợi từ giao dịch của người dùng thông thường. Đó là một thời kỳ đơn giản và thô bạo, nơi mà ai có “bắp tay” phát triển hơn sẽ là người chiến thắng.

Sau đó, giải pháp MEV đại diện bởi Jito xuất hiện, cố gắng thiết lập một trật tự mới cho cuộc chiến vật lý hỗn loạn này. Bằng cách đấu giá không gian khối, Jito phân phối lại lợi ích từ MEV, cho phép các người xác thực và người đặt cọc cũng có thể hưởng lợi. Điều này phần nào giảm bớt tình trạng tắc nghẽn mạng, nhưng cũng khiến việc thu hồi MEV trở nên “hợp pháp hóa” và “công nghiệp hóa” hơn. Cuộc chiến từ chỗ tối tăm chuyển sang công khai, từ chủ nghĩa anh hùng cá nhân chuyển sang cuộc đua vũ trang giữa các tổ chức chuyên nghiệp.

Sự kiện xảy ra tại Polymarket phản ánh rằng trò chơi trên chuỗi đã bước vào một giai đoạn mới. Điều quyết định thắng thua không còn là độ trễ tính bằng mili giây hay phí Gas cao ngất ngưởng, mà là sự hiểu biết về quy tắc, khả năng nhìn thấu người chơi trên thị trường và việc áp dụng chiến lược.

@totofdn không hề sử dụng bất kỳ công nghệ hacker tinh vi nào, cũng không huy động nguồn lực tính toán khổng lồ. Vũ khí duy nhất của anh ấy chính là sự hiểu biết sâu sắc về cơ chế thưởng của Polymarket, cũng như khả năng dự đoán chính xác các mô hình hành vi của các script tự động như sunshines. Anh ấy đã giành chiến thắng trong một cuộc chiến thông tin không đối xứng, và còn giành chiến thắng trong một cuộc chiến về chiều kích nhận thức.

Các quy tắc của rừng tối trên chuỗi đang thay đổi. Những kịch bản tự động đơn thuần, nếu thiếu khả năng thích ứng động với môi trường và ý thức chơi cờ với đối thủ, sẽ ngày càng khó tồn tại. Chúng giống như những loài sinh vật tiến hóa chưa hoàn chỉnh, mặc dù có hiệu suất rất cao trong những vị trí sinh thái cụ thể (như kiếm phần thưởng), nhưng một khi môi trường thay đổi, hoặc gặp phải những kẻ săn mồi cao cấp hơn, chúng sẽ không có khả năng chống trả.

Từ cuộc chiến vật lý của MEV, đến cuộc chiến trật tự của Jito, rồi đến cuộc chiến nhận thức của Polymarket, việc arbitrage trên chuỗi đang từ một trò chơi của “kỹ sư” biến thành một trò chơi của “chiến lược gia” và “nhà tâm lý học”. Trong khu rừng đen tối ngày càng phức tạp này, chỉ những người tham gia có thể liên tục tiến hóa và nâng cao chiều kích nhận thức mới có thể sống sót cuối cùng.

Đề xuất đọc:

Viết lại kịch bản năm 18, chính phủ Mỹ kết thúc tạm ngừng = Giá Bitcoin sẽ tăng vọt?

10 tỷ đô la Mỹ stablecoin bốc hơi, sự thật đằng sau vụ nổ liên hoàn DeFi?

MMT đột phá sự kiện: Một trò chơi thiết kế tinh vi để kiếm tiền

Nhấp vào để tìm hiểu về các vị trí tuyển dụng của ChainCatcher