2026年投資的兩大最佳股票：乘著人工智能與半導體浪潮

2026年的投資格局正由兩個主導的長期趨勢塑造：人工智慧（AI）與半導體製造。對於尋找當前最佳投資股票的投資者來說，了解公司在這些領域中的定位至關重要。根據Gartner的研究，全球AI支出預計在2026年將達到2.5兆美元，比2025年成長44%，而2027年預計將再增加32%，這為識別能夠把握這一爆炸性增長軌跡的公司提供了極具吸引力的機會。

以科技為核心的納斯達克綜合指數已經展現出其實力，過去三年來的漲幅達到111%，而標普500指數則為74%。然而，對於尋找最佳投資股票的投資者來說，真正的機會可能在於兩家特定公司，它們有望在未來一年中從AI和半導體支出中獲得不成比例的利益。

應用材料：半導體設備需求有望爆炸性增長

應用材料（NASDAQ：AMAT）是投資者尋求半導體資本設備支出敞口的理想標的。在過去六個月中，該公司股價已飆升72%，反映出市場對其潛力的強烈認可。然而，這種表面上的動能之下，藏著更具說服力的基本面故事。

半導體行業正面臨邏輯與記憶體芯片的嚴重短缺——台積電（TSMC）和美光科技（Micron Technology）近期的財報都強調了這一現實。這種供應限制推動了前所未有的芯片製造設備需求。儘管半導體行業協會SEMI預計2026年的設備銷售將從2025年的1330億美元攀升至1450億美元，但實際增長可能遠超這些預估。

考慮到主要企業的資本支出指引。台積電單是計劃在2026年指引的中點將資本支出增加130億美元。美光科技則打算將資本支出提升至200億美元，較目前不到140億美元的水平增加60億美元。這些承諾表明，半導體設備支出可能會比行業基準預期的擴張得更為激烈。

應用材料2025財年（截至10月26日止）營收達到284億美元，較去年同期成長4%，創下新高。儘管市場普遍對短期增長持謹慎態度，但公司似乎有望超出預期。其市銷率約為9倍，與整體科技行業的平均水平持平，如果季度業績超出預期，仍有空間獲得溢價倍數。對於尋找具有非對稱上行潛力的股票的投資者來說，這家半導體設備龍頭值得認真考慮。

SentinelOne：企業AI投資的網絡安全新星

SentinelOne（NYSE：S）在2025年經歷挑戰後，為投資者提供了一個具有吸引力的買入機會。這家網絡安全專家的股價在去年下跌了32%，原因是公司難以達到華爾街的季度目標。這是連續第二個充滿挑戰的年份——2024年股價也下跌了19%。然而，這種疲弱為逆向投資者創造了理想的進場點。

目前市銷率為4.6倍，預期市盈率為38.6倍，SentinelOne的估值尚未完全反映出其運營動能。公司正經歷健康的營收和盈利擴張，主要由客戶採用其以AI為核心的產品套件推動。去年收購的Observo AI（投資額2.25億美元）展現了管理層致力於強化其威脅檢測能力的決心，該公司在其Singularity平台上打造了一個原生AI系統，專為實時威脅預測與應對而設。

在公司12月的財報電話會議中，管理層強調Singularity正獲得大量新合約，並建立了強大的收入管道。2026財年第三季度（截至10月31日）財報顯示，營收同比增長23%，達到2.59億美元，但更令人印象深刻的是未履約義務（RPO），激增35%至13億美元。RPO代表未完成的合約價值，是一個領先指標，顯示SentinelOne的業務拓展速度超過其交付能力。

這種強勁的表現正轉化為利潤率擴張。非GAAP淨利率在最新季度提升至9.6%，而去年同期則為收支平衡。根據Gartner的預測，2026年網絡安全AI市場將幾乎翻倍，達到510億美元，SentinelOne有望受益於宏觀經濟的有利趨勢與其運營執行力。分析師的共識預估其12個月的中位目標價為20.50美元，較目前股價有48%的上行空間，覆蓋該股的39位分析師均持此看法。

為何這兩家公司是當前最佳投資股票

這兩隻股票的理由在於其具有較高的可見性和增長動力，這是其他許多投資機會難以匹敵的。應用材料受益於確定性需求——當芯片短缺持續時，設備製造商的訂單流就會保持強勁。SentinelOne則處於一個轉向AI原生安全解決方案的市場，企業客戶的預算正大幅增加。

值得注意的是，這兩家公司目前的估值都較合理，尚未完全反映其成長潛力。應用材料的折價於歷史倍數提供了安全邊際，而SentinelOne在經歷挑戰之後的低估值則創造了非對稱的風險-回報。對於在2026年展開時尋找最佳股票的投資者來說，這兩家公司結合了宏觀趨勢、公司特定催化劑與吸引人的估值，值得納入投資組合考量。

隨著AI支出加速與半導體供應鏈的正常化，應用材料與SentinelOne都具備將行業動態轉化為股東價值的良好條件。