贝莱德COO談AI交易的"創造力"：說得好聽，關鍵看怎麼做

贝莱德首席运营官最近强调人工智能交易彰顯金融工程的"創造力"。這個觀點聽起來不錯，但真正有意思的是——貝萊德不僅在說，更在用實際行動詮釋這種"創造力"到底是什麼。從比特幣ETF到加密資產配置，從傳統金融到新興資產，貝萊德正在用AI重塑資產管理的邏輯。

觀點背後的真實行動

貝萊德說AI彰顯了金融工程的創造力，這不是空話。看看最近一周貝萊德的動作就能明白：

• 向Coinbase存入317.594枚BTC（1月20日），繼續加強在加密資產的配置
• iShares優先股與收益證券ETF持有比特幣財庫公司Strategy的股票，總價值4.71億美元
• iShares Preferred and Income Securities ETF(PFF)持有價值3.8億美元的MSTR優先股，成為其第四大持倉

這些動作背後的邏輯很清晰：貝萊德在用AI驅動的資產配置算法，把傳統金融和新興資產（包括加密貨幣）整合到一個統一的框架裡。這正是"金融工程創造力"的體現——不是簡單的資產堆砌，而是基於AI分析的智能配置。

AI金融工程的三個維度

從單一資產到多元組合

貝萊德旗下的產品設計已經體現了這種創造力。特拉華州人壽保險公司推出的固定指數年金產品就是典型案例——將美國股票與比特幣敞口結合，通過算法管理目標波動率為12%。這種設計背後，AI在做什麼？實時調整資產權重，在風險和收益間找到最優平衡點。

從被動配置到主動管理

貝萊德在加密資產上的持續增持，反映了一個轉變：從被動跟蹤指數到主動識別機會。AI在這裡的作用是——通過大規模數據分析，識別不同資產類別間的相關性變化，提前調整配置。

從傳統邏輯到新敘事

更深層的創造力在於，貝萊德正在用AI幫助投資者理解一個新的資產配置世界。當美聯儲降息預期升溫（根據最新消息，降息25個基點的概率已達97.8%），流動性環境改善時，AI可以更精準地預測哪些資產會受益。比特幣站上12萬美元關口，現貨ETF資金流入屢創新高，這背後都有AI驅動的機構配置在起作用。

宏觀背景下的戰略意圖

貝萊德強調AI金融工程的創造力，時機很有意思。當前全球面臨一個關鍵時刻：美聯儲主席人選待定，新任主席的政策傾向可能影響全球流動性方向。在這種不確定性下，AI的價值凸顯了——它可以快速適應政策變化，動態調整資產配置。

根據相關資訊，美聯儲降息預期強烈，這意味著流動性環境可能從緊縮轉向寬鬆。在這種背景下，傳統的資產配置邏輯可能失效，需要AI這樣的工具來重新計算。而貝萊德在加密資產上的持續增持，正是這種AI驅動重新配置的結果。

未來會怎麼走

如果說AI金融工程的創造力是貝萊德的觀點，那麼未來的方向可能是：

• AI不再只是優化工具，而是成為資產配置決策的核心引擎
• 傳統資產和新興資產（特別是加密貨幣）的融合會加速，而不是繼續割裂
• 機構投資者會越來越依賴AI來應對流動性環境的快速變化

對加密市場來說，這意味著什麼？機構配置不再是"要不要進"的選擇題，而是"怎麼配"的優化題。AI驅動的資產配置會讓加密資產成為更多機構投資組合的標準配置，而不是邊緣選項。

總結

貝萊德COO說AI交易彰顯金融工程的創造力，這不僅是一個觀點表態，更是對自身戰略的詮釋。从比特幣ETF到加密資產持倉，从傳統金融到新興資產配置，貝萊德正在用AI重新定義"創造力"的含義——不是花樣翻新，而是在複雜的市場環境中，用算法和數據驅動更精準的決策。

在流動性環境可能轉向寬鬆的背景下，這種AI驅動的資產配置創新，或將成為推動加密資產進入主流投資組合的重要力量。關鍵是，這不再是一家機構的嘗試，而是整個行業的大勢所趨。